Анализ портфеля – перекладываем рутину на ИИ

В последнее время появляется все больше инструментов, использующих искусственный интеллект для помощи инвестору на фондовом рынке. Мое внимание привлек FinamX, который позиционируется как комплексный, многофункциональный продукт для анализа и автоматизации рутины. Тестовая «прокатка» этого продукта оставила в целом положительное впечатление. Сервис устроен на основе чатов с ИИ-агентами и, как показал первый опыт, удобен для анализа портфеля и генерации фактически развернутых аналитических комментариев по различным бумагам. Он не дает инвестиционных рекомендаций и готовых торговых идей, но при этом выглядит полезным для принятия самостоятельных решений.

Как начать пользоваться FinamX

Стартовая страница расположена здесь. Для FinamX нужна отдельная регистрация по почтовому адресу. После ее прохождения следует несколько шагов с настройками: сервис предлагает выбрать интересующие виды активов, темы новостей и предпочтительный уровень рисков. Затем для подключения своего портфеля нужно сгенерировать API-токен на сайте брокера (это может быть не только «Финам»). Для клиентов «Финама» токен генерируется на сайте api.finam.ru, при начале работы с FinamX есть подробная инструкция, как это сделать.

Интерфейс

В основном окне FinamX в левой части расположено меню, а остальной экран занят набором рабочих пространств. Каждое из них можно настраивать, а также создавать новые. Каждое из пространств внутри не ограничено одним экраном, их можно «прокручивать» насколько угодно вверх и вниз. Графики, таблицы, новости и прочие материалы расположены в отдельных окнах в каждом пространстве, их размер можно менять и располагать по своему усмотрению.

Чем сервис может быть полезен

В рамках FinamX можно работать с тремя ИИ-агентами: Компаньон, Риск-Агент и Инвест-аналитик. Я пользовался пока только чатом с Компаньоном, он сам подключает других «членов команды» при необходимости.

На вопрос, чем он может помочь, я предложил ответить самому Компаньону. Выданный им список включает три основных блока. Первый - это рыночный и технический анализ по любому тиккеру (графики, паттерны, индикаторы, поиск уровней поддержки/сопротивления, определение тренда, сравнение тиккеров между собой и т.д.). Второй – проработка торговых идей, помощь в структурировании идей (сценарии входа/выхода, стопы, тейк-профиты) и в планировании торгового дня. Третий блок – анализ портфеля, сделок и транзакций: анализ открытых позиций, статистика по истории сделок, динамика стоимости портфеля и т.д.

На практике сервис действует как бы с опаской - всячески избегает давать конкретные инвестиционные идеи и советы и постоянно подчеркивает, что информация не является индивидуальной инвестрекомендацией. Однако он готов приводить оценки с точки зрения фундаментала и теханализа с различными прогнозами, сравнением бумаг и др. В целом упор он делает на аналитику, а не на «рецепты» по поводу того, как действовать инвестору.

Анализ структуры портфеля с помощью FinamX

В этой статье расскажу подробнее, как анализировать портфель с помощью FinamX, на примере непосредственно своего портфеля. Для начала я попросил сервис оценить состав портфеля, вот что получилось:

В структуре портфеля на облигации приходится около 70%, на фонды денежного рынка – 18%, на акции – 9%, денежные средства – 2%. Облигационная часть, без учета сгенерированных купонов, дает почти нулевой результат. Внутри есть один заметный минус — БалтЛизП10 (-16,95%), остальные бумаги (ОФЗ 26248, РЖД 1Р-41R, Новотр 1Р6, Газпн3P10R, iСелктл1Р5) в небольшом плюсе или около нуля. FinamX отмечает, что это ожидаемо: облигации — низковолатильный инструмент, их роль — стабильность, а не рост.

Фонды денежного рынка/ETF (FMMM, FMBR) — главный источник роста, в основном за счёт FMMM (+32,13%).

Акционная часть, как отметил сервис, — главный тормоз результата. Из 8 позиций в плюсе только SBER (+17,37%), остальные семь — в минусе от -18,85% (SIBN) до -51,58% (POSI). Это самая слабая часть портфеля (тут стоит отметить, что акционную часть сервис рассмотрел также без учета выплаченных дивидендов, но и с ними она в глубоком минусе).

Анализ доходности моего портфеля

Я попросил FinamX рассчитать доходность моего портфеля с учетом внесения и вывода средств, а также отдельно посчитать доходность его облигационной части с учетом выплаченных купонов. Последняя задача оказалась сложной – сервис не смог выполнить ее за один заход (произвел только часть действий), потребовалось еще дважды сказать ему «продолжи» для завершения.

Относительно доходности моего портфеля с начала 2026 года сервис оценил, что с учетом времени поступления средств (я пополнял счет в феврале, а позднее выводил небольшую сумму) доходность на вложенный капитал составляет около 6-7%. В июле была просадка около 3,4% (с начала месяца по 18–19 июля), которая затем была отыграна. Рост продолжался до пика в середине августа, затем прошла коррекция примерно на 2,4%.

Относительно доходности за все время (первое пополнение счета у меня было 13 декабря 2024 года) сервис подсчитал, что номинальный прирост стоимости портфеля за весь период составляет примерно +14,1% к сумме чистых пополнений. Это упрощенная оценка, поскольку каждое пополнение работало на рынке разный срок. При грубой аннуализации (с учётом срока ~1,7 года) результат ориентировочно соответствует ~8% годовых. В общем, моих инвестиций пока получается прежним – удается обогнать инфляцию, но если бы я просто положил деньги на депозит, то заработал бы больше.

Отдельно по облигационной части сервис оценил, что только по цене облигаций, без учета купонов, результат за все время сейчас составляет минус 2,73% от вложенного капитала. Общий результат (переоценка + купоны) составляет +11,51% от вложенного капитала — по совокупности за весь срок владения каждой бумагой.

Что еще умеет делать FinamX

Я пока ознакомился только с небольшой частью возможностей сервиса – опробовал непосредственно чат с ИИ-агентами, а это лишь один пункт из обширного общего меню, причем и в нем я опробовал далеко не весь функционал. Из того, что сервис уже выдавал мне по различным запросам, можно сделать вывод, что у него есть по сути полный функционал рыночного аналитика. Он может выдавать прогнозы по ценным бумагам (консенсус-прогноз, оценка «Финама», оценки технического анализа), анализировать их по фундаменталу и учитывать новостной фон. Также он приводит сложившиеся тренды и паттерны технической картины. FinamX может также, например, сразу же проанализировать свежую корпоративную отчетность, выделить в ней сильные и слабые и стороны; объяснить причины тех или иных рыночных движений.

Из минусов отмечу, что сервис довольно долго думает – ответы могут занимать примерно минуту, а иногда завершаются только в несколько заходов. Ну и главное, что необходимо иметь в виду, - сервис платный, им можно пользоваться бесплатно только 14 дней. Далее можно выбрать один из трех тарифов, минимальная стоимость составляет 2799 рублей в месяц.

С предыдущими частями «Записок инвестора» можно ознакомиться в моем профиле на Finam.ru.