Интересные опционы Put и Call на SRPT на 19 декабря
Инвесторы компании Sarepta Therapeutics Inc (тикер: SRPT) увидели, что на этой неделе началась торговля новыми опционами с истечением 19 декабря. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов SRPT для новых контрактов на 19 декабря и выделила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.
Пут-контракт с ценой страйка $22.50 имеет текущую цену спроса $3.00. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $22.50, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $19.50 (до вычета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций SRPT, это может представлять привлекательную альтернативу покупке по цене $23.30 за акцию сегодня.
Поскольку цена страйка $22.50 представляет собой приблизительную 3% скидку к текущей торговой цене акций (другими словами, это вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут-контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что текущие шансы на это составляют 61%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице подробностей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия будет представлять собой 13.33% доходности на денежные обязательства или 97.25% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже приведен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для Sarepta Therapeutics Inc, с выделением зеленым цветом места, где находится страйк $22.50 относительно этой истории:
Обращаясь к коллам в цепочке опционов, колл-контракт с ценой страйка $25.00 имеет текущую цену спроса $2.95. Если инвестор решит купить акции SRPT по текущей цене $23.30 за акцию, а затем продаст колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $25.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 19.96%, если акции будут вызваны на истечение 19 декабря (до вычета комиссий брокера). Конечно, значительная часть потенциальной прибыли может быть упущена, если акции SRPT действительно вырастут, что подчеркивает важность анализа истории торгов за последние двенадцать месяцев для Sarepta Therapeutics Inc, а также изучения бизнес-фундаменталов. Ниже представлен график, показывающий историю торгов SRPT за последние двенадцать месяцев, с выделением страйка $25.00 красным цветом:
Учитывая, что цена страйка $25.00 представляет собой приблизительную 7% премию к текущей торговой цене акций (другими словами, это вне денег на этот процент), также существует вероятность, что защищенный колл-контракт истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что текущие шансы на это составляют 48%. На нашем сайте на странице подробностей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих данных (история торгов опциона также будет отображаться в графическом виде). Если защищенный колл-контракт истечет бесполезным, премия будет представлять собой 12.66% дополнительной доходности для инвестора или 92.35% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 109%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 115%.
Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $23.30) на уровне 108%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Институциональные держатели SHPW
Прогнозы акций LABP
Фонды, владеющие ROVI
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод