Текущая неделя может во многом повлиять на дальнейшую судьбу рынка
Отчеты бигтехов зададут тон рынку. Во вторник, 25 октября, мировые фондовые рынки торгуются без единой динамики. После вчерашнего обвала в Гонконге распродажи китайских активов приостановились, сегодня китайские индексы показали минимальное изменение. Торги в Европе стартовали разнонаправленно, а в России – в плюсе. Фьючерс на индекс S&P 500 в первой половине дня торгуется с нулевой динамикой.
Днем ранее американские индексы завершили торги в зеленой зоне. Индекс DJIA подрос на 1,3%, индекс широкого рынка S&P 500 укрепился на 1,2%, а индекс Nasdaq Composite показал прирост на 0,9%. Индекс S&P 500 закрылся на максимуме за последний месяц. Неплохой спрос наблюдался в техсекторе в преддверии отчетов бигтехов – Apple, Amazon, Alphabet, Microsoft, Meta (запрещена в РФ). Хорошие отчеты бигтехов могут придать рынку дополнительный импульс, а слабые отчеты могут спровоцировать очередную волну распродаж, которая будет очень некстати в преддверии заседания ФРС на следующей неделе.
Текущая неделя может во многом повлиять на дальнейшую судьбу рынка. В четверг выйдет первая оценка ВВП США за 3-й квартал, консенсус-прогноз по росту американской экономики составляет 2,4% к/к в годовом выражении. Также в четверг состоится заседание ЕЦБ по процентной ставке, а в пятницу заседает Банк Японии.
Назначение Риши Сунака, бывшего министра финансов, на пост премьер-министра Великобритании после отставки Лиз Трасс было встречено рынком скорее позитивно.
По состоянию на 11:50 МСК индекс МосБиржи растет на 0,8% до 2 080 пунктов, а индекс РТС поднимается на 0,6% до 1 069 пунктов. Европейский индекс STOXX 600 в первой половине дня демонстрирует небольшой рост на 0,3% до 403 пунктов. Гонконгский индекс Hang Seng по итогам торговой сессии показал символический рост на 0,05% до 15 188 пунктов, а китайский индекс CSI 300 скорректировался на 0,2% до 3 627 пунктов. Котировки нефти Brent теряют порядка 0,5%.
Из макроэкономической статистики во вторник выйдут индекс делового доверия от IFO в Германии, индекс делового оптимизма и данные по промышленным заказам от CBI в Великобритании. В Соединенных Штатах обращаем внимание на публикацию индекса уверенности потребителей от CB и еженедельные данные по запасам нефти от API.
Сегодня перед открытием торгов в США отчитаются Coca-Cola, UPS, Raytheon, General Electric, 3M, General Motors, Valero Energy, Centene, Biogen, Kimberly-Clark и другие крупные эмитенты. После закрытия торгов все внимание на отчетности Microsoft, Alphabet, Visa. Текущая и следующая недели могут по праву считаться кульминацией сезона отчетности, поэтому повышенной волатильности на рынке не избежать. К текущему моменту компании отчитываются вполне неплохо, что отчасти связано с заниженными ожиданиями. Перед началом сезона отчетности аналитики массово понижали свои прогнозы по компаниям на фоне ухудшения глобальной макроэкономической ситуации, повышения процентных ставок, укрепления доллара.
В Гонконге панические распродажи приостановились. В лидерах снижения из индекса Hang Seng оказались China Overseas (-5,5%), Hang Seng Bank (-3,8%), Bank of China Hong Kong Holdings (-3,3%). Неплохой отскок демонстрируют Alibaba Health Information (+8,2%), Haidilao International (+6,7%), Lenovo (+5,2%), Orient Overseas (+5,1%), JD.com (+5,0%), Xiaomi (+4,5%), Xinyi Solar (+4,4%), CITIC Pacific (+4,2%).
В Европе из индекса DAX 30 в лидерах роста торгуются SAP (+3,7%) после публикации квартальной отчетности, а также Fresenius Medical Care (+2,1%) и Zalando (+1,9%). Поставщик корпоративного ПО SAP сообщил о росте квартальной выручки на 5% г/г до 7,84 млрд евро и снижении операционной прибыли и EPS. Компания также несколько понизила прогноз по операционной прибыли на конец года с 7,8-8,3 млрд евро до 7,6-7,9 млрд евро.
Из индекса FTSE 100 наибольший рост фиксируют Just Eat Takeaway (+5,6%), Pershing Square (+2,4%) и B&M European Value Retail (+1,7%). Акции фармацевтической компании Novartis на Лондонской бирже торгуются в плюсе на 0,9% после отчета.
Капитализация британского банка HSBC снижается на 6,1% после отчета, несмотря на то, что банк побил ожидания по выручке и прибыли. В то же время, бумаги швейцарского финансового холдинга UBS подрастают на 5,5%, банк отчитался о чистой прибыли в размере $1,73 млрд против ожидаемых $1,57 млрд.
Российский фондовый рынок во вторник начал торги на позитивной ноте. Новостной фон сохраняется нейтральный, инвесторы отыгрывают преимущественно корпоративные события. Главным событием недели станет заседание ЦБ РФ по ключевой ставке в пятницу, 28 октября.
ГДР ритейлера X5 Retail Group после отчетности за 3 квартал и 9 месяцев торгуются в плюсе на 0,4%. Ритейлер отчитался о росте выручки на 19% г/г и увеличении чистой прибыли на 24% г/г за январь-сентябрь. В 3 квартале сопоставимые продажи показали хороший рост на 12,4% г/г по сравнению с 11,7% г/г кварталом ранее. В условиях высокой инфляции платежеспособность населения снижается, в связи с этим X5 Retail отмечает рост спроса на товары из более низкой ценовой категории.
По состоянию на 11:50 МСК в лидерах роста из числа ликвидных бумаг на МосБирже находятся «Юнипро» (+4,3%), «ЭН+ Груп» (+3,1%), «Самолет» (+2,7%). В лидерах снижения HeadHunter (-1,3%), Softline (-0,7%), Globaltrans (-0,3%).
Инвесторам, ориентированным на работу с перспективными, ликвидными и дивидендными отечественными компаниями из первого эшелона, рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».
Техническая картина. Индекс МосБиржи. Закрепившись выше 2000 пунктов, индекс МосБиржи готовится штурмовать уровень 2100 пунктов. Отсутствие резко негативных новостей в ближайшие дни может этому поспособствовать.
Индекс S&P 500. После достижения локального минимума индекс формирует восходящий канал. На это указывает тот факт, что индекс пробил наклонное сопротивление. Вместе с этим сейчас индекс может развернуться у верхней границы канала, встретив сопротивление на уровне 3800 пунктов. Движение вниз будет краткосрочным, в рамках канала.
Индекс STOXX 600. Индекс в очередной раз пытается закрепиться выше психологической отметки 400 пунктов. Считаем, что индекс может показать рост до 407 пунктов, после чего может последовать технический отскок. Если ЕЦБ и ФРС не преподнесут сюрпризов, то индекс может продолжить восстановление и дальше вслед за S&P 500.
Индекс CSI 300. Индекс обновляет годовые минимумы на фоне слабой статистики в Китае, переизбрании Си Цзиньпина на должность руководителя Компартии и растущих противоречий КНР и США в области геополитики, экономики и торговли. В ближайшие дни индекс может показать отскок от нижней границы канала и отрасти до отметки 3800 пунктов. Но на более длительном горизонте нисходящий тренд сохраняет свою силу.
