Совершите Покупку Magnite За 10 Долларов И Зарабатывайте 29,1% Годовых, Используя Опционы

Инвесторам, рассматривающим возможность покупки акций Magnite Inc (условное обозначение: MGNI), но не уверенным в том, что они заплатят текущую рыночную цену в 10,74 доллара за акцию, может быть выгодно рассмотреть возможность продажи акций "пут" среди альтернативных стратегий, имеющихся в их распоряжении. В частности, одним из интересных контрактов на продажу является контракт на продажу в январе 2026 года со ставкой 10 долларов, ставка по которому на момент написания этой статьи составляла 2,15 доллара. Получение этой ставки в качестве премии представляет собой доходность в размере 21,5% по сравнению с обязательством в размере 10 долларов, или 29,1% в годовом исчислении (в канале опционов на акции мы называем это YieldBoost).

Продажа пут-опциона не дает инвестору доступа к потенциальному росту MGNI, как это было бы при владении акциями, поскольку продавец пут-опциона в конечном итоге становится владельцем акций только в том случае, если контракт исполняется. И лицо, находящееся на другой стороне контракта, выиграет от исполнения опциона по цене 10 долларов только в том случае, если это приведет к лучшему результату, чем продажа по текущей рыночной цене. (Связаны ли опционы с риском для контрагента? Этот и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Таким образом, если акции Magnite Inc не подешевеют на 6,4% и контракт не будет исполнен (в результате стоимость одной акции составит 7,85 долларов США без учета комиссионных брокера, за вычетом 2,15 долларов США из 10 долларов США), единственным преимуществом для продавца, продавшего акции, будет получение премии за доходность в размере 29,1% годовых.

Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю Magnite Inc., на котором зеленым цветом выделено место, где по отношению к этой истории был зафиксирован страйк на 10 долларов:

Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим оценить, является ли продажа пут на январь 2026 года по цене исполнения 10 долларов США с годовой доходностью 29,1% хорошим вознаграждением за риски. Мы рассчитываем, что конечная двенадцатимесячная волатильность для Magnite Inc (учитывая значения закрытия последних 249 торговых дней, а также сегодняшнюю цену в 10,74 доллара) составит 64%. Чтобы ознакомиться с другими предложениями по контрактам с опционами пут на различные доступные сроки действия, посетите страницу опционов на акции MGNI по адресу StockOptionsChannel.com.

На дневных торгах в понедельник объем размещений среди компонентов S&P 500 составил 961 483 контракта, при этом объем заявок составил 1,13 млн, при соотношении "пут:колл" 0,85, что является необычно высоким показателем по сравнению с долгосрочным средним соотношением "пут:колл", равным 0,65. Другими словами, на сегодняшний день в торговле опционами присутствует гораздо больше покупателей "пут", чем обычно, по сравнению с покупателями "колл". Узнайте, какие 15 опционов "колл" и "пут" доступны в настоящее время.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод