Прогноз: Эти акции чипов для ИИ могут вырасти в сентябре (Подсказка: это не Nvidia или Broadcom)

Ключевые моменты

AMD становится видным игроком в области вывода искусственного интеллекта с серией Instinct MI350.

Ambarella набирает популярность в области edge AI и быстро входит в новые рынки.

По прогнозам Gartner, глобальная выручка от полупроводников достигнет 705 миллиардов долларов США к 2025 году, так как спрос на чипы для искусственного интеллекта (AI) и высокопроизводительных вычислений (HPC) стремительно растет в дата-центрах и на устройствах edge. Хотя Nvidia и Broadcom доминируют в заголовках новостей на рынке чипов AI, есть несколько других игроков, которые лучше всего готовы воспользоваться этой волной в сентябре.

Вот два актива в сегменте чипов AI с краткосрочными катализаторами и сильным долгосрочным потенциалом, которые инвесторы должны держать на радаре.

Куда инвестировать 1 000 долларов прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучшими акциями для покупки прямо сейчас. Узнать больше »

Advanced Micro Devices

Advanced Micro Devices (NASDAQ: AMD) быстро становится ведущим игроком на рынке чипов AI. Компания планирует продемонстрировать свой прогресс на двух ключевых мероприятиях для инвесторов.

Главный финансовый директор Жан Ху выступит на Глобальной конференции TMT от Citi 3 сентября, а глава Data Center Форрест Норрод выступит на конференции Communacopia & Technology от Goldman Sachs 8 сентября. Эти события могут предоставить больше ясности о ускоряющейся роли AMD на рынке инфраструктуры AI и стать катализатором роста цен на акции в сентябре 2025 года.

Впечатляющие финансовые результаты AMD за второй квартал подтверждают это ожидание. Выручка выросла на 32% по сравнению с прошлым годом и составила 7,7 миллиарда долларов США, что было обусловлено рекордными продажами серверных процессоров EPYC и процессоров Ryzen. Компания зафиксировала рекордный свободный денежный поток в 1,2 миллиарда долларов, несмотря на списание запасов в 800 миллионов долларов, вызванное ограничениями США на экспорт чипов Instinct MI308 в Китай.

Тем не менее, дата-центр остается ключевым драйвером доходов, выручка которого увеличилась на 14% по сравнению с прошлым годом и составила 3,2 миллиарда долларов, что было вызвано стремительным внедрением пятого поколения процессоров EPYC как облачными, так и корпоративными клиентами.

Увеличение энтузиазма по поводу следующего поколения AI-ускорителей MI350 может оказаться значительным краткосрочным катализатором. Хотя ускорители Instinct MI300 и MI325 продолжали набирать популярность во втором квартале, недавно запущенная серия Instinct MI350/355 начала массовое производство досрочно в июне 2025 года.

Компания отметила, что ее чипы MI355 (в рамках семейства MI350) соответствуют или превосходят чипы B200 на архитектуре Blackwell от Nvidia, особенно в задачах вывода AI, при значительно более низкой стоимости. Поскольку растущие затраты являются значительным препятствием для дата-центров, очевидное преимущество по цене может оказаться ключевым отличием для серии Instinct MI350. Руководство ожидает значительного увеличения производства серии MI350 во второй половине 2025 года, чтобы поддержать спрос от нескольких клиентов.

Семь из десяти крупнейших разработчиков AI-моделей теперь используют GPU Instinct, что резко повышает доверие к AMD на рынке вычислений AI. Благодаря своим передовым показателям вывода AMD также быстро проникает на рынок суверенного AI, что видно из много миллиардной сделки HUMAIN с Королевством Саудовская Аравия.

AMD также работает над улучшением производительности, удобства использования и распространения своего программного стека открытого кода ROCm, который предназначен для оптимизации вычислений на GPU. Компания выпустила ROCm 7.0, представив значительные обновления по всему программному стеку. ROCm 7 обеспечивает более чем в три раза более высокие показатели производительности в обучении и выводе по сравнению с предыдущим поколением. AMD запустила облако для разработчиков для удобного доступа к GPU и новую платформу ROCm Enterprise AI для ускорения внедрения AI среди предприятий.

При 42-кратной оценке будущих доходов акции AMD не являются дешевыми. Однако сочетание сильных финансовых показателей, углубляющегося внедрения AI и ожидаемых обновлений для инвесторов в сентябре предполагает, что акция может получить значительный импульс в краткосрочной перспективе.

Ambarella

Когда-то известная в основном своими видео- и имиджевыми чипами, Ambarella (NASDAQ: AMBA) теперь стала заметным игроком на рынке edge AI. Ее собственная архитектура CVflow сочетает традиционные алгоритмы компьютерного зрения с нейронными сетевыми технологиями на одном чипе (SoC). Ambarella использует этот гибридный подход AI для питания приложений в различных областях edge, таких как безопасность, робототехника и автомобильные системы.

Недавние финансовые результаты компании подчеркивают ее бизнес-импульс. Во втором квартале фискального 2026 года (завершившемся 31 июля 2025 года) выручка Ambarella выросла на 49,9% по сравнению с прошлым годом и составила 95,5 миллиона долларов, что превысило руководство компании. Не-GAAP прибыль на акцию составила 0,15 доллара, что также превысило прогнозы на 0,10 доллара. Руководство теперь ожидает роста выручки на 31% - 35% в фискальном 2026 году.

Edge AI теперь составляет примерно 80% от общей выручки. 5-нанометровые AI SoC компании пользуются высоким спросом для приложений edge AI, включая умные дома, безопасность автомобилей и корпоративную безопасность. Компания также быстро расширяется на новые рынки, включая портативное видео, роботизированные воздушные дроны и инфраструктуру edge AI. Руководство отметило, что компания наблюдает рост как отгрузок единиц, так и средней цены продажи.

Ambarella уже отгрузила более 36 миллионов процессоров edge AI сотням клиентов, позволяя им портировать и запускать продвинутые AI-модели непосредственно на SoC Ambarella. Такие клиенты, как Insta360, Honeywell и Samsara, уже разрабатывают продукты с видео на основе AI вокруг чипов Ambarella, подтверждая ее конкурентные преимущества.

Внимание инвесторов может возрасти еще больше в сентябре, когда Ambarella выступит на Глобальной конференции TMT от Citi 3 сентября, проведет автобусный тур KGI Securities 4 сентября и седьмой ежегодный автобусный тур Bernstein по полупроводникам 16 сентября, а также встретится с инвесторами на Midwest NDR от Craig-Hallum 18 и 19 сентября. Эти события могут подчеркнуть расширяющуюся роль компании в области edge AI и стать краткосрочными катализаторами.

При более чем 162-кратной оценке будущих доходов Ambarella не является дешевой акцией. Однако с быстро улучшающимися показателями выручки и дифференцированной гибридной стратегией AI акция, похоже, находится на ранней стадии роста. Она может продолжить свой восходящий импульс в сентябре и далее.

Стоит ли инвестировать 1 000 долларов в Advanced Micro Devices прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции Advanced Micro Devices, рассмотрите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучшими акциями для инвесторов для покупки сейчас… и Advanced Micro Devices не была среди них. 10 акций, которые попали в этот список, могут принести огромную прибыль в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов в момент нашей рекомендации, у вас было бы 654 759 долларов!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов в момент нашей рекомендации, у вас было бы 1 046 799 долларов!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 1 042% — это значительно превышает 183% для S&P 500. Не упустите из виду последний список из 10 лучших, доступный при присоединении к Stock Advisor.

*Доходы Stock Advisor на 25 августа 2025 года

Манали Прадхан не имеет акций ни одной из упомянутых акций. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Advanced Micro Devices и Nvidia. Motley Fool рекомендует Broadcom и Samsara. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод