Первая неделя мая 2026 года: торговля опционами для Ultragenyx Pharmaceutical (RARE)
Инвесторы в Ultragenyx Pharmaceutical Inc (Тикер: RARE) увидели, что новые опционы начали торговаться на этой неделе с истечением в мае 2026 года. Одним из ключевых факторов, который влияет на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, является временная ценность, поэтому с 238 днями до истечения вновь торгуемые контракты представляют собой возможную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем доступная для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost изучила цепочку опционов RARE для новых контрактов мая 2026 года и выявила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.
Пут контракт с ценой исполнения $27.50 имеет текущую ставку $2.95. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по цене $27.50, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $24.55 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций RARE, это может стать привлекательной альтернативой покупке по цене $29.05 за акцию сегодня.
Поскольку цена исполнения $27.50 представляет собой приблизительно 5% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), существует также возможность, что пут контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущая вероятность этого события составляет 66%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих значений на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 10.73% доходности на денежные обязательства или 16.45% годовых — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов для Ultragenyx Pharmaceutical Inc за последние двенадцать месяцев, с выделением зеленым цветом места, где расположена цена исполнения $27.50 относительно этой истории:
Переходя к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт с ценой исполнения $32.50 имеет текущую ставку $3.50. Если инвестор решит купить акции RARE по текущей цене $29.05 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "покрытый колл", он обязуется продать акции по цене $32.50. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (без учета дивидендов, если таковые имеются) в 23.92%, если акции будут выкуплены по истечению в мае 2026 года (до учета комиссий брокера). Конечно, значительная прибыль может быть упущена, если акции RARE действительно вырастут, что делает важным изучение истории торгов за последние двенадцать месяцев для Ultragenyx Pharmaceutical Inc, а также анализ бизнес-фундаменталов. Ниже представлен график, показывающий историю торгов RARE за последние двенадцать месяцев, с выделением цены исполнения $32.50 красным цветом:
Учитывая тот факт, что цена исполнения $32.50 представляет собой приблизительно 12% премию к текущей торговой цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), существует также вероятность, что покрытый колл контракт истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущая вероятность этого события составляет 45%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих значений (история торгов опциона также будет отражена на графике). Если покрытый колл контракт истечет без стоимости, премия составит 12.05% дополнительной доходности для инвестора или 18.48% годовых, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта составляет 68%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл контракта составляет 70%.
Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 закрывающих значений торговых дней, а также сегодняшнюю цену $29.05) на уровне 51%. Для получения дополнительных идей по опционам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
История рыночной капитализации NCTY
Топ-10 хедж-фондов, владеющих BLCR
Цепочка опционов KRBN
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод