Какие компании хранят наибольшее количество наличных средств?

Ключевые моменты

Berkshire Hathaway остается королем наличных, имея много средств для приобретений и инвестиций.

Компании из "Великолепной семерки" также располагают значительными денежными запасами, которые им понадобятся в гонке за ИИ.

Наличные деньги являются как оборонительным, так и наступательным оружием.

В условиях экономической неопределенности и рыночной волатильности — как в данный момент — разумно искать акции компаний с существенными денежными резервами. Это связано с тем, что такие компании будут иметь гибкость для справления с экономическими downturns, оплаты своих счетов и дивидендов, а также для выкупа struggling конкурентов.

Действительно, общая сумма наличных, доступных компании, может быть мерой ее финансового здоровья. Поэтому полезно знать, какие компании располагают наибольшими денежными средствами. В настоящее время 50 крупнейших денежных запасов составляют более $3,1 триллиона, согласно TradingView. Финансовый сектор, сектор потребительских товаров и технологии составляют 75% от этих $3,1 триллиона. Обратите внимание, что наличные деньги, как правило, включают физическую валюту, банковские депозиты и высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги со сроком погашения три месяца или меньше, такие как казначейские векселя и денежные рынки.

Создаст ли ИИ первого триллионера в мире? Наша команда только что выпустила отчет о одной малоизвестной компании, которую называют "незаменимой монополией", предоставляющей критически важные технологии, необходимые как Nvidia, так и Intel. Продолжить »

Вам может не удивить, какая американская компания имеет наибольшее количество наличных. Это, конечно, Berkshire Hathaway (NYSE: BRKA)(NYSE: BRKB), гигантская холдинговая компания, которую Уоррен Баффет строил на протяжении десятилетий. Она полностью владеет около 60 компаниями и имеет доли в множестве других. В настоящее время Berkshire располагает около $373 миллиардов наличных и эквивалентов.

Berkshire накапливала свои огромные денежные запасы, удерживая прибыль от своих операционных бизнесов и дивиденды от инвестиций, а также сокращая часть своего портфеля на протяжении многих кварталов. Если произойдет коррекция на рынке из-за геополитической неопределенности, у Berkshire будет много средств для покупки недооцененных активов. В конце концов, покупать компании, которые недооценены рынком, — это стиль Berkshire.

"Великолепная семерка" в настоящее время богата наличными

На втором месте в списке "наличные — это король" находится Alphabet (NASDAQ: GOOG)(NASDAQ: GOOGL), родитель Google и YouTube, с около $127 миллиардов наличных на счету. Компания является денежной машиной, и ее основные подразделения генерируют наличные в темпе, который превышает ее огромные расходы на ИИ-центры обработки данных и инфраструктуру. В условиях гонки за доминированием в области ИИ между Alphabet и другими конкурентами из Великолепной семерки наличие огромного денежного запаса критически важно для успеха.

Говоря о конкурентах, Amazon (NASDAQ: AMZN) занимает третье место в списке наличных, располагая около $123 миллиардов. Подобно Alphabet, этот гигантский онлайн-ритейлер нуждается в значительных средствах для инвестиций в свои различные ИИ-бизнесы.

Следующими в списке идут два других конкурента в области ИИ — Microsoft (NASDAQ: MSFT) и Metа Platforms(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) (NASDAQ: Metа(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена)), каждая из которых располагает более $80 миллиардов легко доступных наличных. Они также планируют потратить большую часть этих средств на развитие своих ИИ-проектов в ближайшие несколько кварталов.

Следующей компанией в списке может быть немного неожиданной. Это Interactive Brokers Group (NASDAQ: IBKR), электронный брокер и маркетмейкер, с примерно $82 миллиардами наличных. Компания сформировала свои денежные запасы благодаря отличным маржам прибыли и сильному росту в последние годы. У нее также нет долгосрочных долгов. Эти наличные могут оказаться весьма полезными, если мы увидим консолидацию в секторе финансовых услуг в ближайшее время.

Наличные деньги являются как оборонительным, так и наступательным оружием

Доступ к достаточным наличным средствам — это в первую очередь оборонительная стратегия. Это позволяет компании оставаться ликвидной, если экономика начинает снижаться и доходы падают, и позволяет справиться с непредвиденными расходами. Наличные деньги также могут быть наступательным оружием. Они могут позволить компании воспользоваться неожиданной возможностью, такой как приобретение struggling конкурента, покупка запасов со скидкой или выход на новые рынки.

Наличные деньги также критически важны для поддержания стабильности. Потоки доходов для многих компаний являются сезонными или циклическими, поэтому накопление наличных в хорошие времена может поддерживать операции в трудные времена. Баффет однажды сказал, что ищет бизнесы, "погрязшие в наличных". Менее успешные инвесторы должны делать то же самое.

Стоит ли покупать акции Alphabet прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции Alphabet, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что выявила, по их мнению, 10 лучших акций для инвесторов на данный момент... и Alphabet не была в их числе. 10 акций, которые попали в этот список, могут принести огромную прибыль в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $534,008!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $1,090,073!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 949% — это значительно превышает 192% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших акций, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходы Stock Advisor по состоянию на 7 марта 2026 года.

Мэттью Бенджамин имеет позиции в Alphabet, Berkshire Hathaway и Microsoft. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Alphabet, Amazon, Berkshire Hathaway, Interactive Brokers Group, Metа Platforms(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) и Microsoft. Motley Fool рекомендует следующие опционы: длинные коллы January 2027 $43.75 на Interactive Brokers Group и короткие коллы January 2027 $46.25 на Interactive Brokers Group. Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод