Как сбалансировать инвестпортфель с учетом ситуации на Ближнем Востоке

Более 50% портфеля розничных инвесторов составили финансовый и нефтегазовый секторы. 

Портфели акций и облигаций розничных инвесторов сосредоточены преимущественно в бумагах двух секторов – финансового и нефтегазового, говорится в докладе Банка России "Рынок розничных инвестиций".

Финансовый сектор занимает 35,4% портфеля, нефтегазовый – 20,2%.

Ну и далее тонким слоем масла по хлебу: ОФЗ, региональные и муниципальные облигации – 15,1%, металлургия – 10,9%, электроэнергетика и ЖКХ – 3,6%, транспорт – 2,7%, химическая промышленность – 2,4%, торговля – 2,4%, строительство и инфраструктурное проектирование – 2%, телекоммуникации, электроника и ИТ – 1,9%.

Что мы видим: основа всех денег рынка сидит в финансах и нефтегазе, что правильно. За неделю до этой официальной информации я на видеоконсультации в прошлую субботу 07 марта 2026 г. рекомендовал балансировать портфель именно этими двумя секторами, да и ранее тоже.

Я рад, что в крупных управляющих компаниях работают хорошие профессионалы и делают ровно так, как говорит... Пушкарёв - на консультации в прошлую субботу про "правильную балансировку портфеля".

Исходя из цифр: рынок чуть более склонен в сторону быстрого окончания войны на Ближнем Востоке, нежели затяжного пребывания нефтяных цен выше 100 долларов - отсюда видим по портфелям небольшой перевес в финансовом секторе (я по спекулятивным портфелям всё же рекомендую перевес сохранять в пользу акций нефтегаза).

Завтра 14 марта 2026 г. на консультации расскажу, как будет дальше и что делать инвесторам и спекулянтам. Пока что ни разу не ошибся.

В качестве компаний финансового сектора мы рекомендуем: акции Сбера, который на днях опубликовал сильный финансовый отчет, акции ВТБ, который обещает в этом году выплатить очень большие дивиденды и акции Ренессанс страхования, который регулярно платит дивиденды (2 раза в год) и кроме этого находятся на низкой базе.

В качестве акций нефтегазового сектора мы рекомендуем: Роснефть, которую мы покупали в декабре 2025 года под дивиденды и акции Новатэка, которые мы приобрели в начале февраля 2026 года. При этом акции Газпрома не имеют такого потенциала, как бумаги Новатэка в силу особенностей газового рынка конца 2025 - начала 2026 гг.