Инвесторы надеются, что ЦБ РФ не будет повышать ставку на заседании в декабре
Российские рынки к 17:20 по МСК демонстрируют позитивную динамику. Индекс Мосбиржи прибавляет скромные 0,16%, а РТС растет на 0,89%. На стороне индекса РТС – укрепляющаяся российская валюта.
Индекс Мосбиржи сегодня торгуется выше уровня 3200 пунктов в рамках узкого диапазона. Рост индекса сдерживают укрепляющийся рубль, высокая доходность альтернативных консервативных активов. Индекс РТС продолжил рост и установил новый годовой максимум, превысив отметку в 1150 пунктов.
Цены облигаций растут пятую торговую сессию подряд. Индекс гособлигаций RGBI прибавляет 0,17%. Инвесторы надеются, что ЦБ в условиях снижающихся темпов роста инфляции не будет повышать ключевую ставку на заседании в декабре. Более того, при возврате инфляции к цели по инфляции в 4% регулятор не исключает снижение ставки уже в следующем году.
Сегодня свои финансовые результаты за 9 месяцев 2023 год по МСФО опубликовал Циан. Компания отчиталась о росте выручки на 44% г/г, скорректированной EBITDA на 98% г/г и чистой прибыли на 113% г/г, до 3,24 млрд рублей, 1,09 млрд рублей и 0,81 млрд рублей соответственно. Результаты можно назвать позитивными. Однако акция на этом фоне обвалилась более чем на 4%. Фактически она нивелировала весь рост, который наблюдался перед публикацией отчетности.
Также совет директоров Татнефти одобрил дивиденды в размере 35,17 рублей на акцию за 3 квартал 2023 года.
Среди лидеров роста - телекоммуникационный сектор. Индекс MOEXTL прибавляет 0,6%. Хуже рынка торгуется потребительский сектор. Индекс MOEXCN теряет 0,81%. Ранее он рос опережающими темпами.
Глобальные рынки. Ралли на американских рынках акций продолжилось. Причина – факторы, связанные со снижением инфляции. На этом фоне индекс S&P 500 приблизился к годовому максимуму.
Доходность эталонной десятилетней облигации остается на локальном минимуме в районе 4,4%.
Рынки продолжат следить за макроэкономической статистикой: будут искать новые подтверждения замедления экономики и предпосылки к смене риторики регулятора в сторону смягчения денежно-кредитной политики. Самое заметное событие на этой неделе - публикация протоколов FOMC.
В них, вероятно, будет отражен жесткий взгляд ФРС США на монетарную политику, так как в документе учтены итоги последнего заседания перед публикацией данных по инфляции. В этой связи, вероятно, инвесторы его проигнорируют из-за появления новых вводных.
Также в фокусе внимания сегодня статистика со вторичного рынка недвижимости.
Нефть Brent торгуется в районе $81,5 за баррель.
Ключевое событие, которое может повлиять на рынок нефти на этой неделе, - встреча в рамках ОПЕК+ 26 ноября. На ней участники соглашения могут принять новые меры для поддержки цен на нефть. В частности, они могут договориться о продлении текущих ограничений на более длительный срок или еще больше сократить добычу. Оба варианта могут благоприятно отразиться на нефтяных ценах.
Также нефтетрейдеры продолжат следить за макроэкономической статистикой ключевых экономик мира. Замедление их роста напрямую влияет на спрос на энергоносители, поэтому негативные данные оказывают давление на цены.
Рубль. Российская валюта сегодня укрепилась до 87,8 рублей за доллар США.
Ключевым драйвером роста рубля остается налоговый период. Российские экспортеры реализуют часть валютной выручки в преддверии периода выплаты налоговых обязательств по НДПИ.
Спрос на национальную валюту со стороны экспортеров изменил баланс спроса и предложения в пользу рубля.
Стоит отметить, что после прохождения пика налогового периода курс рубля может чуть ослабнуть. Кроме того, в декабре может вырасти спрос на валюту со стороны туристов и импортеров.