Дивиденды уже не торт – обзор событий недели
Российский рынок за неделю снизился на 5%, власти представили параметры налоговой реформы, ряд крупных компаний огласили решения по дивидендам, инвесторы готовятся к возможному повышению ставки ЦБ. Finam.ruподготовил итоговый обзор об этих и других событиях.
На рынке распродажи – индекс МосБиржи потерял 5,3%, финишировав на отметке 3217,19 пункта. Среди причин эксперты называют подготовку к возможному повышению ставки ЦБ, грядущее увеличение налога на прибыль компаний, геополитические опасения. Рубль в последние дни также показывал тенденцию к ослаблению, но по итогам недели не сильно изменился – доллар прибавил 0,6%, до 90,1 рубля.
«Я бы не делал ставку на ускорение падения к следующей поддержке на 3000 п. в самое ближайшее время, но полностью исключать ее не буду. Дивидендный сезон едва ли может сдержать натиск медведей, ведь средства многих инвесторов оттягивают новые размещения на бирже и банковские вклады. Тот же «Сбербанк» поднял ставку по своему основному вкладу до 18% годовых. Сейчас поди поищи аналогичную дивидендную доходность», - отметил автор и основатель сообщества «ИнвестТема» Владимир Литвинов.
«По итогам коррекции индекс МосБиржи вернулся в долгосрочный боковик в границах 3000–3274 пунктов, в котором он двигался со второй половины 2023 г. до марта 2024 г. С технической точки зрения бенчмарк остается перепроданным, поэтому в ближайшее время представляется вероятным отскок до верхней границы бокового коридора», - подчеркнул аналитик «Финама» Гордей Смирнов.
Между тем, наступило лето – Finam.ru собрал мнения экспертов о том, какие компании можно рассмотреть для включения в портфель в этом сезоне. Отдельный обзор посвящен летним перспективам крипторынка.
Снижение на рынке – хороший повод присмотреться к покупке подешевевших акций. Начать инвестировать просто. Инвестиции с одного счета на биржах РФ и США. Открыть брокерский счет дистанционно за 3 минуты.
Налоговая реформа – власти представили подробности предстоящих с 2025 года изменений. Планируется пятиступенчатая шкала НДФЛ, а также повышение налога на прибыль, введение НДС для «упрощенки» и налогов на удобрения и металлы. Finam.ruподробно разобрал, что изменится и какими будут последствия. Еще один обзор по этой теме подготовили аналитики «Финама».
ЦБ может повысить ставку. Как сообщило Минэкономразвития, за неделю с 21 по 27 мая 2024 года инфляция в России замедлилась до 0,1%, а рост цен в годовом выражении составил 8,07%. Эксперты «Финама» проанализировали макроэкономическую ситуацию и пришли к выводу, что повышение ключевой ставки ЦБ на заседании 7 июня – не основной, но реальный сценарий.
Кроме того, в пятницу «Сбер» сообщил, что увеличил ставку по своему флагманскому вкладу «Лучший %» до 18% годовых. По словам Игоря Додонова, заместителя руководителя отдела анализа акций ФГ «Финам», данное решение «Сбера», несомненно, отражает увеличившиеся ожидания по поводу возможного нового ужесточения монетарной политики Банка России на заседании, которое состоится на следующей неделе.
Дивиденды уже не торт – дивидендный сезон продолжается, хотя объявлений о выплатах теперь уже недостаточно для того, чтобы двигать рынок вверх. В частности, «под занавес» недели «Магнит» сообщил, что его совет директоров рекомендовал выплатить дивиденды за 2023 год в размере 412,13 рубля на акцию. На этом фоне акции «Магнита» на вечерней сессии обвалились на 8%. «Отчет по РСБУ указывал на возможность выплаты дивидендов 960 руб. Очень странная рекомендация хотя бы по той причине, что в том году рекомендовали ровно такой же дивиденд. Копейка в копейку», - прокомментировал инвестбанкир, профессор ВШЭ Евгений Коган.
Помимо этого, среди крупных компаний отметилась «Роснефть» - ее СД рекомендовал 29,1 рубля за прошлый год. Совет директоров «Россетей» рекомендовал не выплачивать дивиденды по обыкновенным акциям по результатам 2023 года. Акционеры ММК одобрили выплату дивидендов за 2023 год в размере 2,752 рубля на акцию.
Итоги совета директоров «ФосАгро» оказались необычными – он не дал однозначной рекомендации. Для определения совокупного размера дивидендов за 2023 год и за 1 квартал 2024 года акционерам предложено выбрать один из трех вариантов (из расчета 165 рублей на обыкновенную акцию, 234 рубля на обыкновенную акцию либо 309 рублей на обыкновенную акцию) или воздержаться/проголосовать против каждого из предложенных вариантов.
Сезон отчетности продолжается – также на неделе вышли отчеты ряда крупных компаний. В частности, «Роснефть» сообщила, что за 1 квартал ее чистая прибыль по МСФО составила 399 млрд рублей против 191 млрд рублей в 4 квартале 2023 года, выручка - 2,594 трлн рублей (+1,7%). ВТБ отчитался о прибыли по МСФО в 203,4 млрд рублей за четыре месяца 2024 года (-2,4%). Прибыль «Транснефти» за 1 квартал по МСФО выросла на 4,75% и составила 95,75 млрд рублей, выручка увеличилась на 17,5% - до 369,06 млрд рублей.
Новости редомициляции - Группа MD Medical («Мать и дитя») завершила редомициляцию в Россию, компания была зарегистрирована в специальном административном районе Калининградской области в качестве МКПАО «МД Медикал Груп». После регистрации в списке ценных бумаг, допущенных к торгам на МосБирже, ГДР компании будут заменены на акции МКПАО, а также начнется подготовка и реализация процесса автоматической конвертации ГДР в акции МКПАО, который может занять до 15 рабочих дней с даты регистрации. Держатели ГДР, имеющие право участвовать в конвертации, определяются по состоянию на дату регистрации МКПАО – 28 мая. Торги акциями МКПАО возобновятся на Мосбирже после завершения автоматической конвертации.
Акционеры МКАО «Хэдхантер» утвердили допэмиссию 18 млн акций в рамках обмена бумаг, необходимого для процесса редомициляции в РФ. Помимо этого, акционеры утвердили поправки в устав, связанные с получением компанией публичного статуса.
Активность на рынке IPO – информация о новых размещениях продолжает поступать еженедельно. В частности, «Элемент», один из крупнейших разработчиков и производителей электроники, привлек 15 млрд рублей в результате IPO, торги на «СПБ Бирже» начались 30 мая. Цена IPO составила 223,6 рубля за лот, включающий 1 тысячу обыкновенных акций. Привлеченные средства будут направлены на финансирование программы развития
На бирже СПВБ состоялось размещение префов образовательной платформы по подготовке водителей «Светофор Групп». Базовый размер предложения составил 2 481 500 акций при цене 56,25 рублей за ценную бумагу. Эмитент привлек почти 140 млн рублей, средства «Светофор Групп» планирует направить на реализацию инвестпрограммы.
IT-компания IVA Technologies установила ценовой диапазон в рамках IPO на уровне 280-300 рублей за акцию. Такая оценка соответствует рыночной капитализации в диапазоне от 28 до 30 млрд рублей. В рамках IPO действующие акционеры-основатели предложат до 11 млн акций, что соответствует 11% от акционерного капитала. Цену IPO продающие акционеры установят по итогам окончания сбора заявок инвесторов, который проходит с 29 мая и завершится 3 июня. Ожидается, что старт торгов акциями IVA Technologies под тикером IVAT начнется 4 июня после объявления цены IPO.
«Трубная металлургическая компания» проводит SPO, в рамках которого диапазон цены размещения составит 180-190 рублей за акцию. Итоговая цена будет установлена не позднее 4 июня. Сбор заявок идет с 30 мая по 3 июня 2024 года включительно, но может быть завершен досрочно по решению акционера. В рамках SPO основной акционер компании МК ООО «ТМК Стил Холдинг» предложит около 2% акций ТМК.
Помимо этого, IPO в ближайшие месяцы планирует провести интернет-магазин товаров для дома и строительства «Всеинструменты.ру». Об этом «Ведомостям» рассказали три источника, близких к сделке. Компания может привлечь от 15 до 20 млрд рублей.
Проблемы у СДЭКа – логистический оператор столкнулся с масштабным техническим сбоем, ответственность за который взяла на себя хакерская группировка Head Mare. Компания сообщила, что сбой затронул сайт и приложение, из-за чего временно приостановлена выдача и прием отправлений. Сайт компании частично восстановил работу в среду, а в пятницу она сообщила, что большая часть функциональности снова доступна для клиентов. Компания отмечала, что 1 июня должна вновь появиться возможность отправлять посылки во всех ПВЗ.
Пошлины на зерно - Совет ЕС утвердил решение о введении заградительных таможенных пошлин на импорт зерна из России и Белоруссии, оно вступит в силу с 1 июля. Как сообщало «РИА Новости» со ссылкой на слова вице-президента Еврокомиссии Валдиса Домбровскиса. Пошлины касаются зерновых, масличных культур и продуктов их переработки. Решение затрагивает только импорт в ЕС, транзит через ЕС в третьи страны не пострадает. Еврокомиссия ранее предлагала повысить пошлины на ввоз зерновых и масличных культур из России и Белоруссии, увеличив их на 95 евро за тонну или до 50% для некоторых продуктов. Брюссель также рассматривает дополнительные меры против России для сокращения бюджетных поступлений.
Смена губернаторов - президент Владимир Путин предложил председателю правительства Тульской области Вячеславу Федорищеву возглавить Самарскую область. Уже был подписан указ об отставке губернатора Самарской области Дмитрия Азарова и назначении нового врио главы региона. Федорищеву 34 года, он станет самым молодым среди глав субъектов РФ.
Кроме того, ушла в отставку глава ХМАО-Югры Наталья Комарова, которая была единственной женщиной-губернатором в России. Врио главы региона назначен мэр Тюмени Руслан Кухарук.
Инфляция в еврозоне ускорилась - рост потребительских цен составил в мае 2,6% в годовом выражении после 2,4% в апреле. Ускорение наблюдается впервые в этом году. Базовая инфляция при этом, которая не учитывает цены на энергию и продукты питания, выросла с 2,7% в апреле до 2,9% в мае. Это является тревожным знаком для инвесторов, которые надеялись на то, что ЕЦБ агрессивно снизит процентные ставки в этом году, отметила Financial Times.
Нефть в поисках равновесия – цена фьючерсов на Brent потеряла 1,2% за неделю в ожидании встречи ОПЕК+, на которой участники обсудят квоты на добычу. Стоимость нефти завершила неделю на отметке 81,11 доллара за баррель. Встреча состоится 2 июня, источники Reuters сообщали, что ОПЕК+ работает над сложной сделкой, которая позволит участникам продлить сокращение добычи нефти на 3,66 млн баррелей в сутки до 2025 года. Finam.ru собрал мнения экспертов о дальнейших перспективах нефтяного рынка.
Крипта завоевывает США – кандидат в президенты Дональд Трамп, который ранее был противником цифровых валют, выразил поддержку криптовалютному сектору. По мнению Трампа, США должны стать лидером в этой сфере. «Я очень позитивен и открыт в отношении криптовалютных компаний и всего, что связано с этой новой и растущей индустрией», - заявил он. Как пишет Cointelegraph, Трамп мог поменять свое мнение в отношении криптовалюты в преддверии президентских выборов. Он запустил собственные NFT-токены и открыл пожертвования в криптовалюте, что стало успешным инструментом для продвижения его предвыборной программы.
Между тем, как отмечает инвестбанкир и профессор ВШЭ Евгений Коган, демократы не делали явных заявлений в пользу цифровых активов, но и не призывали в последнее время к усилению регулирования или запрету – по его мнению, такая ситуация обнадеживает. «Новый мир, в котором у криптовалюты есть свое законное место, точно наступил. Это уже не узкий сегмент для энтузиастов и не теневой рынок», - считает Коган.
Трампу грозит 136 лет – В политической сфере одним из крупнейших событий стало решение присяжных в суде США, которые признали Трампа виновным по делу о фальсификации документов для выплаты денег за молчание порнозвезде. В середине июля судья должен вынести приговор, который потенциально может отправить экс-президента за решетку. Трамп может получить до 136 лет тюрьмы суммарно по 34 пунктам обвинения. Finam.ruподготовил обзор о возможных последствиях.