Caterpillar поднимается выше 50-дневной скользящей средней: время покупать акции?

Caterpillar Inc. CAT подошла к ключевому уровню поддержки, что делает её технически привлекательной для инвесторов. Вчера акции пробили 50-дневную простую скользящую среднюю (SMA), сигнализируя о потенциальной краткосрочной бычьей тенденции. 50-дневная SMA является широко используемым индикатором, который часто служит как уровнем поддержки, так и сопротивления, помогая сигнализировать о ранних фазах разворота тренда. В начале этого года CAT торговалась выше этого уровня, но опустилась ниже 18 марта. После периода волатильности акции вновь укрепились выше 50-дневной SMA, указывая на улучшающееся рыночное настроение.

CAT Пробивает 50-Дневную Скользящую Среднюю

Источник изображения: Zacks Investment Research

Акции CAT Превосходят Отрасль и Сектор, Соперников

Акции CAT выросли на 23,6% с начала года, немного опережая рост на 23,4% в отрасли производства, строительства и горнодобычи. Сектор промышленных товаров Zacks увеличился на 8%, в то время как S&P500 снизился на 4,9% за тот же период. Соперники Komatsu KMTUY и Terex Corporation TEX отстали от CAT в этот период, как показано на графике ниже.

Источник изображения: Zacks Investment Research

Является ли это подходящим временем для покупки акций CAT, чтобы получить выгоду от потенциального роста? Давайте углубимся в её недавние результаты и оценим фундаментальные показатели акций, чтобы выяснить.

Основные моменты CAT за Q4: Рекордные Доходы, Восстановление Ростa Прибыли

Caterpillar сообщила о доходах в размере 19,1 миллиарда долларов в четвертом квартале 2025 года, что является рекордом за квартал. Доходы увеличились на 18% по сравнению с предыдущим годом, что было вызвано ростом объемов во всех сегментах. Объем незавершенных работ также достиг рекорда в 51,2 миллиарда долларов. Однако стоимость продаж увеличилась на 29% по сравнению с предыдущим годом из-за более высоких производственных расходов, главным образом из-за тарифов. Скорректированная операционная прибыль снизилась на 9% до 2,66 миллиарда долларов. Несмотря на давление тарифов, прибыль на акцию увеличилась на 0,4% по сравнению с предыдущим годом до 5,16 доллара. Хотя это и скромно, это ознаменовало возвращение к положительному росту прибыли для Caterpillar после пяти кварталов снижения.

Доходы Caterpillar за FY26 вырастут, Тарифы повредят Маржам

На 2026 год компания ожидает рост доходов на уровне верхней границы своей долгосрочной цели CAGR в 5-7%. Скорректированная операционная маржа, однако, ожидается на нижней границе целевого диапазона, учитывая давление тарифов в размере около 2,6 миллиарда долларов. Компания прогнозирует скорректированные операционные маржи в размере 15-19% при доходах около 60 миллиардов долларов. Если доходы достигнут 72 миллиардов долларов, операционные маржи ожидаются на уровне 18-22%, в то время как доходы в 100 миллиардов долларов могут поддержать маржи в диапазоне 21-25%.

Прогнозы Прибыли Caterpillar Увеличиваются

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли CAT за 2026 год указывает на рост по сравнению с предыдущим годом примерно на 19,2%. Консенсус-прогноз для доходов за 2026 год предполагает рост на 9,3%. Прогнозы прибыли за 2027 год предполагают рост на 21,8%, при этом доходы вырастут на 8,9%.

Источник изображения: Zacks Investment Research

Прогнозы прибыли для Caterpillar как за 2026, так и за 2027 годы увеличились за последние 90 дней.

Источник изображения: Zacks Investment Research

CAT Предлагает Привлекательные Возвраты

Возврат на акционерный капитал (ROE) Caterpillar составляет 45,76%, что выше среднего по отрасли в 45,10% и S&P 500 в 32,67%.

Caterpillar Торгуется с Премией

Акции Caterpillar в настоящее время торгуются по прогнозируемому коэффициенту P/E 29,57, что немного выше 28,39 по отрасли. Komatsu и Terex торгуются ниже на уровне 17,21 и 11,62 соответственно.

Источник изображения: Zacks Investment Research

Caterpillar Готова к Долгосрочному Расту

Caterpillar нацелена на рост доходов с CAGR 5-7% до 2030 года, при этом свободный денежный поток MP&E прогнозируется в диапазоне от 6 до 15 миллиардов долларов. Компания планирует вернуть почти весь свободный денежный поток MP&E акционерам со временем и стремится увеличить свои дивиденды на высокие однозначные проценты. Операционные цели включают увеличение продаж в Строительных Отраслях до пользователей в 1,25 раза к 2030 году (с уровней 2024 года), утроение автономных грузовиков в Ресурсных Отраслях и удвоение продаж в Энергетическом Секторе. Ожидается, что количество подключенных активов вырастет с более чем 1,6 миллиона до 2 миллионов, в то время как продажи через электронную коммерцию в расчете на рабочий день, как ожидается, вырастут с 4% до более чем 50% к 2030 году. Долгосрочный прогноз компании поддерживается растущими расходами на инфраструктуру в США, увеличением спроса на горнодобывающее оборудование, связанного с энергетическим переходом, и увеличением внедрения автономных решений для повышения производительности и безопасности. В Энергетическом Секторе устойчивые инициативы и инвестиции в центры обработки данных стимулируют спрос.

Caterpillar также расширяет свой бизнес с высокой маржой в послепродажном обслуживании, нацеливаясь на увеличение доходов от услуг с 24 миллиардов долларов в 2025 году до 30 миллиардов долларов к 2030 году.

Наши Окончательные Выводы по Акциям Caterpillar

Caterpillar сочетает в себе стабильный спрос на конечном рынке, улучшающуюся динамику прибыли и устойчивую бизнес-модель, ориентированную на услуги. Хотя тарифные давления на затраты могут ограничить краткосрочное расширение маржи, сильный запас заказов компании, благоприятные макротренды и последовательные обновления прогнозов укрепляют её рост. В целом, CAT выглядит хорошо подготовленной для поддержания своей восходящей траектории, что делает её привлекательным выбором для инвесторов, несмотря на премиальную оценку. В настоящее время CAT имеет рейтинг Zacks #2 (Покупка).

5 Акций, Которые Должны Удвоиться

Каждая из них была выбрана экспертом Zacks как #1 любимая акция, чтобы получить +100% или более в следующем году. Хотя не все рекомендации могут быть успешными, предыдущие рекомендации взлетели на +112%, +171%, +209% и +232%. Большинство акций в этом отчете остаются вне поля зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность для входа на ранней стадии.

Сегодня посмотрите эти 5 потенциальных "домашних пробежек" >>

Хотите последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод