Бык дня: Collegium Pharmaceutical (COLL)
Составляя сценарий для Zacks Bull of the Day, более широкие проблемы оценки возникли в технологическом секторе, также рынок находится в напряжении из-за задержки данных по инфляции из-за самого продолжительного правительственного закрытия в истории США. Способность и готовность рынка отделять и вознаграждать экономические процессы была временно приостановлена из-за опасений по поводу пузыря вокруг ИИ, что добавляет к коннотации готовности. Итак, как насчет покупки медицинской акции, которая уже демонстрирует сильный импульс, но все еще дешево оценена? Это может обеспечить защитный хедж против дальнейшей экономической неопределенности, пока данные по инфляции не будут отсортированы, особенно если они окажутся неблагоприятными, а также решить «коррекцию», которую, похоже, требует рынок, переключившись на акции стоимости. Collegium Pharmaceutical COLL соответствует этому стратегическому выбору, являясь акцией с привлекательной оценкой и рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка), с основными операциями, которые инвесторы часто ищут во время рыночной волатильности, и потенциально прибыльной рентабельностью, которую могут получить успешные биофармацевтические компании, т.е. импульс.
О Collegium и его недавней фондовой деятельности Разрабатывая рецептурные и безрецептурные фармацевтические препараты, Collegium сосредоточен на препаратах для управления болью, которые имеют формулу, предотвращающую злоупотребление, при этом его лечение также охватывает респираторные и кожные заболевания. Collegium получает выгоду от высококачественных брендовых препаратов, защищенных патентами или периодами эксклюзивности, что способствует его улучшенным маржам и рентабельности. К ним относятся бренды болеутоляющих препаратов, такие как Belbuca и Nucynta, а также Xtampza ER (оксикодон с пролонгированным высвобождением), который имеет период эксклюзивности до 2029 года. Как показано зелеными стрелками на графике цен, консенсуса и сюрпризов ниже, акции Collegium достигли новых многолетних максимумов, превысив ожидания по прибыли в каждом из своих последних четырех квартальных отчетов. COLL в настоящее время торгуется рядом с многолетними максимумами около 45 долларов за акцию и вырос почти на 60% с начала года.
Впечатляющие чистые доходные маржи Collegium Увеличивая потенциал доходов Collegium, его впечатляющие чистые доходные маржи. Как показано ниже, Collegium поддерживает чистую маржу около 8,56% за последние пять лет (медиана), с впечатляющим максимумом 32,73%. В сравнении с этим, медианная чистая доходная маржа в отрасли медицинских препаратов Zacks составляет 4,53% за этот период и сейчас составляет всего 1,1%. К тому же, большинство биофармацевтических компаний генерируют высокую прибыль на уровне продукта (валовая маржа), но сильно тратят на операционные расходы, особенно в отношении НИОКР.
Почему COLL все еще выглядит дешево Несмотря на резкий рост с начала года, акции Collegium все еще торгуются по цене всего 6X к будущей прибыли, что предлагает резкую скидку по сравнению со стандартом S&P 500 и средней оценкой в 18X в отрасли Zacks. Еще лучше, пересмотры EPS приятно возросли после того, как Collegium превысил ожидания по третьему кварталу ранее в этом месяце и повысил свои прогнозы по выручке на весь год. За последние 30 дней пересмотры EPS на 2025 финансовый год выросли с 7,08 до 7,55 долларов. Более того, это будет отражать рост на 17% по сравнению с EPS в 6,45 долларов в прошлом году. И хотя EPS на 2027 финансовый год, как ожидается, снизится до 7,40 долларов, оценки выросли с 6,88 долларов за акцию месяц назад.
Итог Collegium использует то, что было достойным и стабильным ростом продаж, что коррелирует с постоянным спросом на медицинские продукты и услуги. Недавние рыночные волнения предполагают, что умные деньги могут начать отдавать предпочтение таким медицинским акциям как защитному хеджу на фоне проблем с оценкой и задержками в данных, которые сместили цикл смягчения ФРС в режим ожидания.
#1 Полупроводниковая акция для покупки (не NVDA) Удивительный спрос на данные подогревает следующий цифровой бум на рынке. Поскольку центры обработки данных продолжают строиться и постоянно обновляться, компании, которые предоставляют оборудование для этих гигантов, станут NVIDIАми завтрашнего дня. Один малоизвестный производитель чипов уникально позиционирован для того, чтобы воспользоваться следующим этапом роста этого рынка. Он специализируется на полупроводниковых продуктах, которые не производят такие титаны, как NVIDIA. Он только начинает выходить на первый план, что именно то место, где вы хотите быть.
Посмотрите эту акцию сейчас бесплатно >> Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет. Эта статья изначально была опубликована на Zacks Investment Research (zacks.com). Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями и взглядами автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод