4 акций с ценностью для покупки сейчас на фоне нестабильности рынка, вызванной ИИ

Американские акции завершили вчерашнюю торговую сессию с умеренным ростом, вернувшись к позитивному настроению после первоначального падения. Акции оказались под давлением в начале сессии из-за опасений, что достижения в области искусственного интеллекта могут нарушить некоторые бизнес-модели, что привело к падению котировок нескольких программных компаний. Рынок стабилизировался по мере продвижения сессии, что позволило основным индексам восстановиться от своих внутридневных минимумов.

К окончанию торгов S&P 500 поднялся на 0,10% до 6,843.22, в то время как Nasdaq Composite вырос на 0,14% до 22,578.38. Индекс Dow Jones Industrial Average показал рост на 0,07%, закрывшись на уровне 49,533.19.

Хотя основные индексы изменились незначительно, действия на рынке указывают на тихой сдвиг в фокусе инвесторов, который может благоприятствовать акциям стоимостью. Часто торгуясь ниже своей внутренней стоимости, эти акции предлагают запас прочности.

При оценке акций стоимости одним из самых эффективных показателей оценки является соотношение цена к денежному потоку (P/CF). Компании, такие как Harmony Biosciences Holdings, Inc. HRMY, Tripadvisor, Inc. TRIP, The AES Corporation AES и Concentrix Corporation CNXC, имеют низкое соотношение P/CF. Соотношение P/CF оценивает рыночную цену акции относительно объема денежного потока, который компания генерирует на акцию — чем ниже число, тем лучше.

Соотношение цена к денежному потоку отражает финансовое здоровье

Вы, вероятно, задаетесь вопросом, почему мы рассматриваем показатель P/CF, когда наиболее широко используемым показателем оценки является цена/прибыль (или P/E). Важным фактором, который делает P/CF надежным показателем, является то, что операционный денежный поток добавляет обратно некэшовые расходы, такие как амортизация и обесценение, к чистой прибыли, действительно диагностируя финансовое здоровье компании.

Аналитики предупреждают, что прибыль компании подвержена бухгалтерским оценкам и манипуляциям со стороны руководства. С другой стороны, денежный поток довольно надежен. Чистый денежный поток раскрывает, сколько денег генерирует компания и насколько эффективно руководство использует эти средства.

Положительный денежный поток указывает на увеличение ликвидных активов компании. Это дает компании возможность погашать долги, покрывать свои расходы, реинвестировать в бизнес, переживать спады и, наконец, осуществлять действия, выгодные для акционеров. Отрицательный денежный поток означает снижение ликвидности компании, что, в свою очередь, снижает ее гибкость в поддержке этих начинаний.

Какова лучшая стратегия инвестирования в стоимость?

Инвестиционное решение, основанное исключительно на показателе P/CF, может не дать желаемых результатов. Чтобы выявить акции, которые торгуются с дисконтом, вам следует расширить свои критерии поиска и также учитывать соотношение цена/балансовая стоимость, цена/прибыль и цена/продажи. Добавление благоприятного рейтинга Zacks и оценки стоимости A или B к вашим критериям поиска должно привести к еще более лучшим результатам, так как это устраняет вероятность попасть в ловушку стоимости.

Вот параметры для выбора акций настоящей стоимости:

P/CF меньше или равно медиане по отрасли X.

Цена больше или равна 5: акции должны торговаться не менее чем по $5 или выше.

Средний объем торгов за 20 дней больше 100,000: значительный объем торгов обеспечивает легкость торговли акцией.

P/E по (F1) меньше или равно медиане по отрасли X: этот параметр отбирает акции, которые торгуются с дисконтом или равны своим аналогам.

P/B меньше или равно медиане по отрасли X: более низкое P/B по сравнению со средним значением по отрасли предполагает, что есть достаточно места для роста акции.

P/S меньше или равно медиане по отрасли X: соотношение P/S определяет, как цена акции соотносится с продажами компании — чем ниже соотношение, тем привлекательнее акция.

PEG меньше 1: это соотношение используется для определения стоимости акции с учетом роста прибыли компании. Соотношение PEG дает более полную картину, чем соотношение P/E. Значение меньше 1 указывает на то, что акция недооценена и что инвесторы должны заплатить меньше за акцию с хорошими перспективами роста прибыли.

Рейтинг Zacks меньше или равно 2: акции с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) или 2 (Покупка) известны тем, что превышают средние результаты вне зависимости от рыночной обстановки.

Оценка стоимости меньше или равно B: наши исследования показывают, что акции с оценкой стиля A или B в сочетании с рейтингом Zacks #1 или 2 предлагают наилучший потенциал роста.

Вот четыре из 12 акций стоимости, которые прошли отбор:

Harmony Biosciences, фармацевтическая компания, имеет рейтинг Zacks #1. Компания в среднем имеет сюрприз по прибыли за последние четыре квартала в 7,2%. Полный список акций с рейтингом Zacks #1 на сегодня можно увидеть здесь.

Консенсус-прогноз Zacks для текущих продаж и EPS Harmony Biosciences предполагает рост на 21,4% и 25,9% соответственно по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. HRMY имеет оценку стоимости A. Акции HRMY выросли на 4,6% за последний год.

Tripadvisor, онлайн-компания по предоставлению туристических услуг, имеет рейтинг Zacks #1. Компания в среднем имеет сюрприз по прибыли за последние четыре квартала в 32,1%.

Консенсус-прогноз Zacks для текущих продаж и EPS Tripadvisor предполагает рост на 2,6% и 44,1% соответственно по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. TRIP имеет оценку стоимости A. Акции TRIP упали на 40,4% за последний год.

The AES Corporation, глобальная энергетическая компания, имеет рейтинг Zacks #2. Компания в среднем имеет сюрприз по прибыли за последние четыре квартала в 14,7%.

Консенсус-прогноз Zacks для текущих продаж и EPS AES Corporation предполагает рост на 3% и 0,9% соответственно по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. AES имеет оценку стоимости A. Акции AES выросли на 57,6% за последний год.

Concentrix Corporation, лидер в области технологий и услуг, предоставляющий решения для клиентского опыта, имеет рейтинг Zacks #2. Компания в среднем имеет сюрприз по прибыли за последние четыре квартала в 1%.

Консенсус-прогноз Zacks для текущих продаж и EPS Concentrix Corporation предполагает рост на 2,9% и 4,8% соответственно по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. CNXC имеет оценку стоимости A. Акции CNXC упали на 33,5% за последний год.

Вы можете получить остальную часть списка акций, подписавшись на 2-недельный бесплатный пробный период Research Wizard и начав использовать этот отбор в своих собственных торгах. Кроме того, вы можете создать свои собственные стратегии и протестировать их, прежде чем делать инвестиции.

Почему вы еще не ознакомились с лучшими акциями Zacks?

С 2000 года наши стратегии выбора акций значительно превосходят среднегодовой прирост S&P на уровне +7,7%. Удивительно, но они показали средний прирост +48,4%, +50,2% и +56,7% в год.

Сегодня вы можете получить доступ к их рекомендациям без затрат и обязательств.

Смотрите акции бесплатно >>

Хотите последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать отчет о 7 лучших акциях на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод