3 акции ИИ, которые могут быть скрытыми драгоценностями

Дизайнеры чипов и гиганты программного обеспечения, как правило, привлекают внимание в бурном развитии искусственного интеллекта (ИИ). Однако под поверхностью этих известных имен скрывается надежная экосистема менее известных компаний, которые тихо закладывают основу для взрывного роста ИИ. Это "скрытые жемчужины" — бизнесы с критически важными, часто фундаментальными, вкладом, которые делают революцию в ИИ возможной.

В то время как многие инвесторы устремляются к очевидным игрокам, проницательные взгляды обращаются к тем, кто предоставляет "лопаты и кирки" или обеспечивает необходимую инфраструктуру для золотой лихорадки ИИ. Эти компании могут не попадать в заголовки новостей ежедневно, но их сильные фундаментальные показатели и неотъемлемая роль ставят их на путь устойчивого роста по мере дальнейшего расширения ИИ.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас. Продолжить »

Вот три менее известных технологических акций, которые могут стать лидерами в эпоху ИИ.

Контроль качества

Camtek (NASDAQ: CAMT) не производит ИИ-чипы — она обеспечивает их работоспособность. Оборудование для инспекции и метрологии израильской компании стало незаменимым, так как производство полупроводников выходит за пределы физики. Продвинутые тестовые карты FormFactor устанавливают контакт с микроскопическими соединениями чипов, чтобы проверить функциональность до упаковки чипов — выявляя дефекты на ранних стадиях, когда их проще исправить.

Результаты за Q1 2025 рассказывают историю. Выручка выросла на 22% по сравнению с прошлым годом до $118.6 миллиона, а чистая прибыль увеличилась на 38% до $34.3 миллиона.

Руководство прогнозирует выручку за Q2 в размере от $120 миллионов до $123 миллионов, что соответствует росту на 17% до 20%. Валовая маржа компании составила 51% — это исключительный показатель для производителей оборудования.

Intel только что назвала Camtek одной из 37 компаний, удостоенных премии EPIC Supplier Award 2025 из тысяч поставщиков по всему миру. Это признание подтверждает то, что уже показывают цифры: по мере усложнения ИИ-чипов потребность в продвинутой инспекции растет экспоненциально.

Относительно новые системы Eagle G5 и Hawk были запущены как раз в тот момент, когда индустрия переходит от памяти HBM3e к HBM4 — идеальное время для следующей волны ИИ-оборудования. С учетом роста рынка продвинутой упаковки для приложений ИИ и доминирующих позиций Camtek в ключевых сегментах, продукция компании становится такой же необходимой, как и сами чипы.

При рыночной капитализации в $3.8 миллиарда Camtek торгуется на уровне доли от своих аналогов в области полупроводникового оборудования, при этом растет быстрее большинства.

Тестирование непроверяемого

FormFactor (NASDAQ: FORM) решает проблему, о которой большинство инвесторов не подозревает: как протестировать чип с тысячами соединений, работающих на высокой скорости?

Поскольку ИИ-процессоры упаковывают больше транзисторов и пропускной способности памяти, традиционные методы тестирования не работают. Продвинутые тестовые карты FormFactor устанавливают контакт с микроскопическими соединениями чипов, чтобы проверить функциональность до упаковки чипов — выявляя дефекты на ранних стадиях, когда их проще исправить.

Компания сообщила о выручке за Q1 2025 в размере $171.4 миллиона, что ниже по сравнению с предыдущим кварталом из-за экспортных ограничений, ограничивающих поставки карт-пробников DRAM в Китай. Но стоит взглянуть глубже: руководство прогнозирует выручку за Q2 в размере $190 миллионов, и руководство остается уверенным в долгосрочном росте, поддерживаемом тремя мегатрендами — продвинутой упаковкой, высокой пропускной способностью памяти и совместно упакованной оптикой.

FormFactor только что завершила приобретение FICT Limited, что обеспечило критически важного поставщика компонентов для продвинутых карт-пробников. Правление также одобрило выкуп акций на сумму $75 миллионов, что сигнализирует о доверии, несмотря на краткосрочные трудности.

Генеральный директор Майк Слесор подчеркнул, что требования ИИ к более сложному тестированию только начинают проявляться. Карты-пробники FormFactor находятся на критическом узком месте. Каждый ИИ-чип должен быть протестирован, и по мере роста сложности возрастает ценность технологий FormFactor. Решения компании для тестирования HBM и других процессоров, специфичных для ИИ, идеально позиционируют ее для грядущей волны более мощного ИИ-оборудования.

Сохраняя ИИ в прохладе

Vertiv Holdings (NYSE: VRT) решает грязный секрет ИИ — тепло. Обучение больших языковых моделей требует огромной вычислительной мощности, которая генерирует огромное количество waste heat.

Без сложного охлаждения эти центры данных ИИ "расплавились бы". Системы жидкостного охлаждения Vertiv и точные блоки кондиционирования воздуха поддерживают оптимальные температуры, в то время как источники бесперебойного питания обеспечивают, чтобы процессы обучения ИИ никогда не теряли прогресс из-за отключений.

Результаты за Q1 2025 превзошли ожидания по всем статьям. Чистые продажи составили $2 миллиарда, что на 24% больше по сравнению с прошлым годом, с органическим ростом на уровне 25%. Портфель заказов компании на 25% превышает уровень годичной давности, в то время как заказы за последние 12 месяцев выросли примерно на 20%. Скорректированные прибыли на акцию составили $0.64, что значительно превысило ожидания.

Vertiv только что объявила о сотрудничестве с Nvidia и iGenius для развертывания Colosseum, одного из крупнейших суперкомпьютеров ИИ в мире, в Италии. Это не просто еще один центр данных — это демонстрация того, как предварительно собранная, жидкостно охлаждаемая инфраструктура Vertiv позволяет следующему поколению ИИ-компьютинга.

Руководство увеличило прогноз продаж на весь 2025 год до $9.3 миллиарда до $9.6 миллиарда, прогнозируя органический рост на уровне 16.5% до 19.5%. Это не удивительно, учитывая бум инфраструктуры ИИ — эти рабочие нагрузки потребляют в 5-10 раз больше энергии, чем традиционные вычисления, что делает решения Vertiv по тепловому управлению критически важными. При рыночной капитализации в $46.9 миллиарда Vertiv может затмить "скрытое" определение, но ее роль в обеспечении ИИ настолько фундаментальна, что рост должен продолжаться в течение многих лет.

Инфраструктура, которую никто не видит

Эти компании представляют три ключевых слоя стека ИИ, которые большинство инвесторов игнорируют. Camtek гарантирует, что ИИ-чипы соответствуют спецификациям во время производства. FormFactor проверяет, что они работают должным образом перед развертыванием. Vertiv обеспечивает их работу после установки. Удалите любой слой, и вся экосистема ИИ рухнет.

Хотя Nvidia и Microsoft захватывают заголовки, эти игры с "лопатами и кирками" предлагают чистое воздействие на рост ИИ, не делая ставку на конкретные модели или приложения. По мере ускорения внедрения ИИ спрос на оборудование для инспекции, технологии тестирования и инфраструктуру охлаждения только возрастет.

Лучшая часть? Рынок еще не полностью признал их критическую роль.

Стоит ли инвестировать $1,000 в Camtek прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции Camtek, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что выявила то, что они считают 10 лучших акций для инвесторов, чтобы купить сейчас... и Camtek не была одной из них. 10 акций, которые попали в этот список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $689,813!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $906,556!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 809% — это значительно превышает 175% для S&P 500. Не упустите последний топ-10 список, доступный при вступлении в Stock Advisor.

*Возвраты Stock Advisor на 23 июня 2025 года

Джордж Бадвелл имеет позиции в Microsoft и Nvidia. Motley Fool имеет позиции в Intel, Microsoft и Nvidia и рекомендует их. Motley Fool рекомендует следующие опционы: длинные опционы на январь 2026 года по цене $395 на Microsoft, короткие опционы на август 2025 года по цене $24 на Intel и короткие опционы на январь 2026 года по цене $405 на Microsoft. Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод