Забудьте о 2025 году: 3 акции с высоким дивидендным доходом для увеличения вашего пассивного дохода в 2026 году.

Ключевые моменты

Chevron может процветать даже при ценах на нефть, колеблющихся около четырехлетних минимумов.

Растущее потребление и экспорт энергии в США - отличная новость для Kinder Morgan.

Результаты Kimberly-Clark были плохими, но акции слишком дешевы, чтобы их игнорировать.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучшими акциями для покупки прямо сейчас, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor. Посмотрите акции »

2025 год принес еще один год рекордных максимумов для S&P 500, Nasdaq Composite и Dow Jones Industrial Average. Но энергетический сектор вырос всего на 4,4%, а сектор потребительских товаров снизился на 1,2% по сравнению с ростом на 16,4% в S&P 500.

Теперь, когда 2025 год остался позади, инвесторы могут захотеть более внимательно рассмотреть недооцененные акции с высокими дивидендными доходами, чтобы поддерживать свой поток пассивного дохода. Вот почему Chevron (NYSE: CVX), Kinder Morgan (NYSE: KMI) и Kimberly-Clark (NASDAQ: KMB) выделяются как лучшие покупки в январе 2026 года.

Chevron сохраняет дисциплину и вознаграждает акционеров

Инвесторы будут следить за тем, как Chevron использует свою покупку Hess на фоне цен на нефть в середине цикла. Hess обладает ценными активами в бассейне Баккен в Северной Дакоте и на шельфе Гайаны, через консорциум с ExxonMobil и китайской государственной компанией CNOOC.

В начале декабря Chevron сообщила, что ожидает, что ее капитальные затраты (capex) в 2026 году составят от $18 миллиардов до $19 миллиардов, что находится на нижней границе долгосрочного диапазона от $18 миллиардов до $21 миллиарда. Более половины бюджета направлено на США, включая $6 миллиардов в бассейнах Пермиан, DJ и Баккен. Chevron также инвестирует $7 миллиардов в капитальные затраты на шельфе из-за повышенного внимания к Гайане и заливу Мексики, который президент Дональд Трамп переименовал по исполнительному указу в Залив Америки.

Акцент Chevron на международном производстве на шельфе, в основном, в сочетании с производством в США на суше, может прокладывать путь к еще более низким производственным затратам и более высоким маржам.

Компания мастерски снизила свои затраты, что позволяет ей финансировать свои операционные расходы, долгосрочные инвестиции и капитальный план (включая дивиденды и выкуп акций) даже при более низких ценах на нефть. Chevron ожидает сохранить безубыточность по капитальным затратам и дивидендам ниже $50 за баррель нефти Brent до 2030 года.

С 38 последовательными годами увеличения дивидендов, доходностью 4,5% и прогнозируемым соотношением цена-прибыль (P/E) 20,2, Chevron является универсальной покупкой как для инвесторов в стоимость, так и для инвесторов в доход в 2026 году.

Заполните свой поток пассивного дохода с Kinder Morgan

Компании промежуточного звена, такие как Kinder Morgan, инвестируют в и поддерживают активы энергетической инфраструктуры, такие как трубопроводы и терминалы, которые играют ключевую роль в транспортировке, хранении и переработке углеводородов.

Несмотря на волатильность цен на нефть и газ, структура денежного потока Kinder Morgan предсказуема. Действительно, 64% ее денежных потоков поступают от контрактов take-or-pay, по которым клиенты бронируют мощность и оплачивают Kinder Morgan независимо от объема транспортировки. Еще 26% денежных потоков являются комиссионными, которые не зависят от изменений цен на товары.

Kinder Morgan показала отличные результаты в 2024 году, увеличившись на 55,3%, прежде чем охладиться с умеренным ростом на 0,3% в 2025 году. Инвесторы стали обращать внимание на крупные компании промежуточного звена, такие как Kinder Morgan, потому что искусственный интеллект (AI) стимулирует спрос на энергоемкие центры обработки данных, что является благом для дорожной карты проектов Kinder Morgan.

Тем не менее, многие гипермасштабируемые компании имеют цели в области устойчивого развития, поэтому использование невозобновляемых ресурсов для питания центров обработки данных не выглядит хорошо, что подчеркивает акцент на ядерной энергии и солнечной энергии. Однако Kinder Morgan остается оптимистичной в отношении возможности устойчивого роста своих денежных потоков и дивидендов со временем благодаря растущему внутреннему спросу на энергию и увеличению экспорта энергетических ресурсов из США, особенно через сжиженный природный газ (LNG).

С прогнозируемым P/E ниже 20 и доходностью дивидендов 4,2%, Kinder Morgan является отличной покупкой для инвесторов, стремящихся к пассивному доходу в новом году.

Kimberly-Clark упала достаточно низко

Инвесторы Kimberly-Clark испытали сложный 2025 год, поскольку цена акций упала на 23%. Входя в 2026 год, компания находится на уровне 12-летнего минимума, с значительной неопределенностью вокруг гиганта потребительских товаров.

Kimberly-Clark приобретает Kenvue (NYSE: KVUE), который отделился от Johnson & Johnson как компания, специализирующаяся на потребительском здоровье, в августе 2023 года. Сделка объединит акцент Kimberly-Clark на бумажных продуктах (туалетная бумага, бумажные полотенца, салфетки, подгузники, товары для взрослых и женские гигиенические изделия) с ведущими брендами Kenvue, такими как Band-Aid, Tylenol, Aveeno, Listerine и Neutrogena.

Тем не менее, Kimberly-Clark, Kenvue и более широкий сектор товаров для дома и личной гигиены испытывают замедление, поскольку потребители сокращают расходы и сопротивляются повышению цен. Прибыль Kimberly-Clark находится под давлением, продажи и маржи снижаются. Как видно из графика, Kimberly-Clark снизила свои операционные маржи с высоких девятнадцати до средних пятнадцати, а ее доходы упали до десятилетних минимумов.

Так что, с Kimberly-Clark в замедлении и Kenvue, испытывающим схожие трудности, инвесторы могут задаться вопросом, почему акции стоит рассмотреть в 2026 году. Ответ заключается в ожиданиях.

Цена акций Kimberly-Clark настолько низка, что она торгуется всего по 13,2 раза выше прогнозируемой прибыли. Это крайне дешево для исторически надежной дивидендной акции, такой как Kimberly-Clark, которая выплачивала и повышала свои дивиденды на протяжении 53 последовательных лет. Падение цены акций компании, в сочетании с продолжающимся повышением дивидендов, привело к увеличению доходности до впечатляющих 5%.

В общем, Kimberly-Clark является очевидной покупкой для инвесторов, которые верят в стойкость ее бренда и готовы переждать потенциально длительный период давления на потребительские расходы.

Начните новый год с этих акций с высокой доходностью

Chevron, Kinder Morgan и Kimberly-Clark не являются яркими акциями роста с потенциалом для прорыва. Но они являются качественными акциями стоимости с высокой доходностью дивидендов, что может привлечь инвесторов, стремящихся дополнить свои доходы на пенсии или сбалансировать финансовый портфель, состоящий в основном из акций роста.

Стоит ли покупать акции Chevron прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции Chevron, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучшими акциями для инвесторов на данный момент… и Chevron не была среди них. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в то время, вы бы имели $493,290!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в то время, вы бы имели $1,153,214!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 973% — это значительно превышает 195% для S&P 500. Не пропустите последний список 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к сообществу инвесторов, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходы Stock Advisor на 6 января 2026 года.

Дэниел Фоелбер имеет инвестиции в Kenvue и Kimberly-Clark. Motley Fool имеет инвестиции в и рекомендует Chevron, Kenvue и Kinder Morgan. Motley Fool рекомендует Johnson & Johnson. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод