За пределами GLP-1: Расширяющийся портфель лекарств Eli Lilly увеличивает продажи

Акции Eli Lilly and Company (LLY) впервые пересекли отметку в $1000 за акцию 12 ноября, достигнув новых максимумов. Также компания стремительно приближается к отметке рыночной капитализации в $1 триллион. Ключевым фактором впечатляющего роста цен акций Lilly за последние два-три года стали успешные продажи популярных препаратов GLP-1, Mounjaro для лечения диабета II типа и Zepbound для борьбы с ожирением.

Однако Lilly также получила одобрения на другие новые препараты в тот же период. К ним относятся Omvoh для лечения язвенного колита и болезни Крона, ингибитор BTK Jaypirca для лимфомы мантиюной клетки (MCL) и хронического лимфоцитарного лейкоза (CLL), Ebglyss для лечения умеренного и тяжелого атопического дерматита и Kisunla (донанемаб) для ранних симптомов болезни Альцгеймера. Эти новоодобренные препараты также способствуют росту доходов Lilly.

В то время как Omvoh внес $176.9 миллиона в общие доходы за девять месяцев 2025 года, Ebglyss, Kisunla и Jaypirca принесли $274.1 миллиона, $140.6 миллиона и $358.2 миллиона соответственно.

Тем временем эти препараты также оцениваются для дополнительных показаний/расширений показаний. Ebglyss изучается в третьей фазе для лечения сезонных аллергенов и хронического риносинусита с носовыми полипами (CRSwNP). Jaypirca (пиртобрутин) также изучается на более ранних этапах терапии, чтобы расширить использование для одобренных показаний CLL и MCL.

Одобрение этих новых препаратов в дополнительных регионах и на более ранних этапах терапии или для новых показаний может значительно увеличить их продажи.

Ключевым недавним одобрением нового препарата стал Inluriyo/imlunestrant для лечения ER+HER2-метастатического рака молочной железы в Соединенных Штатах в сентябре 2025 года, в то время как он находится на рассмотрении в ЕС. Kisunla была одобрена в Европе в сентябре. Lilly ожидает, что запуски начнутся в четвертом квартале и продолжатся в течение 2026 года.

Помимо Mounjaro и Zepbound, Lilly ожидает, что ее новые препараты, Omvoh, Ebglyss, Kisunla и Jaypirca, продолжат способствовать росту выручки в 2026 году.

Чтобы обеспечить долгосрочный рост и диверсифицировать бизнес за пределами препаратов GLP-1, Lilly ищет сделки по слияниям и поглощениям в области кардиологии, онкологии и неврологии для расширения своего портфеля. В 2025 году она объявила о нескольких сделках по слияниям и поглощениям, которые могут добавить потенциальные долгосрочные двигатели роста в ее портфель. Она приобрела Verve Therapeutics, чтобы добавить генную терапию для лечения сердечно-сосудистых заболеваний. Lilly также подписала соглашения о приобретении онкологического препарата Scorpion Therapeutics и не опиоидного кандидата на лечение боли от SiteOne Therapeutics.

На прошлой неделе Lilly объявила о окончательном соглашении о приобретении Adverum Biotechnologies (ADVM), что добавит ведущий кандидат компании, Ixo-vec, внутриглазную генную терапию однократного введения, которая разрабатывается на стадии III для лечения потери зрения, связанной с влажной возрастной макулярной дегенерацией. Ixo-vec имеет потенциал преобразовать хронический уход за глазами в однократное лечение.

Расширяя свой портфель за пределы блокбастеров GLP-1, Lilly укрепляет свою базу доходов и долгосрочный портфель с помощью новоодобренных терапий и активной стратегии слияний и поглощений. С несколькими препаратами, которые продвигаются к более широким показаниям и новым географическим запускам, Lilly позиционирует себя для продолжительного роста вплоть до 2026 года и далее.

Конкуренция для Omvoh, Jaypirca и других препаратов LLY

Omvoh, ингибитор IL-23, сталкивается с жесткой конкуренцией со стороны препаратов AbbVie (ABBV) Humira, Skyrizi и Rinvoq, а также Stelara от J&J. Хотя Humira от AbbVie и Stelara от J&J потеряли эксклюзивность в Соединенных Штатах, Skyrizi, также ингибитор IL-23, и Rinvoq, ингибитор JAK, показывают отличные результаты и способствуют росту выручки AbbVie.

Основным конкурентом Kisunla является Leqembi от Eisai/Biogen, оба препарата нацелены на амилоид.

Jaypirca сталкивается с конкуренцией со стороны более старых ингибиторов BTK, таких как Imbruvica от AbbVie/J&J и Calquence от AstraZeneca. Ключевым конкурентом Ebglyss является популярный биологический препарат для лечения умеренного и тяжелого атопического дерматита (экземы) Dupixent от Sanofi/Regeneron.

Цена акций LLY, оценка и прогнозы

Акции Lilly выросли на 35.8% с начала этого года по сравнению с ростом в 14.4% в отрасли.

С точки зрения оценки акции Lilly являются дорогими. По коэффициенту цена/прибыль акции LLY в настоящее время торгуются по 33.83 к будущим earnings, что значительно выше 16.84 в отрасли. Тем не менее, акции LLY торгуются ниже своего 5-летнего среднего значения 34.54.

Консенсус-прогноз Zacks на 2025 год увеличился с $22.94 за акцию до $23.78 за последние 30 дней, в то время как прогноз на 2026 год вырос с $30.79 до $32.06 за акцию.

Рейтинг Zacks для LLY

Lilly имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Полный список акций Zacks с рейтингом #1 (Сильная покупка) можно найти здесь.

Глава отдела исследований Zacks называет "акцию, которая с наибольшей вероятностью удвоится"

Наша команда экспертов только что выпустила список из 5 акций с наибольшей вероятностью роста на +100% или более в ближайшие месяцы. Из этих 5 директор отдела исследований Шераз Миан выделяет одну акцию, которая, по его мнению, вырастет больше всего.

Этот выбор — малоизвестная компания, занимающаяся спутниковой связью. Ожидается, что рынок космической связи станет триллионной индустрией, и клиентская база этой компании быстро растет. Аналитики прогнозируют значительный рост доходов в 2025 году. Конечно, все наши элитные выборы не всегда приносят прибыль, но этот может значительно превзойти предыдущие акции Zacks, которые удвоились, такие как Hims & Hers Health, которая выросла на +209%.

Бесплатно: Узнайте о нашей топовой акции и 4 других претендентах

Хотите получать последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать "7 лучших акций на следующие 30 дней". Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод