YieldBoost HST до 11,4% с использованием опционов
Акционеры Host Hotels & Resorts Inc (Symbol: HST), стремящиеся увеличить свой доход выше annualized дивидендной доходности акций в 4.6%, могут продать покрытый колл с истечением в апреле 2026 года по страйку $19 и получить премию на основе бид-цены в 65 центов, что эквивалентно дополнительной доходности в 6.8% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме дает annualized доходность 11.4% в сценарии, когда акции не будут выкуплены. Любой прирост выше $19 будет потерян, если акции вырастут до этой отметки и будут выкуплены, но акции HST должны вырасти на 9% от текущего уровня, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер получит 12.7% доходности от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, собранных до выкупа акций.
В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Host Hotels & Resorts Inc, просмотр графика дивидендной истории для HST ниже может помочь в оценке, вероятно ли продолжение наиболее недавнего дивиденда, и, в свою очередь, является ли разумным ожидать annualized дивидендную доходность в 4.6%.
Ниже представлен график, показывающий торговую историю HST за последние двенадцать месяцев, с выделенным страйком $19 красным цветом:
График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки, дает ли продажа покрытого колла с истечением в апреле 2026 года по страйку $19 хорошую награду за риск, связанный с потерей потенциала роста выше $19. (Большинство опционов истекает бесполезными? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций Host Hotels & Resorts Inc за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 249 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $17.45) на уровне 29%. Для других идей контрактов колл-опционов с различными доступными сроками истечения, посетите страницу опционов HST на StockOptionsChannel.com.
В средине торгового дня в понедельник объем путов среди компонентов S&P 500 составил 940,924 контракта, а объем коллов — 2.09M, что дает соотношение путов к коллам 0.45 на данный момент дня. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением путов к коллам 0.65, это представляет собой очень высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами до сих пор сегодня. Узнайте, о каких 15 колл и пут опционах трейдеры говорят сегодня.
Также смотрите:
ATS Videos
История акций AMWL
История рыночной капитализации CSQ
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод