YieldBoost Host Hotels & Resorts с 5.1% до 20.1% с использованием опционов

Акционеры Host Hotels & Resorts Inc (Тикер: HST), стремящиеся увеличить свой доход выше годовой дивидендной доходности акций в 5,1%, могут продать октябрьский покрытый колл с ценой исполнения $16 и получить премию, основываясь на ставке в 70 центов, что в годовом исчислении составляет дополнительную 15%-ную доходность по отношению к текущей цене акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что дает в общей сложности 20,1% годовой доходности в сценарии, когда акции не будут выкуплены. Любой рост выше $16 будет потерян, если цена акций поднимется до этой отметки и они будут выкуплены, но акции HST должны вырасти на 1,5% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер получит 5,9% доходности от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, полученных до момента выкупа акций. В общем, размеры дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за взлетами и падениями прибыльности каждой компании. В случае Host Hotels & Resorts Inc, изучение графика истории дивидендов для HST ниже может помочь в оценке вероятности продолжения последнего дивиденда и, соответственно, разумности ожидания 5,1% годовой дивидендной доходности. Ниже представлен график, показывающий историческую торговлю HST за последние двенадцать месяцев, с выделенной красным ценой исполнения в $16: График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки того, дает ли продажа октябрьского покрытого колла с ценой исполнения $16 хорошую отдачу за риск, связанный с возможной потерей роста выше $16. (Большинство опционов истекают без стоимости? Это и шесть других распространенных мифов об опционах опровергнуты). Мы рассчитываем историческую волатильность акций Host Hotels & Resorts Inc (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $15.79) на уровне 30%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения, посетите страницу опционов HST на StockOptionsChannel.com. В среду днем объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 957,343 контракта, а объем колл-опционов - 1.59M, что дает соотношение пут:колл 0.60 на текущий день. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели проявляют предпочтение к коллам в опционах на сегодня. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня. Также смотрите: Акции дивидендов автозапчастей Целевая цена HL Видеоматериалы CPSS Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод