YieldBoost HIG до 10.5% с использованием опционов
Акционеры Hartford Insurance Group Inc (Symbol: HIG), желающие увеличить свой доход выше годовой доходности дивидендов в 1,7%, могут продать покрытый колл на март 2026 года по страйку $130 и получить премию по ставке $4,70, что приводит к дополнительной доходности в 8,9% относительно текущей цены акции (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме составляет 10,5% годовых в сценарии, когда акция не будет выкуплена. Любой рост выше $130 будет потерян, если акция поднимется до этой отметки и будет выкуплена, но акции HIG должны вырасти на 4% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акция будет выкуплена, акционер заработает 7,8% доходности на этом уровне торговли, помимо любых дивидендов, полученных до выкупа акции.
В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Hartford Insurance Group Inc, изучение графика истории дивидендов для HIG ниже может помочь в оценке вероятности продолжения последнего дивиденда и, следовательно, в разумности ожидания годовой доходности дивидендов в 1,7%.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов HIG за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным страйком $130:
График выше, а также историческая волатильность акций, могут служить полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки, дает ли продажа покрытого колла на март 2026 года по страйку $130 хорошую награду за риск, связанный с утратой потенциального роста выше $130. (Большинство опционов истекают без стоимости? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций Hartford Insurance Group Inc за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену в $125,00) как 23%. Для других идей контрактов колл на различные доступные сроки истечения посетите страницу опционов HIG на StockOptionsChannel.com.
В середине торгового дня в четверг объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 688,107 контрактов, а объем колл-опционов — 1,64 млн, что дает соотношение пут:колл 0,42 на данный момент дня. По сравнению со средним долгосрочным соотношением пут:колл 0,65 это представляет собой очень высокий объем колл по отношению к пут; другими словами, покупатели предпочитают коллы в опционных торгах до сих пор сегодня. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня.
Также смотрите:
DAVA Среднегодовая доходность
BIB История сплитов
История акций STN в обращении
Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод