YieldBoost EXR с 4.6% до 14.6% с использованием опционов

Акционеры Extra Space Storage Inc (Symbol: EXR), желающие увеличить свой доход за пределами 4.6% годовой дивидендной доходности акций, могут продать декабрьский покрытый опцион с исполнением на уровне $150 и получить премию на основе предложения в $3.60, что эквивалентно дополнительной доходности в 10% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в итоге составит 14.6% годовой доходности в сценарии, если акции не будут выкуплены. Любой прирост выше $150 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акции EXR должны вырасти на 5.2% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер получит 7.8% доходности от этого уровня торговли, в дополнение к любым дивидендам, полученным до того, как акции были выкуплены. В общем, сумма дивидендов не всегда предсказуема и, как правило, следует за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Extra Space Storage Inc, просмотр графика истории дивидендов для EXR ниже может помочь оценить, вероятно ли продолжение последнего дивиденда и, следовательно, есть ли разумное ожидание получения 4.6% годовой дивидендной доходности. Ниже представлен график, показывающий историю торговли EXR за последние двенадцать месяцев, с выделением уровня $150 красным цветом: График выше и историческая волатильность акций могут быть полезными в сочетании с фундаментальным анализом для оценки того, дает ли продажа декабрьского покрытого опциона с исполнением на уровне $150 хорошую награду за риск, связанный с потерей потенциального роста выше $150. (Большинство опционов истекает без стоимости? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность за последние двенадцать месяцев для Extra Space Storage Inc (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $142.18) на уровне 27%. Для других идей контрактов колл-опционов с различными доступными датами истечения посетите страницу опционов на акции EXR на StockOptionsChannel.com. В среду в полдень объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 1.29M контрактов, в то время как объем колл-опционов составил 3.02M, что дает соотношение пут:колл 0.43 на данный момент дня. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают колл-опционы в торгах опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня. Также смотрите: GAL Options Chain Институциональные держатели RTI История рыночной капитализации CIM Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод