YieldBoost Energizer Holdings с 5.6% до 20.5% с использованием опционов
Акционеры Energizer Holdings Inc (тикер: ENR), желающие увеличить свой доход сверх годовой дивидендной доходности акций в 5.6%, могут продать покрытый колл на август с ценой исполнения $25 и получить премию на основе ставки в $1.55, что в годовом исчислении составляет дополнительную доходность в 14.9% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме дает 20.5% годовой доходности в сценарии, если акции не будут выкуплены. Любой рост выше $25 будет потерян, если акции возрастут до этой отметки и будут выкуплены, но акции ENR должны вырасти на 16.2% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер заработает 23.4% дохода от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, полученных до выкупа акций.
В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Energizer Holdings Inc, изучение графика истории дивидендов для ENR ниже может помочь в оценке вероятности продолжения последнего дивиденда и, соответственно, является ли разумным ожидать годовую дивидендную доходность в 5.6%.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов ENR за последние двенадцать месяцев, с выделенной красным ценой исполнения $25:
График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки, дает ли продажа покрытого колла на август с ценой исполнения $25 хорошую награду за риск, связанный с потерей потенциального роста выше $25. (Большинство опционов истекает бесполезно? Это и шесть других распространенных мифов об опционах опровергнуты). Мы рассчитываем волатильность акций Energizer Holdings Inc за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 значение закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $21.43) на уровне 50%. Для других идей контрактов колл-опционов с различными доступными сроками истечения, посетите страницу акционных опционов ENR на StockOptionsChannel.com.
В среду в середине торгового дня объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 894,008 контрактов, а объем колл-опционов — 2.19M, что дает соотношение пут:колл 0.41 на текущий момент дня. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах сегодня говорят трейдеры.
Также смотрите:
Список дивидендных акций в технологии
CRR YTD доходность
GNT покупки инсайдеров
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод