YieldBoost BTU с 0.8% до 11% с использованием опционов

Акционеры Peabody Energy Corp (Symbol: BTU), стремящиеся увеличить свой доход выше 0.8% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл с истечением в январе 2027 года по страйку $50 и получить премию на основе ставки $3.20, что в годовом исчислении составляет дополнительную доходность 10.2% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что дает в итоге 11% годовой доходности в сценарии, если акции не будут выкуплены. Любой рост выше $50 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акциям BTU необходимо подняться на 38.2% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в случае выкупа акционеры получат 47% доходности от этого уровня торговли, кроме любых дивидендов, собранных до выкупа акций. В общем, размеры дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Peabody Energy Corp, изучение графика истории дивидендов для BTU ниже может помочь в оценке того, продолжится ли самый последний дивиденд, и, в свою очередь, насколько разумно ожидать 0.8% годовой дивидендной доходности. Ниже представлен график, показывающий историю торгов BTU за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным цветом страйком $50: График выше и историческая волатильность акций могут служить полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки, дает ли продажа покрытого колла с истечением в январе 2027 года по страйку $50 хорошую награду за риск, связанный с потерей прибыли выше $50. (Большинство опционов истекает бесполезно? Эта и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций Peabody Energy Corp за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 закрытие торговых дней, а также сегодняшнюю цену $35.87) на уровне 62%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу опционов акций BTU на StockOptionsChannel.com. В среду в середине дня объем продаж между компонентами S&P 500 составил 933,850 контрактов, объем коллов — 1.86M, что дает соотношение пут:колл 0.50 на текущий момент. По сравнению со средним долгосрочным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами до сих пор сегодня. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня. Также смотрите: Институциональные держатели CNXT Дата следующего дивиденда TRST Фонды, владеющие FTGC Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод