Является ли First Trust Energy AlphaDEX ETF (FXN) сильным ETF на данный момент?
Разработанный для обеспечения широкого доступа к категории энергетических ETF на рынке, First Trust Energy AlphaDEX ETF (FXN) - это интеллектуальный бета-фонд, торгуемый на бирже, запущенный 08.05.2007.
Что такое интеллектуальные бета-ETF?
В индустрии ETF традиционно доминировали продукты, основанные на индексах, взвешенных по рыночной капитализации, которые представляют собой стратегии, разработанные для отражения определенного сегмента рынка или рынка в целом.
Индексы, взвешенные по рыночной капитализации, отлично подходят инвесторам, которые верят в эффективность рынка. Они обеспечивают недорогой, удобный и прозрачный способ воспроизводства рыночной доходности.
С другой стороны, некоторые инвесторы, которые считают, что можно превзойти рынок за счет лучшего выбора акций, предпочитают инвестировать в другой класс фондов, которые используют стратегии без учета взвешенной капитализации, широко известные как smart beta.
Этот вид индексов придерживается того же подхода, поскольку он пытается выбрать акции, которые имеют лучшие шансы на соотношение риска и доходности; стратегии, не учитывающие капитализацию, основаны на определенных фундаментальных характеристиках или сочетании таких характеристик.
Несмотря на то, что это пространство предоставляет инвесторам широкий выбор - например, одну из простейших методологий, такую как взвешивание по принципу равенства, и более сложные, такие как взвешивание на основе фундаментальных данных и волатильности/импульса, - не все из них смогли обеспечить первоклассные результаты.
Спонсор фонда и индекс
FXN управляется First Trust Advisors, и этот фонд собрал более 478,36 миллионов долларов, что делает его одним из крупнейших ETF в сфере энергетики. Этот конкретный фонд, за вычетом комиссионных и расходов, стремится соответствовать показателям энергетического индекса StrataQuant.
Энергетический индекс StrataQuant - это модифицированный индекс, взвешенный в долларах США, разработанный AMEX для объективной идентификации и отбора акций из индекса Russell 1000, которые могут генерировать положительную альфа-оценку по сравнению с традиционными пассивными индексами, благодаря использованию методологии скрининга AlphaDEX.
Стоимость и прочие расходы
Инвесторам также следует обратить внимание на соотношение расходов ETF. Продукты с более низкой стоимостью будут давать лучшие результаты, чем продукты с более высокой стоимостью, при условии, что все остальные показатели останутся прежними.
Операционные расходы этого ETF в годовом исчислении составляют 0,62%, что сопоставимо с большинством аналогичных продуктов в этой отрасли.
Дивидендная доходность фонда за 12 месяцев составляет 2,02%.
Вклады в данный сектор и крупнейшие холдинги
Большинство ETF являются очень прозрачными продуктами и ежедневно раскрывают информацию о своих активах. ETF также предлагают диверсифицированную экспозицию, что сводит к минимуму риск для отдельных акций, хотя это по-прежнему важно для инвесторов.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод