Является ли Emerson Electric (EMR) акцией для покупки, учитывая оптимистичный взгляд аналитиков Уолл-стрит?

При принятии решения о покупке, продаже или удержании акции инвесторы часто полагаются на рекомендации аналитиков. Медийные отчеты о изменениях рейтингов этих аналитиков, работающих в брокерских фирмах (или аналитиков "sell-side"), часто влияют на цену акций, но действительно ли они важны?

Давайте рассмотрим, что говорят эти тяжеловесы Уолл-стрит о Emerson Electric (EMR), прежде чем обсудить надежность брокерских рекомендаций и как использовать их в своих интересах.

В настоящее время Emerson Electric имеет среднюю брокерскую рекомендацию (ABR) 1.60 по шкале от 1 до 5 (Strong Buy до Strong Sell), рассчитанную на основе фактических рекомендаций (Buy, Hold, Sell и т.д.) 23 брокерских фирм. ABR 1.60 приближен к диапазону между Strong Buy и Buy.

Из 23 рекомендаций, формирующих текущий ABR, 16 являются Strong Buy, а одна — Buy. Strong Buy и Buy соответственно составляют 69.6% и 4.4% всех рекомендаций.

Тенденции брокерских рекомендаций для EMR

Проверьте целевую цену и прогноз акций для Emerson Electric здесь>>>

Хотя ABR призывает к покупке Emerson Electric, может быть неразумно принимать инвестиционное решение исключительно на основе этой информации. Несколько исследований показали ограниченный или отсутствующий успех брокерских рекомендаций в помощи инвесторам при выборе акций с наилучшим потенциалом роста цены.

Вы задаетесь вопросом, почему? В результате заинтересованности брокерских фирм в акциях, которые они покрывают, их аналитики склонны оценивать их с сильным положительным уклоном. Согласно нашим исследованиям, брокерские фирмы выдают пять рекомендаций "Strong Buy" на каждую рекомендацию "Strong Sell".

Это означает, что интересы этих учреждений не всегда совпадают с интересами розничных инвесторов, что дает мало информации о направлении будущего движения цены акций. Поэтому лучше всего использовать эту информацию для подтверждения собственного анализа или инструмента, который доказал свою высокую эффективность в прогнозировании движения цен акций.

С впечатляющим внешним аудированным послужным списком, наш собственный инструмент оценки акций, Zacks Rank, который классифицирует акции на пять групп, от Zacks Rank #1 (Strong Buy) до Zacks Rank #5 (Strong Sell), является надежным индикатором краткосрочной ценовой динамики акций. Таким образом, подтверждение Zacks Rank с ABR может значительно помочь в принятии прибыльного инвестиционного решения.

Zacks Rank не следует путать с ABR

Несмотря на то, что Zacks Rank и ABR оба представлены по шкале от 1 до 5, это два совершенно разных показателя.

ABR рассчитывается исключительно на основе рекомендаций брокеров и обычно отображается с десятичными знаками (пример: 1.28). В отличие от этого, Zacks Rank является количественной моделью, позволяющей инвесторам использовать силу пересмотра прогнозов прибыли. Он отображается целыми числами — от 1 до 5.

Аналитики, работающие в брокерских фирмах, как правило, являются чрезмерно оптимистичными в своих рекомендациях. Из-за заинтересованности своих работодателей эти аналитики выдают более благоприятные оценки, чем их исследования могут поддерживать, что чаще вводит инвесторов в заблуждение, чем помогает им.

В то же время Zacks Rank определяется перерасчетами прогнозов прибыли. И краткосрочные движения цен акций сильно коррелируют с тенденциями в пересмотрах прогнозов прибыли, согласно эмпирическим исследованиям.

Кроме того, разные оценки Zacks Rank применяются пропорционально ко всем акциям, для которых аналитики брокеров предоставляют прогнозы прибыли за текущий год. Другими словами, этот инструмент всегда поддерживает баланс среди своих пяти рангов.

Существует также ключевое отличие между ABR и Zacks Rank в отношении актуальности. Когда вы смотрите на ABR, он может быть неактуальным. Тем не менее, поскольку аналитики брокеров постоянно пересматривают свои прогнозы прибыли, чтобы отразить изменяющиеся тенденции бизнеса, и их действия быстро отражаются в Zacks Rank, он всегда актуален в прогнозировании будущих цен акций.

Стоит ли инвестировать в EMR?

Смотрим на перерасчеты прогнозов прибыли для Emerson Electric, консенсус-прогноз Zacks на текущий год увеличился на 0.1% за последний месяц до $5.94.

Растущий оптимизм аналитиков по поводу перспектив прибыли компании, как показано сильным согласием среди них в повышении прогнозов EPS, может быть законным основанием для роста акций в краткосрочной перспективе.

Размер недавнего изменения в консенсус-прогнозе, вместе с тремя другими факторами, связанными с прогнозами прибыли, привел к Zacks Rank #2 (Buy) для Emerson Electric. Вы можете увидеть полный список акций с Zacks Rank #1 (Strong Buy) сегодня здесь >>>>

Таким образом, эквивалентный ABR "Buy" для Emerson Electric может служить полезным ориентиром для инвесторов.

Только что выпущено: Топ-10 акций Zacks на 2025 год

Поторопитесь — вы все еще можете рано войти в наши 10 лучших тикеров на 2025 год. Отобранный директором исследований Zacks Шеразом Мианом, этот портфель был удивительно и последовательно успешным. С момента своего создания в 2012 году до ноября 2024 года Топ-10 акций Zacks выросли на +2,112.6%, более чем в ЧЕТЫРЕ РАЗА превысив +475.6% S&P 500. Шераз проанализировал 4,400 компаний, охваченных Zacks Rank, и отобрал 10 лучших для покупки и удержания в 2025 году. Вы все еще можете быть среди первых, кто увидит эти только что выпущенные акции с огромным потенциалом.

Смотрите новые топ-10 акций >>

Хотите самые свежие рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет

Чтобы прочитать эту статью на Zacks.com, нажмите здесь.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод