XLP против RSPS: какой ETF на потребительские товары является лучшей покупкой для долгосрочных инвесторов?

Ключевые моменты

RSPS взимает более высокую плату, но предлагает немного более высокую доходность дивидендов по сравнению с XLP.

XLP значительно опередил RSPS за последний год и пятилетний период, с меньшими просадками.

Оба фонда ориентированы на сектор потребительских товаров защиты, но RSPS использует стратегию равного веса, которая более равномерно распределяет воздействие по всем активам.

State Street Consumer Staples Select Sector SPDR ETF (NYSEMKT:XLP) и Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF (NYSEMKT:RSPS) оба нацелены на сектор потребительских товаров в США, но существуют тонкие различия в стоимости, диверсификации и производительности, о которых инвесторы должны знать. Это сравнение рассматривает недавнюю доходность, риск и состав каждого фонда, чтобы помочь инвесторам увидеть, где два фонда расходятся.

Обзор (стоимость и размер)

Эмитент

State Street

Invesco

Коэффициент расходов

0.08%

0.40%

Доходность за 1 год (по состоянию на 01.04.26)

(0.4%)

(5.0%)

Доходность дивидендов

2.4%

2.5%

AUM

$17.6 миллиарда

$283.9 миллиона

Бета-коэффициент измеряет волатильность цен относительно S&P 500; бета рассчитывается на основе пятилетней месячной доходности. Доходность за 1 год представляет собой общую доходность за последние 12 месяцев.

RSPS взимает значительно более высокую плату, чем XLP, но также предлагает немного более высокую доходность дивидендов.

Сравнение производительности и риска

Максимальная просадка (5 лет)

(16.32%)

(18.61%)

Рост $1,000 за 5 лет

$1,198

$931

Что внутри

RSPS удерживает примерно 35-38 акций из сектора потребительских товаров S&P 500, присваивая каждой примерно равный вес. Этот подход помогает снизить концентрацию в крупнейших компаниях и может обеспечить более сбалансированное воздействие по всему сектору. Текущие активы включают Brown-Forman (NYSE:BFB), Tyson Foods (NYSE:TSN) и Mondelez International (NASDAQ:MDLZ), каждая из которых составляет примерно 3% активов.

Для сравнения, XLP также удерживает аналогичное количество акций, но весит их по рыночной капитализации, что приводит к большей концентрации активов в таких гигантах, как Walmart (NASDAQ:WMT) примерно 12%, Costco Wholesale (NASDAQ:COST) около 10% и Procter & Gamble (NYSE:PG) примерно 7%. Оба фонда на 100% сосредоточены на потребительских товарах, но подход XLP означает, что его доходность больше зависит от крупнейших компаний сектора.

Для получения дополнительной информации о вложениях в ETF, ознакомьтесь с полным руководством по этой ссылке.

Что это означает для инвесторов

Вот основное различие между этими двумя фондами: XLP ставит на крупнейшие имена в потребительских товарах, в то время как RSPS распределяет свои инвестиции более равномерно. Это различие имеет значение - за последние пять лет стратегия взвешивания по рыночной капитализации XLP вознаградила инвесторов более сильной доходностью, частично благодаря мощным показателям таких гигантов, как Walmart и Costco. Когда гиганты сектора показывают рост, XLP, как правило, следует за ними.

Подход RSPS с равным весом теоретически привлекателен - давая каждой акции одинаковую возможность влиять на доходность, он может снизить ущерб, если одна или две крупные позиции потерпят неудачу. Но на практике это также может размыть рост, когда несколько крупных имен ведут. А более высокий коэффициент расходов только усугубляет это влияние со временем.

Стоит отметить, что оба ETF значительно отстают от более широкого S&P 500 в долгосрочной перспективе - отражение того, что потребительские товары представляют собой медленный и стабильный сектор, который, как правило, не участвует в рыночных бумов. Тем не менее, такие фонды могут иметь смысл как защитное распределение для инвесторов, стремящихся снизить волатильность или добавить доход в портфель. Если это ваша цель, более низкие расходы XLP и его более сильный исторический трек-рекорд дают ему значительное преимущество. RSPS может быть интересен для инвесторов, которые хотят избежать слишком большого веса в нескольких акциях с большой капитализацией, но за эту диверсификацию придется платить больше, и доходность не показала, что это стоит премии.

Стоит ли сейчас покупать акции Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF?

Прежде чем покупать акции Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что выявила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент... и Invesco Exchange-Traded Fund Trust - Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF не вошел в этот список. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромную доходность в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, вы бы сейчас имели $515,294!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, вы бы сейчас имели $1,077,442!*

Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 917% — это значительно превышает рыночные показатели по сравнению с 185% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших акций, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходность Stock Advisor на 2 апреля 2026 года.

Энди Гулд не имеет позиций в каких-либо из упомянутых акций. Motley Fool имеет позиции в Costco Wholesale и Walmart и рекомендует их. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод