WDC делает ставку на устойчивый рост ИИ с увеличением доходов для акционеров

Планы по распределению капитала компании Western Digital Corporation (WDC) подчеркивают растущую уверенность управления в цикле хранения данных, движимом ИИ. Фокус WDC на инновациях и операционной дисциплине поможет воспользоваться новыми возможностями роста, представленными распространением ИИ, что приводит к взрывному увеличению создания данных и спроса на хранение. Портфель хранения компании эволюционирует в соответствии с потребностями роста данных, управляемых ИИ. Эта стратегическая согласованность позволяет компании поддерживать импульс доходов на конкурентном рынке.

WDC сообщила о росте выручки на 27% до 2.8 миллиарда долларов в первом квартале финансового 2026 года. Операционная прибыль по стандартам, не соответствующим GAAP, составила 856 миллионов долларов, что на 110% больше по сравнению с прошлым годом, при этом маржа увеличилась более чем на 1200 базисных пунктов до 30.4%. Это, в сочетании с дисциплинированными капитальными затратами в 73 миллиона долларов, привело к денежному потоку в размере 599 миллионов долларов в первом квартале финансового года. Кроме того, наличные средства и эквиваленты составили 2 миллиарда долларов на 3 октября 2025 года.

В результате сильных показателей WDC выкупила 6.4 миллиона акций на сумму 553 миллиона долларов и выплатила 39 миллионов долларов дивидендов. Управление добавило, что с момента запуска программы возврата капитала в четвертом квартале финансового 2025 года компания вернула акционерам в общей сложности 785 миллионов долларов через выкуп акций и дивиденды.

После сильных результатов первого квартала финансового 2026 года компания объявила о повышении квартальных дивидендов на 25% в октябре 2025 года. Действия управления свидетельствуют о том, что рост данных, управляемых ИИ, является долгосрочной структурной возможностью, способной поддерживать как рост выручки, так и создание стоимости для акционеров.

Позиции конкурентов по возврату капитала акционерам

Seagate Technology Holdings plc (STX) акцентирует внимание на возврате капитала акционерам в финансовом 2026 году, поддерживаемом улучшением операционных показателей и более сильной видимостью денежного потока. STX возобновила выкуп акций, что является значительным изменением в распределении капитала.

В первом квартале финансового 2026 года компания выплатила 153 миллиона долларов в виде дивидендов и выкупила акции на сумму 29 миллионов долларов. После стабильного квартала в сентябре STX увеличила свои квартальные дивиденды на 3% до 74 центов за акцию в октябре 2025 года. STX также подтвердила свою приверженность возвращению как минимум 75% свободного денежного потока акционерам со временем. Изменения в бизнес-модели Seagate и сильный продуктовый портфель обеспечивают ей хорошие позиции для повышения прибыльности и денежного потока в финансовом 2026 году. Это позволяет компании сбалансировать рост с значительными возвратами капитала, тем самым увеличивая стоимость акционеров в финансовом 2026 году и в будущем.

Наличность, эквиваленты наличности и инвестиции компании NetApp (NTAP) составили 3 миллиарда долларов на конец последнего отчетного квартала. Чистый денежный поток от операционной деятельности составил 127 миллионов долларов по сравнению с 105 миллионами долларов в квартале предыдущего года. Свободный денежный поток составил 78 миллионов долларов (маржа свободного денежного потока 4.6%) по сравнению с 60 миллионами долларов в квартале предыдущего года (3.6%). Сильный баланс помогает NetApp продолжать свои инициативы, ориентированные на акционеров, по выплате дивидендов.

Компания вернула 353 миллиона долларов своим акционерам в виде выплат дивидендов и выкупа акций во втором квартале финансового 2026 года. NetApp вернула 250 миллионов долларов своим акционерам через выкуп акций и распределила 103 миллиона долларов в виде дивидендов. В финансовом 2025 году компания вернула 1.57 миллиарда долларов своим акционерам в виде выплат дивидендов и выкупа акций. Ожидается, что способность NetApp генерировать стабильный свободный денежный поток поможет ей поддерживать текущий уровень выплат дивидендов (0.35), как минимум в краткосрочной перспективе.

Показатели цен на акции WDC, оценка и прогнозы

За последний месяц акции выросли на 14.2% по сравнению со снижением на 1.5% в отрасли Zacks Computer-Storage Devices.

В терминах прогнозируемого отношения цена/прибыль акции WDC торгуются по 20.17X, что выше отраслевого показателя 18.44X.

Консенсус-прогноз Zacks по прибыли WDC на финансовый 2026 год был пересмотрен вверх на 15.3% до 7.63 долларов за акцию за последние 60 дней.

В настоящее время Western Digital имеет рейтинг Zacks #1 (Сильная покупка). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 на сегодня.

5 акций, которые могут удвоиться

Каждая из них была вручную выбрана экспертом Zacks как самая любимая акция, чтобы получить 100% или более в следующем году. Хотя не все выборы могут быть выигрышными, предыдущие рекомендации выросли на 112%, 171%, 209% и 232%.

Большинство акций в этом отчете остаются вне поля зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе.

Сегодня посмотрите на эти 5 потенциальных хитов >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать отчет "7 лучших акций на следующие 30 дней". Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

NetApp, Inc. (NTAP): Бесплатный отчет по анализу акций.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод