Высококачественная база активов Chevron: благоприятная ситуация на текущем нефтяном рынке

На фоне нарастающих геополитических напряжений и ужесточения глобальных поставок нефти, Chevron Corporation CVX становится явным бенефициаром благодаря своему портфелю активов высокого качества и низкой себестоимости. С ценами на сырую нефть, колеблющимися около $100 за баррель, способность компании генерировать сильные денежные потоки от активов с уровнем безубыточности ниже $50 за баррель ставит ее в выгодное положение на текущем рынке.

Ключевое преимущество заключается в премиальной базе активов Chevron. Ее экспозиция к плодовитому бассейну Пермиан обеспечивает гибкую модель производства с коротким циклом, которая хорошо адаптируется к ценовым колебаниям, при этом обеспечивая устойчивый объем производства. Кроме того, доступ компании к блоку Стеброк в Гайане — одному из самых прибыльных оффшорных открытий — предлагает долгосрочный потенциал для высокомаржинального роста.

Стратегическое присутствие Chevron в Венесуэле, в партнерстве с PDVSA, дополнительно улучшает ее прогноз роста. Будучи одним из немногих международных игроков, активно работающих в этом регионе, CVX может разблокировать значительный потенциал производства и денежного потока.

Широкая макроэкономическая среда также поддерживает импульс компании. Нарушения поставок, особенно вокруг ключевых транспортных маршрутов, таких как Ормузский пролив, привели к росту цен на нефть выше прежних ожиданий, что они упадут ниже $55 за баррель. Этот сдвиг усилил ценность базовых активов Chevron с низкой себестоимостью, позволяя компании воспользоваться высокими ценами, сохраняя при этом устойчивость во время спадов.

На нестабильном нефтяном рынке качество активов является определяющим фактором. Дисциплинированный подход Chevron к капиталу, сильный баланс и премиальный портфель активов ставят компанию в выгодное положение для обеспечения стабильных доходов и устойчивого роста, что делает ее выдающимся игроком на сегодняшнем энергетическом рынке.

Другие энергетические компании, извлекающие выгоду из стратегических активов

Exxon Mobil Corporation XOM также получает выгоду благодаря своему сильному портфелю в upstream-сегменте, более половины его производства приходится на активы с высоким доходом и низкой себестоимостью. Ключевые активы в оффшорных месторождениях Гайаны и бассейне Пермиан обеспечивают явное конкурентное преимущество и поддерживают стабильный рост производства. XOM планирует увеличить объем производства до 5,5 миллиона баррелей нефтяного эквивалента в день к 2030 году. Эти активы с низкой себестоимостью ставят ExxonMobil в выгодное положение для получения значительной прибыли и денежного потока, особенно в условиях высоких цен на нефть.

BP p.l.c. BP также выигрывает от своей сильной позиции в плодовитом бассейне Пермиан и активно расширяет свои операции в upstream-сегменте. BP запустила семь крупных проектов в upstream в 2025 году, с дополнительными разработками, запланированными на 2026 и 2027 годы. С значительным воздействием на растущие цены на сырую нефть, сегмент upstream BP хорошо позиционирован для достижения более высоких доходов и роста денежного потока в благоприятной рыночной среде.

Обзор Zacks по Chevron

Акции Chevron выросли на 36,8% за последние три месяца, превзойдя рост сектора нефти и энергетики на 32%.

С точки зрения оценки — в терминах прогнозируемого соотношения цена/прибыль — акции Chevron торгуются с премией по сравнению со средним значением по отрасли. Акции также торгуются выше своего пятилетнего среднего значения 11.86.

Консенсус-прогноз Zacks по прибыли Chevron на 2026 год был пересмотрен на 8.9% вверх за последние 30 дней.

Акции CVX в настоящее время имеют рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) можно найти здесь.

Zacks называет #1 акцию в полупроводниковом секторе

Эта малоизвестная компания специализируется на продуктах в области полупроводников, которые такие гиганты, как NVIDIA, не производят. Она уникально позиционирована для того, чтобы воспользоваться следующим этапом роста этого рынка. И она только начинает выходить на свет, что именно то, где вы хотите быть.

С сильным ростом прибыли и расширяющейся клиентской базой, она готова удовлетворить стремительный спрос на Искусственный интеллект, Машинное обучение и Интернет вещей. Глобальное производство полупроводников, как ожидается, взлетит с $452 миллиардов в 2021 году до $971 миллиардов к 2028 году.

Смотрите эту акцию сейчас бесплатно >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, изложенные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод