Выберите эти 5 акций по выгодным ценам с привлекательными коэффициентами EV/EBITDA.

Инвесторы обычно сосредоточены на стратегии цены к прибыли (P/E), пытаясь найти акции, торгующиеся по привлекательным ценам. Это простое, легко вычисляемое соотношение является самым предпочтительным среди всех методов оценки в инвестиционном инструментарии для определения справедливой рыночной стоимости акции. Но даже этот широко используемый метод оценки не лишен своих подводных камней.

Хотя P/E является самым популярным методом оценки, более сложное соотношение, называемое EV-to-EBITDA, работает даже лучше. Часто рассматриваемое как лучшая альтернатива P/E, оно дает истинную картину оценки компании и потенциала её прибыли, а также имеет более полный подход к оценке. В то время как P/E учитывает долю капитала компании, EV-to-EBITDA определяет её общую стоимость.

El Pollo Loco Holdings, Inc. LOCO, OppFi Inc. OPFI, Edison International EIX, ScanSource, Inc. SCSC и Zions Bancorporation, National Association ZION — это некоторые акции с привлекательными соотношениями EV-to-EBITDA.

Вот почему EV-to-EBITDA является лучшим вариантом.

Также известное как корпоративное соотношение, EV-to-EBITDA представляет собой стоимость предприятия (EV) акции, деленную на её прибыль до уплаты процентов, налогов, амортизации и обесценения (EBITDA). EV — это сумма рыночной капитализации компании, её долга и привилегированных акций за вычетом наличных и эквивалентов наличных. По сути, это вся стоимость компании. EBITDA, другой элемент, дает более ясную картину прибыльности компании, исключая влияние неналичных расходов, таких как амортизация и обесценение, которые подавляют чистую прибыль. Она также часто используется в качестве показателя денежного потока.

Как правило, чем ниже соотношение EV-to-EBITDA, тем оно более привлекательное. Низкое соотношение EV-to-EBITDA может указывать на то, что акция недооценена. В отличие от коэффициента P/E, EV-to-EBITDA учитывает долг на балансе компании. По этой причине его обычно используют для оценки целей по приобретению. Это соотношение показывает сумму долга, которую должен нести покупатель. Акции с низким соотношением EV-to-EBITDA могут рассматриваться как привлекательные кандидаты на поглощение.

P/E не может использоваться для оценки убыточной компании. Прибыль компании также подвержена бухгалтерским оценкам и манипуляциям со стороны руководства. В отличие от этого, EV-to-EBITDA труднее манипулировать и может использоваться для оценки компаний с отрицательной чистой прибылью, но положительными показателями EBITDA. EV-to-EBITDA также является полезным инструментом для оценки стоимости компаний с высоким уровнем долговой нагрузки и высокой степенью амортизации. Его также можно использовать для сравнения компаний с разными уровнями долга.

EV-to-EBITDA не лишено ограничений и само по себе не может окончательно определить внутренний потенциал акции и её будущую производительность. Это соотношение варьируется в разных отраслях и обычно не подходит для сравнения акций в разных отраслях, учитывая их разнообразные требования к капитальным расходам.

Таким образом, вместо того чтобы полагаться только на EV-to-EBITDA, вы можете сочетать его с другими основными коэффициентами, такими как цена к балансовой стоимости (P/B), P/E и цена к продажам (P/S), чтобы достичь желаемых результатов.

Критерии отбора

Вот параметры для отбора акций по выгодной цене:

EV-to-EBITDA за последние 12 месяцев меньше X-среднего по отрасли: более низкое соотношение EV-to-EBITDA представляет собой более дешевую оценку.

P/E с использованием (F1) меньше X-среднего по отрасли: этот параметр отсеивает акции, которые торгуются с дисконтом по сравнению с их аналогами.

P/B меньше X-среднего по отрасли: более низкое P/B по сравнению со средним по отрасли подразумевает, что акция недооценена.

P/S меньше X-среднего по отрасли: чем ниже соотношение P/S, тем более привлекательной является акция, поскольку инвесторы будут платить меньшую цену за такое же количество продаж, генерируемых компанией.

Ожидаемый рост прибыли за один год F(1)/F(0) больше или равен X-среднему по отрасли: этот параметр поможет отобрать акции с темпами роста выше среднего по отрасли.

Средний объем за 20 дней больше или равен 100,000: добавление этого показателя обеспечивает легкость в торговле акциями.

Текущая цена больше или равна $5: этот параметр поможет отобрать акции, которые торгуются по минимальной цене в $5 или выше.

Рейтинг Zacks меньше или равен 2: это фундаментальная истина, что акции с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) или 2 (Покупка) всегда преодолевают трудности и превосходят рынок.

Оценка стоимости меньше или равна B: наши исследования показывают, что акции с оценкой стоимости A или B, в сочетании с рейтингом Zacks #1 или 2, предлагают наилучший потенциал роста.

Вот наши пять выборов из 19 акций, которые прошли отбор:

El Pollo Loco развивает, франшизирует, лицензирует и управляет ресторанами быстрого питания под названием El Pollo Loco. Эта акция с рейтингом Zacks #1 имеет оценку стоимости A.

El Pollo Loco ожидает рост прибыли на 7.9% в годовом исчислении в 2025 году. Консенсус-прогноз по прибыли LOCO на 2025 год был пересмотрен на 4.4% вверх за последние 60 дней.

OppFi — это технологически продвинутая специализированная финансовая платформа, которая помогает местным банкам предоставлять обычным потребителям доступ к кредитам. Эта акция с рейтингом Zacks #1 имеет оценку стоимости A. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #2 здесь.

OppFi ожидает рост прибыли на 65.3% в годовом исчислении в 2025 году. Консенсус-прогноз по прибыли OPFI на 2025 год был пересмотрен на 10.6% вверх за последние 60 дней.

Edison International сосредоточена на предоставлении чистой и надежной энергии и энергетических услуг через свои независимые компании. Эта компания с рейтингом Zacks #2 имеет оценку стоимости A.

Edison International ожидает рост прибыли на 23.7% в 2025 году. Консенсус-прогноз по прибыли EIX на 2025 год увеличился на 0.5% за последние 60 дней.

ScanSource является ведущим дистрибьютором технологий, позволяющим партнерам по каналам продаж предоставлять конвергентные решения для их конечных пользователей. Эта акция с рейтингом Zacks #2 имеет оценку стоимости A.

ScanSource ожидает рост прибыли на 15.7% в годовом исчислении в финансовом 2026 году. Консенсус-прогноз по прибыли SCSC на финансовый 2026 год был пересмотрен на 4% вверх за последние 60 дней.

Zions Bancorporation — это многоотраслевая финансовая компания с сетью из более чем 400 филиалов. Эта акция с рейтингом Zacks #2 имеет оценку стоимости A.

Zions Bancorporation ожидает рост прибыли на 19% в 2025 году. Консенсус-прогноз по прибыли ZION на 2025 год был пересмотрен на 2.1% вверх за последние 60 дней.

Вы можете получить оставшиеся акции из этого списка, подписавшись сейчас на бесплатный 2-недельный пробный период Research Wizard и начав использовать этот отбор в своей торговле. Кроме того, вы также можете создать свои собственные стратегии и протестировать их сначала, прежде чем принимать инвестиционные решения.

Research Wizard — отличное место для начала. Он прост в использовании. Все написано простым языком. И он очень интуитивно понятен. Начните свой пробный период Research Wizard сегодня. И в следующий раз, когда вы будете читать экономический отчет, откройте Research Wizard, введите свои находки и посмотрите, какие драгоценности появятся.

Нажмите здесь, чтобы подписаться на бесплатный пробный период Research Wizard сегодня.

Раскрытие информации: Офицеры, директора и/или сотрудники Zacks Investment Research могут владеть или продавать короткие ценные бумаги и/или иметь длинные и/или короткие позиции в опционах, которые упоминаются в этом материале. Аффилированная инвестиционная консультационная компания может владеть или продавать короткие ценные бумаги и/или иметь длинные и/или короткие позиции в опционах, которые упоминаются в этом материале.

Раскрытие информации: Информация о результатах портфелей и стратегий Zacks доступна по адресу: https://www.zacks.com/performance.

Zacks называет #1 акцию в полупроводниках.

Эта компания, находящаяся под радаром, специализируется на полупроводниковых продуктах, которые не производят такие титаны, как NVIDIA. Она уникально расположена, чтобы воспользоваться следующим этапом роста этого рынка. И она только начинает выходить на свет, что именно то место, где вы хотите быть.

С сильным ростом прибыли и расширяющейся клиентской базой она готова удовлетворить огромный спрос на Искусственный Интеллект, Машинное Обучение и Интернет Вещей. Глобальное производство полупроводников, как ожидается, вырастет с $452 миллиардов в 2021 году до $971 миллиардов к 2028 году.

Посмотрите эту акцию сейчас бесплатно >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод