Вы пропустили историю возвращения акций Celsius?

Ключевые моменты

Celsius теперь демонстрирует превышение ожиданий по прибыли как минимум на 37% в каждом из трех кварталов с момента приобретения Alani Nu.

После генерации $370 миллионов выручки для Alani Nu в четвертом квартале, компания находится на годовом уровне дохода в $1.5 миллиарда. Это неплохо для бизнеса, который она приобрела всего за $1.65 миллиарда 12 месяцев назад.

Бренд Celsius также восстановился с положительным ростом продаж после снижения в конце 2024 и начале 2025 года.

Инвесторы оставили Celsius Holdings (NASDAQ: CELH) за бортом в 2024 году. Это была ошибка. Акции Celsius почти удвоились — увеличились на 99% — за последний год. Последний скачок произошел в четверг, когда компания, занимающаяся газированными функциональными напитками, опубликовала финансовые результаты, превзошедшие ожидания.

Катализатором поворота несложно разобраться. Всего 53 недели назад Celsius объявила о сделке по покупке Alani Nu. Оцененная в $1.65 миллиарда, это была правильная сделка в нужное время. Celsius находилась в середине третьего подряд квартала снижения годовых продаж. Alani Nu предлагала меньший, но растущий стильный бренд, ориентированный на уникальную целевую аудиторию.

Создаст ли ИИ первого триллионера в мире? Наша команда только что выпустила отчет о одной малоизвестной компании, которую называют "незаменимой монополией", предоставляющей критически важные технологии, необходимые как Nvidia, так и Intel. Продолжайте »

Цена казалась слишком хорошей, чтобы быть правдой. Celsius покупала Alani Nu за 3 раза от прошлых продаж и 12 раз от ее прибыли до уплаты процентов, налогов, амортизации и износа (EBITDA), с учетом ожидаемых сокращений затрат от корпоративного объединения. На тот момент компания имела стоимость предприятия, равную 4.4 раза от продаж и 37 раз от EBITDA. И это при том, что акции Celsius уже торговались значительно ниже пикового значения предыдущего года.

Бизнес газированных напитков

Утреннее обновление по четвертому кварталу в четверг подчеркивает, что Alani Nu могла стать лучшим приобретением 2025 года. Сделка, заключенная год назад, была закрыта в начале второго квартала того года. Годовой рост выручки Celsius в трех последующих кварталах составил 84%, 173% и теперь 117% соответственно.

Естественно, результаты подогреваются добавлением Alani Nu в эти девять месяцев, но обратите внимание на детали. Самостоятельно Alani Nu сгенерировала примерно $500 миллионов продаж в 2024 году. Из $2.5 миллиарда выручки, которую Celsius сгенерировала в 2025 году, $1 миллиард пришел от Alani Nu в последние три квартала года. Если рассмотреть в более впечатляющем свете, годовые продажи Alani Nu составляют более $1.3 миллиарда. Celsius заплатила менее 1.3 раза от будущих продаж за Alani Nu.

Права на Rockstar Energy в США и Канаде — которые PepsiCo передала Celsius, когда увеличила свою долю и расширила свои права на распределение этим летом — добавили еще $55 миллионов в выручку. Линейка напитков, которая год назад шла в неправильном направлении, теперь показала положительные результаты. Продажи бренда Celsius выросли на 8% до $1.5 миллиарда за весь 2025 год.

Избежание повторного падения

Celsius имеет еще один квартал впечатляющего роста в запасе, а затем в апреле вернется к органическому росту. Это должно быть мягкое приземление. Alani Nu продолжает расти. Флагманский бренд преодолел кризис.

Рентабельность стала еще одной неожиданной любовной песней для инвесторов. Celsius заключила такую хорошую сделку по Alani Nu, предположительно, потому что компания испытывала трудности с прибылью. Исходная цена в $1.8 миллиарда была снижена до $1.65 миллиарда из-за налоговой выгоды в $150 миллионов. К счастью, объединенная компания показывает отличные результаты. Скорректированная прибыль почти удвоилась и составила $1.34 на акцию за весь 2025 год.

С момента закрытия сделки по Alani Nu, Celsius показала превышение ожиданий по прибыли на 93%, 52% и 37% в трех последующих кварталах. Celsius не установила полный прогноз на 2026 год, но темп роста остается сильным. Компания указывает на то, что она все еще демонстрирует трехзначный рост в полках для Alani Nu. Рост сканеров также показывает, что флагманский бренд испытывает 17%-ное увеличение пространства в 2026 году. Celsius также успешно внедряет новые продукты и ограниченные предложения, чтобы найти новые способы взаимодействия с растущей аудиторией.

Аналитики повышают свои целевые цены после третьего подряд выдающегося квартального выступления. Теперь они ожидают скорректированную прибыль в $1.84 на акцию в этом году, что выше предыдущей цели в $1.55 на акцию, которую они устанавливали ранее на этой неделе. Несмотря на почти удвоение за последний год, вы можете купить акции за менее чем 30 раз от будущей прибыли, цена становится еще более привлекательной, когда вы осознаете, насколько Celsius превосходит эти прогнозы по прибыли.

В мире акций с медленным ростом, Celsius зарабатывает свои полосы. С парой брендов стоимостью $1 миллиард в своем арсенале — и высокими потолками как на внутреннем, так и на международном рынках — это не только напитки, которые сияют в наши дни.

Стоит ли вам сейчас покупать акции Celsius?

Прежде чем покупать акции Celsius, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что выявила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов прямо сейчас… и Celsius не вошла в этот список. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в то время, у вас было бы $456,188!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в то время, у вас было бы $1,133,413!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 916% — что значительно превышает 194% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Возврат Stock Advisor на 27 февраля 2026 года.

Рик Мунарриз владеет акциями Celsius. Motley Fool владеет акциями и рекомендует Celsius. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод