VST против NRG: какая акция утилиты заслуживает место в вашем портфеле?

Компании, работающие в индустрии электрической энергии Zacks, хорошо подготовлены к тому, чтобы извлечь выгоду из ускоряющегося перехода страны к чистой энергетике и сильной государственной поддержке. Растущий спрос на электричество, вызванный внедрением электрических автомобилей, дата-центрами с поддержкой ИИ, расширением цифровой инфраструктуры, возвращением производств и электрическим отоплением, продолжает создавать спрос и способствовать росту сектора. Политики, такие как Закон о снижении инфляции (“IRA”), предоставляют налоговые кредиты и гранты, которые снижают инвестиционные риски и улучшают экономику проектов в области возобновляемой энергии и хранения. Вместе эти стимулы и цели по декарбонизации создают прочную основу для поддержания долгосрочного роста в индустрии.

Два крупных независимых производителя электроэнергии в США, Vistra Corp. VST и NRG Energy NRG, хорошо подготовлены к тому, чтобы получить выгоду от перехода к более чистому производству электроэнергии. Каждая из компаний поддерживает диверсифицированный энергетический микс, который включает природный газ, ядерную и возобновляемую энергетику, одновременно инвестируя в хранение энергии для повышения надежности возобновляемых источников. С увеличением спроса на электричество, особенно со стороны дата-центров и вычислений на основе ИИ, обе компании расширяют свои мощности производства для поддержания долгосрочного роста.

NRG Energy представляет собой привлекательный инвестиционный случай, подкрепленный солидными финансовыми результатами и перспективной стратегией, которая соответствует меняющимся динамикам энергетического рынка. Компания хорошо подготовлена к обслуживанию растущего спроса на электричество со стороны дата-центров и рабочих нагрузок на основе ИИ. Покупка NRG Energy 18 электростанций на природном газе у LS Power почти удвоит мощность производства до 25 гигаватт (“GW”), значительно увеличив ее способность обеспечивать надежное электричество в девяти штатах. С ясным акцентом на рост, устойчивость и устойчивое развитие, NRG Energy готова предоставить долгосрочную ценность в меняющемся энергетическом ландшафте.

Vistra представляет собой привлекательный инвестиционный случай благодаря своей сильной стратегической позиции в быстро меняющемся энергетическом ландшафте США. Компания управляет диверсифицированным портфелем, который включает активы в области природного газа, ядерной, солнечной энергетики и хранения батарей, с общей мощностью около 40,65 гигаватт. Приобретение Energy Harbor значительно расширило ядерную платформу Vistra, укрепив ее способность удовлетворять растущий спрос на надежное, низкоуглеродное электричество.

Обе упомянутые акции являются сильными игроками в сфере коммунальных услуг и получат выгоду от решения Федеральной резервной системы снизить процентные ставки до диапазона от 3,5% до 3,75%. Давайте углубимся и внимательно сравним фундаментальные показатели двух акций, чтобы определить, какая из них является лучшим инвестиционным вариантом для инвесторов.

Прогнозы роста прибыли VST и NRG

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли Vistra в 2026 году указывает на рост по сравнению с предыдущим годом на 81,57%. Долгосрочный (на три- пять лет) рост прибыли на акцию составляет 10,35%.

То же самое для прибыли NRG Energy в 2026 и 2027 годах подразумевает рост по сравнению с предыдущим годом на 9,54% и 25,38% соответственно.

Возврат на капитал

Возврат на капитал (“ROE”) является важным показателем финансовой эффективности, который показывает, насколько эффективно компания преобразует капитал акционеров в прибыль. Он подчеркивает эффективность управления в использовании вложенного капитала для увеличения прибыли и повышения стоимости для акционеров.

Текущий ROE VST составляет 64,04% по сравнению с 109,48% для NRG, оба превышают 10,7% в отрасли.

Дивидендная доходность NRG и VST

Коммунальные компании, как правило, выплачивают дивиденды и увеличивают стоимость акционеров. В настоящее время дивидендная доходность NRG Energy составляет 1,05%, в то время как для Vistra она составляет 0,51%.

Оценка

В настоящее время Vistra, по всей видимости, торгуется с премией по сравнению с NRG Energy на основе Price/Earnings Forward 12-month (P/E- F12M).

VST и NRG в настоящее время торгуются по 19,4X и 17,99X соответственно, по сравнению с 15,45X в отрасли.

NRG Energy за последние три месяца выросла на 6,2% против снижения Vistra на 2,1%.

Итог

NRG Energy и Vistra занимают позиции среди лучших поставщиков энергии в США, с ясными обязательствами по расширению чистой энергетики и поддержке перехода страны к низкоуглеродной экономике. Поддерживаемые четко определенными стратегиями и сильными рыночными позициями, обе компании предлагают привлекательный потенциал долгосрочного роста для инвесторов, стремящихся получить доступ к трансформирующемуся энергетическому сектору.

В настоящее время NRG Energy демонстрирует лучший ROE, более высокую дивидендную доходность, более сильные показатели цен и более дешевую оценку по сравнению с Vistra.

Несмотря на то, что обе компании в настоящее время имеют рейтинг Zacks #3 (Держать), нашим выбором является NRG Energy, учитывая вышеупомянутые параметры.

Вы можете увидеть полный список акций Zacks с рейтингом #1 (Сильная покупка) здесь.

Глава исследований Zacks называет "акцию, которая с наибольшей вероятностью удвоится"

Наша команда экспертов только что выпустила 5 акций с наибольшей вероятностью роста на +100% или более в ближайшие месяцы. Из этих 5, директор по исследованиям Шераз Миан выделяет одну акцию, которая, по его мнению, поднимется выше всех.

Этот топовый выбор — малоизвестная компания, занимающаяся спутниковой связью. Ожидается, что космическая отрасль станет триллионной индустрией, и база клиентов этой компании быстро растет. Аналитики прогнозируют значительный рост доходов в 2025 году. Конечно, не все наши элитные выборы окажутся успешными, но этот может значительно превзойти предыдущие акции Zacks, которые удвоились, такие как Hims & Hers Health, которая поднялась на +209%.

Бесплатно: Посмотрите нашу топовую акцию и 4 других претендента

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают взгляды Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод