Вот почему вам стоит держать акции DexCom в своем портфеле на данный момент.

DexCom, Inc. (DXCM) хорошо подготовлен к росту в предстоящие кварталы, поддерживаемый огромным потенциалом на рынке непрерывного мониторинга глюкозы (CGM). Ожидается, что сильные результаты третьего квартала 2025 года и ряд благоприятных решений о покрытии внесут дополнительный вклад. Однако риски, связанные с жесткой конкуренцией, остаются.

Акции этой компании с рейтингом Zacks #3 (Удерживать) потеряли 18,1% с начала года, в то время как рост в отрасли составил 16,8%. Индекс S&P 500 за тот же период вырос на 16,3%.

DXCM, известная компания в области медицинских устройств и поставщик систем непрерывного мониторинга глюкозы (CGM), имеет рыночную капитализацию в 25,64 миллиарда долларов. Она прогнозирует рост на 22,5% в течение следующих пяти лет и ожидает поддержания сильных показателей в дальнейшем.

Прибыль DexCom превысила консенсусный прогноз Zacks в двух из последних четырех кварталов и не дотянула до него дважды, среднее отклонение составило 0,17%.

Давайте углубимся в детали.

Рынок CGM представляет огромный потенциал: рынок диабета предлагает значительные долгосрочные возможности для роста, поскольку более 130 миллионов человек в Соединенных Штатах живут с диабетом или преддиабетом, и более 400 миллионов затронуты в глобальном масштабе, и это число ожидается в дальнейшем увеличится. Эта расширяющаяся база пациентов создает сильный спрос на устройства CGM, которые помогают снизить количество госпитализаций, осложнений и общие затраты на лечение благодаря реальному мониторингу глюкозы, удобному для пользователя.

CGM также обеспечивает более персонализированное управление диабетом, позволяя врачам адаптировать планы лечения на основе индивидуальных данных, в то время как растущее осознание и диагностика преддиабета дополнительно расширяют доступный рынок. С прогнозируемым ростом глобального рынка CGM почти на 10% CAGR с более чем 6 миллиардов долларов сегодня до около 14 миллиардов долларов к 2032 году, DexCom, как ведущий поставщик CGM, хорошо подготовлен для обеспечения устойчивого роста в следующем десятилетии, что обусловлено растущим принятием и более глубоким проникновением на рынок.

Экосистема продуктов и инновации, способствующие принятию: DexCom генерирует почти 90% своих доходов от одноразовых датчиков CGM, поддерживаемых высоким спросом благодаря сильным показателям продуктов и пользовательскому опыту. Устойчивый рост G7 и One+ продолжается, поддерживаемый более широким покрытием страховки, международной экспансией и растущей поддержкой со стороны врачей, особенно среди пациентов с диабетом 2 типа.

Преимущества, такие как непрерывные показания без прокалывания пальца, комфортность ношения и интегрированные оповещения, делают системы DexCom привлекательными по сравнению с традиционными глюкометрами. Устройства также соединяются с автоматизированными системами доставки инсулина, которые становятся ключевым отличием по мере перехода ухода за диабетом к более умному, замкнутому управлению.

Кроме аппаратного обеспечения, программная экосистема DexCom становится мощным катализатором роста. Новые функции, такие как обзор исторических данных, аналитика на базе ИИ и более глубокая интеграция с платформами, такими как Oura, помогают пациентам лучше понимать тенденции глюкозы и улучшать свои решения по здоровью. Это увеличивает вовлеченность и укрепляет дело компании по возмещению расходов.

Stelo, запущенный в 2024 году, уже превысил 100 миллионов долларов в своем первом году на рынках диабета 2 типа, преддиабета и здоровья, поддерживаемый сильными продлениями подписок и предстоящим распространением через Amazon. В сочетании с более умным программным обеспечением, расширением доступа и высоким спросом на продукты, DexCom готов к устойчивому принятию и долгосрочному росту.

Сильные результаты Q3: DexCom показал сильные результаты третьего квартала, обеспечив двузначный рост доходов и повысив свои прогнозы на весь год, поскольку компания продолжает расширять доступ к CGM и масштабировать свои инновации. Руководство отметило, что рост в США был обусловлен растущим принятием среди быстро растущего населения с диабетом 2 типа, особенно неинсулиновыми и базовыми пользователями, поддерживаемым более глубоким проникновением в первичное медицинское обслуживание и более широким коммерческим возмещением.

Международный импульс также укрепился в третий раз подряд, причем Франция и Канада стали ключевыми участниками после недавних успехов в области возмещения, связанных с базовой правомочностью, в то время как DexCom ONE+ помог усилить конкурентоспособность на более чувствительных к цене европейских рынках.

Недостатки

Жесткая конкуренция: Растущая конкуренция на рынке диабета 1 типа, особенно со стороны интегрированных в насос систем CGM, создает дополнительное давление. Кроме того, переход в руководстве коммерческой команды в США вводит потенциальные риски для выполнения, поскольку DexCom ориентируется на эти динамики. Несмотря на сохраняющиеся вызовы, стратегические инициативы компании и ориентированный на инновации подход хорошо позиционируют её для устойчивого роста.

Тенденция оценок

DexCom наблюдает стабильную тенденцию пересмотра оценок на 2025 год. За последние 60 дней консенсусный прогноз Zacks по прибыли на акцию за 2025 год увеличился на 1 цент до 2,07 долларов.

Консенсусный прогноз для доходов компании за четвертый квартал установлен на уровне 1,24 миллиарда долларов, что указывает на улучшение на 11,6% по сравнению с показателем за аналогичный квартал прошлого года. Прогноз по прибыли за четвертый квартал составляет 65 центов на акцию, что подразумевает улучшение на 44,4% по сравнению с предыдущим годом.

Акции, которые стоит рассмотреть

Некоторые акции с лучшими рейтингами из более широкой медицинской сферы включают Medpace Holdings (MEDP), Intuitive Surgical (ISRG) и Boston Scientific (BSX).

Medpace, в настоящее время имеющая рейтинг Zacks #2 (Покупать), отчиталась о прибыли на акцию за третий квартал 2025 года в размере 3,86 долларов, что превысило консенсусный прогноз Zacks на 10,29%. Выручка в размере 659,9 миллиона долларов превысила консенсусный прогноз Zacks на 3,04%. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.

MEDP имеет прогнозируемый темп роста прибыли на уровне 17,1% на 2025 год по сравнению с ростом в отрасли в 16,6%. Компания превысила прогнозы по прибыли в каждом из последних четырех кварталов, среднее отклонение составило 14,28%.

Intuitive Surgical, в настоящее время имеющая рейтинг Zacks #1, отчиталась о скорректированной прибыли на акцию за третий квартал 2025 года в размере 2,40 долларов, что превысило консенсусный прогноз Zacks на 20,6%. Выручка в размере 2,51 миллиарда долларов превысила консенсусный прогноз Zacks на 3,9%.

ISRG имеет прогнозируемый долгосрочный темп роста прибыли на уровне 15,7% по сравнению с ростом в отрасли в 11,9%. Прибыль компании превысила прогнозы в каждом из последних четырех кварталов, среднее отклонение составило 16,34%.

Boston Scientific, в настоящее время имеющая рейтинг Zacks #2, отчиталась о скорректированной прибыли на акцию за третий квартал 2025 года в размере 75 центов, что превысило консенсусный прогноз Zacks на 5,6%. Выручка в размере 5,07 миллиарда долларов превысила консенсусный прогноз Zacks на 1,9%.

BSX имеет прогнозируемый долгосрочный темп роста прибыли на уровне 16,4% по сравнению с ростом в отрасли в 13,5%. Прибыль компании превысила прогнозы в каждом из последних четырех кварталов, среднее отклонение составило 7,36%.

5 акций, готовых удвоиться

Каждая из них была выбрана экспертом Zacks как #1 любимая акция для роста на +100% или более в следующем году. Хотя не все рекомендации могут оказаться успешными, предыдущие рекомендации выросли на +112%, +171%, +209% и +232%.

Большинство акций в этом отчете остаются вне поля зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе.

Сегодня, посмотрите эти 5 потенциальных акций с высоким доходом >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

DexCom, Inc. (DXCM): бесплатный отчет по анализу акций.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод