Восстановление акций малой капитализации уже здесь? 3 ETF, которые могут вырасти на 45% к 2028 году.

Ключевые моменты

Малые компании опережали S&P 500 только один раз с 2017 года.

Мы уже видим признаки ротации в сторону малых компаний и акций стоимости, поскольку инвесторы ставят под сомнение оценки.

Рост на 45% в течение следующих трех лет сопоставим с тем, что мы наблюдали в прошлом в циклах восстановления малых компаний.

Высокие показатели малых компаний в последние годы были редкостью. Индекс Russell 2000 опередил S&P 500 (SNPINDEX: ^GSPC) только один раз с 2017 года. Это произошло в 2020 году, и он опередил его всего на 1,5 процентных пункта.

Сейчас может быть время начать думать о малых компаниях иначе и рассмотреть их как одни из лучших биржевых инвестиционных фондов (ETF) для покупки.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучшими акциями для покупки прямо сейчас, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor. См. акции »

Последние три года были временем доминирования со стороны американских мегакэп-акций роста и технологий. Лидерство было настолько сильным, что почти каждый другой сектор отставал от S&P 500 в это время. Многие считают, что бум искусственного интеллекта (AI) продолжит эту тенденцию. История говорит, что, скорее всего, это не так. Пять лет подряд, когда малые компании отставали от крупных компаний, - это очень редко, и они давно заслужили возвращение.

Откуда взялась цифра 45%? Это соответствует среднегодовой доходности примерно 13%. Это разумная цель для сегмента, в котором заложена сильная стоимость и который находится на очень ранних стадиях ротации инвесторов в него.

Это также отражает доходность, которую индекс показывал в прошлых трехлетних циклах восстановления. Вот некоторые примеры за последние 25 лет.

2003-2005: 75%

2009-2011: 48%

2016-2018: 19% (хотя он вырос на 49% до конца третьего квартала 2018 года, прежде чем в четвертом квартале начался медвежий рынок)

Новый год хорошо начался для Russell 2000. Если тренд опережения только начинается, вот три ETF, которые помогут его поймать.

iShares Russell 2000 ETF

iShares Russell 2000 ETF (NYSEMKT: IWM) вероятно, является самым распространенным представлением рынка малых компаний. Он инвестирует в следующие 2,000 акций, ранжированных по рыночной капитализации, после 1,000 акций, включенных в индекс крупных компаний Russell 1000.

Одно из моих обычных нареканий к Russell 2000 заключается в том, что он включает так много убыточных компаний. В настоящее время около 40% компонентов индекса теряют деньги. Это не совсем рецепт долгосрочного успеха, но при определенных условиях это может быть благоприятным в краткосрочной перспективе.

Более рискованные компании часто показывают худшие результаты, когда условия ухудшаются, но они часто outperform в более удачные времена, даже если их балансовые отчеты не в лучшей форме. С момента "Дня освобождения" в апреле 2025 года, когда президент Дональд Трамп ввел ряд тарифов на торговых партнеров США, убыточные компоненты Russell 2000 опередили прибыльные на 20%.

Если на рынке будут действовать благоприятные факторы, такие как низкие ставки, стабильная инфляция и рост прибыли, более низкий качественный профиль этого фонда может фактически привести рынок к росту.

iShares Core S&P Small-Cap ETF

iShares Core S&P Small-Cap ETF (NYSEMKT: IJR) помогает решить проблему качества Russell 2000. Если ваша цель - инвестировать в малые компании, но вы хотите оставаться с теми, кто в лучшем финансовом состоянии, вам может подойти этот фонд лучше, чем ETF Russell 2000.

Этот ETF отслеживает индекс S&P SmallCap 600. Как следует из названия, он инвестирует в 600 крупнейших компаний после тех, которые входят в S&P 500 и S&P MidCap 400.

Причина, по которой этот ETF работает, заключается в том, что индекс имеет требования к прибыльности. Компании, соответствующие критериям, должны иметь положительную прибыль за последний квартал и положительные накопленные доходы за последние четыре квартала.

Это делает его несколько менее волатильным, чем Russell 2000, и у него лучшие качественные показатели, включая рентабельность активов (ROA) и рентабельность собственного капитала (ROE). Он также, вероятно, сузит диапазон потенциальных доходов благодаря компоненту качества.

Vanguard Small-Cap Value ETF

Vanguard Small-Cap Value ETF (NYSEMKT: VBR) стоит рассмотреть, если вы хотите немного больше сосредоточиться на недооцененных компаниях.

Этот фонд начинается с широкого круга малых компаний и затем отбирает акции на основе нескольких оценочных метрик и доходности от денежного потока. Эта последняя мера помогает придать качественный уклон, который необходим при инвестировании в этот сегмент рынка. Многие акции малой капитализации торгуются со скидками не просто так. Они теряют деньги или их будущие перспективы выглядят не очень хорошо. Учет доходности от денежного потока помогает отсеять некоторые плохие варианты.

В настоящее время не так много ценности. Портфель все еще торгуется по цене примерно 17 раз выше прибыли. Но есть потенциал, если эти акции будут подхвачены на рынке.

Стоит ли сейчас покупать акции iShares Trust - iShares Russell 2000 ETF?

Прежде чем покупать акции iShares Trust - iShares Russell 2000 ETF, рассмотрите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучшими акциями для инвесторов для покупки сейчас… и iShares Trust - iShares Russell 2000 ETF не была одной из них. 10 акций, которые попали в этот список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы вложили $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $432,297!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы вложили $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,067,820!*

Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 894% — это значительно выше рынка по сравнению с 194% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходность Stock Advisor на 6 февраля 2026 года.

Дэвид Диркин не имеет акций ни одной из упомянутых акций. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует iShares Trust - iShares Core S&P Small-Cap ETF. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, высказанные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод