VONG против VUG: какой из этих ETF с высоким содержанием технологий является лучшим выбором для инвесторов?
Ключевые моменты
VONG включает почти 400 акций с немного большим уклоном в технологии, чем VUG, и немного более высоким пятилетним общим доходом.
VUG остается гораздо более крупным фондом по активам под управлением и имеет немного более низкое соотношение затрат.
Оба ETF предлагают аналогичные риски и секторные экспозиции, при этом VONG показывает немного меньший исторический максимальный просад.
Vanguard Russell 1000 Growth ETF (NASDAQ:VONG) и Vanguard Growth ETF (NYSEMKT:VUG) оба предназначены для инвесторов, ищущих экспозицию к акциям крупных компаний роста в США, но они отслеживают разные индексы и демонстрируют тонкие различия в секторных распределениях и широте портфеля.
Это сравнение рассматривает, как каждый фонд соотносится по затратам, доходам, риску и составу портфеля, чтобы помочь прояснить, какой из них может больше понравиться инвесторам, ориентированным на рост.
Обзор (затраты и размер)
Эмитент
Vanguard
Vanguard
Соотношение затрат
0.04%
0.07%
1-летний доход (по состоянию на 28 декабря 2025 года)
18.02%
17.17%
Дивидендная доходность
0.42%
0.45%
Бета (5 лет, месячно)
1.23
1.17
AUM
$353 миллиарда
$45 миллиардов
Бета измеряет волатильность цены относительно S&P 500. 1-летний доход представляет собой общий доход за последние 12 месяцев.
VUG немного более доступен с более низким соотношением затрат, в то время как VONG предлагает немного более высокую дивидендную доходность. Инвесторы, сосредоточенные на снижении сборов, могут склониться к VUG, в то время как VONG предлагает небольшое преимущество для инвесторов, ориентированных на доход.
Сравнение производительности и риска
Максимальная просадка (5 лет)
-35.61%
-32.71%
Рост $1,000 за 5 лет
$1,970
$2,010
Что внутри
VONG отслеживает индекс Russell 1000 Growth и включает 391 акцию, с сильным уклоном в технологии (55% от общего объема активов), за которыми следуют циклические потребительские товары (13%) и коммуникационные услуги (12%). Его крупнейшие позиции — Nvidia, Apple и Microsoft, каждая из которых составляет более 10% от общего объема активов фонда.
VUG, напротив, отслеживает индекс CRSP US Large Cap Growth и включает 160 акций. Его секторная экспозиция также сильно ориентирована на технологии (53%), с распределением по 14% в секторах коммуникационных услуг и циклических потребительских товаров, а его крупнейшие активы совпадают с активами VONG. Ни один из фондов не демонстрирует необычных особенностей или ESG-наложений.
Для получения дополнительной информации о вложениях в ETF ознакомьтесь с полным руководством по этой ссылке.
Что это значит для инвесторов
VONG и VUG во многом похожи. Они оба включают акции крупных компаний роста, имеют одни и те же крупнейшие активы и предлагают очень схожие соотношения затрат и дивидендные доходности.
С точки зрения производительности они также почти идентичны. VUG немного превзошел VONG за последние 12 месяцев, однако за последние пять лет он показал худшие результаты. Тем не менее, разница в производительности между этими двумя фондами незначительна.
Диверсификация, возможно, является самым важным фактором, который отделяет эти ETF. VUG содержит гораздо меньше акций, чем VONG, с 160 активами по сравнению с 391. Это может быть как преимуществом, так и риском, в зависимости от ситуации на рынке.
Большая диверсификация может помочь ограничить риски, особенно в периоды волатильности. С более чем в два раза большим количеством акций VONG имеет преимущество в этом отношении. Однако наличие большего количества акций также увеличивает вероятность того, что менее успешные активы размоют доходы фонда.
Поскольку VUG более целенаправлен с меньшим количеством активов, он с большей вероятностью превзойдет результаты, если эти акции окажутся успешными. Но с немного более высоким бета и более крутой максимальной просадкой, VUG также имеет историю более значительной волатильности цен.
Оба этих ETF могут быть отличными выборами для инвесторов, ориентированных на рост. С его большей диверсификацией VONG имеет небольшое преимущество в периоды экономической нестабильности. Тем не менее, инвесторы, стремящиеся к более целенаправленному подходу, могут оценить меньший портфель VUG.
Глоссарий
ETF: Биржевой инвестиционный фонд; корзина ценных бумаг, торгуемых на бирже, как акции.
Соотношение затрат: Ежегодная комиссия, в процентах от активов, которую фонд взимает с инвесторов.
Дивидендная доходность: Годовые дивиденды, выплачиваемые фондом, деленные на его текущую цену акций, выраженные в процентах.
Бета: Мера волатильности инвестиции по сравнению с общим рынком, обычно S&P 500.
Активы под управлением (AUM): Общая рыночная стоимость всех активов, которые фонд управляет для инвесторов.
Максимальная просадка: Наибольшее наблюдаемое процентное снижение от пикового значения фонда до его наименьшей точки за определенный период.
Секторное распределение: Процент активов фонда, вложенных в различные сегменты экономики, такие как технологии или здравоохранение.
Индекс: Бенчмарк, который отслеживает производительность группы ценных бумаг, которые фонды могут использовать для управления своими инвестициями.
Концентрация портфеля: Степень, в которой активы фонда инвестированы в небольшое количество активов.
Общий доход: Изменение цены инвестиции плюс все дивиденды и распределения, при условии, что эти выплаты реинвестируются.
Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас
Когда наша команда аналитиков имеет совет по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 991%* — это превышение рынка по сравнению с 196% для S&P 500.
Они только что раскрыли, что, по их мнению, это 10 лучших акций для покупки инвесторами прямо сейчас, доступных при подписке на Stock Advisor.
*Возвраты Stock Advisor на 28 декабря 2025 года.
Кэти Брокман имеет активы в Vanguard Index Funds - Vanguard Growth ETF и Vanguard Scottsdale Funds - Vanguard Russell 1000 Growth ETF. The Motley Fool имеет активы в и рекомендует Apple, Microsoft, Nvidia и Vanguard Index Funds - Vanguard Growth ETF. The Motley Fool рекомендует следующие варианты: длинные опционы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $395 и короткие опционы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $405. У The Motley Fool есть политика раскрытия информации.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод