VNQI против REET: Как фонд Vanguard сравнивается с крупнейшим глобальным ETF на недвижимость?
Основные моменты
VNQI и REET имеют почти идентичные коэффициенты расходов, но VNQI предлагает более высокую дивидендную доходность.
REET содержит больше американских REIT, в то время как VNQI сосредоточен исключительно на компаниях, занимающихся недвижимостью за пределами США.
За последний год VNQI превзошел REET по цене, но это значительно меняется при рассмотрении последних пяти лет.
Оба фонда, Vanguard Global ex-U.S. Real Estate ETF (NASDAQ:VNQI) и iShares Global REIT ETF (NYSEMKT:REET), нацелены на глобальные акции недвижимости, предоставляя доступ к инвестиционным трастам в области недвижимости (REIT) по всему миру. Это сравнение подчеркивает их различия в стоимости, производительности, риске и составе портфеля, помогая инвесторам оценить, какой из них может лучше соответствовать их нуждам.
Снимок (стоимость и размер)
Эмитент
Vanguard
IShares
Коэффициент расходов
0,12%
0,14%
1-летняя доходность (по состоянию на 8 января 2026 года)
19,58%
6,65%
Дивидендная доходность
4,58%
3,62%
*Бета
0,71
0,97
AUM
$3,53 миллиарда
$4,33 миллиарда
*Бета измеряет волатильность цены относительно S&P 500; бета рассчитывается на основе недельных доходностей за пять лет.
Оба ETF имеют низкие расходы, хотя VNQI немного более доступен на 0,02 процентных пункта. VNQI предлагает более высокую дивидендную доходность, что может привлечь инвесторов, ориентированных на доход, стремящихся получить большую прибыль от акций недвижимости.
Сравнение производительности и рисков
Максимальная просадка (5 лет)
-35,76%
-32,09%
Рост $1,000 за 5 лет
$857
$1,053
Что внутри
Созданный в 2014 году, REET является крупнейшим глобальным ETF по недвижимости по общему объему активов и среднему объему торгов, в настоящее время удерживая 377 активов по всему миру (по состоянию на 8 января 2026 года). Его крупнейшие позиции - Welltower (NYSE:WELL), Prologis (NYSE:PLD) и Equinix (NASDAQ:EQIX), которые вместе составляют почти 20% его общего объема активов.
VNQI, напротив, не включает в себя никаких американских акций недвижимости и REIT в своих активов, и вместо этого в основном сосредоточен на развитых международных рынках, особенно в Азиатско-Тихоокеанском и европейском регионах. Его крупнейшие активы включают Goodman Group (ASX:GMG.AX), Mitsui Fudosan Co., Ltd. (JPX:8801.T) и Mitsubishi Estate Co., Ltd. (JPX:8802.T). ETF имеет в своем составе 742 активов, ни один из которых не составляет более 4% его веса, что делает его диверсификацию более равномерной, чем сосредоточенной на нескольких крупных позициях.
Что это означает для инвесторов
VNQI имеет более высокую дивидендную доходность, большее количество активов и имел очень сильный год в 2025 году. Однако есть несколько вещей, о которых инвесторы должны знать, сравнивая фонд с REET.
Кроме отсутствия американских активов в своем портфеле, ETF имел 5-летнее изменение цены -12,7%, в то время как REET увеличился на 8,3% за тот же период. Кроме того, VNQI выплачивает дивиденды ежегодно, что менее часто, чем квартальные выплаты REET, и годовой дивиденд представляет собой более крупный единовременный платеж. Коэффициент выплат дивидендов ETF iShares также составляет 96%, почти на 25% выше, чем у Vanguard, что показывает, что фонд REET более привержен возвращению прибыли инвесторам.
Для тех, кто не против иметь меньшее воздействие на рынок недвижимости США и стремится к краткосрочным доходам, VNQI кажется более идеальным. Но для получения доступа ко всем глобальным активам недвижимости, более стабильным выплатам и долгосрочным доходам, REET может быть лучшим вариантом.
Глоссарий
ETF: Биржевой инвестиционный фонд, который удерживает корзину активов и торгуется как акция.
Коэффициент расходов: Годовые операционные расходы фонда, выраженные в процентах от средних активов фонда.
Дивидендная доходность: Годовые дивиденды, выплачиваемые фондом, деленные на его текущую цену акций.
REIT: Инвестиционный трест в области недвижимости, компания, владеющая или финансирующая доходную недвижимость.
Бета: Измерение волатильности инвестиции по сравнению с общим фондовым рынком, часто S&P 500.
AUM: Активы под управлением; общая рыночная стоимость всех активов, которыми управляет фонд.
Максимальная просадка: Наибольшее снижение стоимости инвестиции от пика до низины за определенный период.
Общая доходность: Производительность инвестиции, включая изменения цен, плюс все дивиденды и распределения, при условии реинвестирования.
Развитые рынки: Экономически развитые страны с зрелыми финансовыми системами и стабильной нормативной средой.
Активы: Отдельные ценные бумаги или позиции, принадлежащие портфелю инвестиционного фонда.
Для получения дополнительной информации о инвестициях в ETF, ознакомьтесь с полным руководством по этой ссылке.
Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас
Когда наша аналитическая команда имеет рекомендацию по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, средняя общая доходность Stock Advisor составляет 968%* — это значительно превосходит 197% для S&P 500.
Они только что раскрыли, что они считают 10 лучших акций, которые инвесторы могут купить прямо сейчас, доступные при вступлении в Stock Advisor.
*Доходность Stock Advisor на 11 января 2026 года.
Adé Hennis не имеет позиции в каких-либо из упомянутых акций. The Motley Fool имеет позиции и рекомендует Equinix и Prologis. У The Motley Fool есть политика раскрытия информации.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод