Увеличьте доходность С 0,8% До 14,5% С Помощью Опций
Акционеры Tecnoglass Inc (условное обозначение: TGLS), желающие увеличить свой доход сверх дивидендной доходности в размере 0,8% в годовом исчислении, могут продать акции за октябрь по цене 90 долларов и получить премию, исходя из цены 8,60 долларов, что в годовом исчислении дает дополнительную доходность в 13,7% по сравнению с текущей ценой акций (в Stock Options Channel мы называем это повышением доходности), что составляет в общей сложности 14,5% годовых в сценарии, при котором акции не будут отозваны. Любой рост выше 90 долларов будет потерян, если акции поднимутся выше этого уровня и будут отозваны, но для этого акции TGLS должны подняться на 13,4% по сравнению с текущими уровнями, а это означает, что в сценарии, когда акции будут отозваны, акционер получит доходность в 24,3% от этого торгового уровня, в дополнение к любым дивидендам, полученным до того, как акции были объявлены.
В целом, размер дивидендов не всегда предсказуем и, как правило, зависит от взлетов и падений прибыльности каждой компании. В случае с Tecnoglass Inc, приведенный ниже график дивидендной истории по TGLS может помочь оценить, сохранятся ли последние дивиденды, и, в свою очередь, разумно ли ожидать дивидендную доходность в размере 0,8% в годовом исчислении.
Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю TGLS, на котором страйк в 90 долларов выделен красным цветом:
Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим оценить, дает ли продажа октябрьских опционов с покрытием по цене 90 долларов хорошую награду за риск потери прибыли, превышающей 90 долларов. (Большинство опционов по истечении срока действия обесцениваются? Этот и шесть других распространенных мифов о опционах развенчаны). Мы рассчитали, что итоговая волатильность Tecnoglass Inc за двенадцать месяцев (учитывая значения закрытия за последние 251 торговый день, а также сегодняшнюю цену в 79,03 доллара) составит 45%. Для ознакомления с другими предложениями по контрактам с опционами на покупку с различными доступными сроками действия посетите страницу опционов на акции TGLS в StockOptionsChannel.com.
На дневных торгах в четверг объем размещений среди компонентов S&P 500 составил 1,03 млн контрактов, а объем обращений - 1,91 млн, при соотношении "пут:колл" 0,54 в течение дня. По сравнению с долгосрочным средним соотношением "пут:колл", равным 0,65, это означает очень высокий объем "коллов" по сравнению с "путами"; другими словами, на сегодняшний день покупатели предпочитают "коллы" в торговле опционами. Узнайте, о каких 15 опционах "колл" и "пут" трейдеры говорят сегодня.
Самые высокие ставки на повышение доходности в S&P 500 »
Смотрите также:
Видеоролики NBL
Доходность CM с начала года
Десятка лучших хедж-фондов Мира
Источник nasdaq.com, автоматический перевод