Увеличение доходности Nordson до 6% с помощью опционов
Акционеры Nordson Corp. (символ: NDSN), стремящиеся увеличить свои доходы выше 1,4% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл-опцион с истечением в июне 2026 года по страйку $270 и получить премию на основе ставки $5,50, что в годовом исчислении дает дополнительную доходность 4,7% по сравнению с текущей ценой акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), в итоге достигая 6% годовой доходности в сценарии, когда акции не будут выкуплены. Любой рост выше $270 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акции NDSN должны вырасти на 11,2% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер получит 13,5% доходность от этого уровня торговли, в дополнение к любым дивидендам, полученным до выкупа акций.
В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Nordson Corp. просмотр графика истории дивидендов для NDSN ниже может помочь в оценке вероятности продолжения последнего дивиденда и, следовательно, в разумности ожидания 1,4% годовой дивидендной доходности.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов NDSN за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным цветом страйком $270:
График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки, дает ли продажа покрытого колл-опциона с истечением в июне 2026 года по страйку $270 хорошую награду за риск, связанный с потерей потенциального роста выше $270. (Большинство опционов истекает бесполезными? Этот и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем историческую волатильность за последние двенадцать месяцев для Nordson Corp. (учитывая закрывающие значения за последние 249 торговых дней, а также сегодняшнюю цену $243,48) на уровне 27%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу опционов на акции NDSN на сайте StockOptionsChannel.com.
В среду днем, во время торгов, объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 958,732 контракта, в то время как объем колл-опционов составил 2,08 млн, что дает соотношение пут:колл 0,46 на сегодняшний день. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0,65 это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают колл-опционы в торговле опционами до сих пор сегодня. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах обсуждают трейдеры сегодня.
Также смотрите:
Фонды, владеющие SONG
Средняя годовая доходность RCD
Фонды, владеющие KRC
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод