Увеличение доходности Martin Marietta Materials до 10.2% с использованием опционов

Акционеры Martin Marietta Materials, Inc. (символ: MLM), желающие увеличить свой доход выше годовой дивидендной доходности акции в 0,5%, могут продать покрытый колл с истечением в июле 2026 года по страйку $660 и получить премию на основе ставки $35,50, что аннулируется в дополнительную доходность в 9,7% по отношению к текущей цене акции (на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), в общей сложности 10,2% годовой доходности в случае, если акция не будет выкуплена. Любой рост выше $660 будет потерян, если акция поднимется до этой отметки и будет выкуплена, но акция MLM должна вырасти на 4,8% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акция выкуплена, акционер заработал доходность 10,4% от этого уровня торговли, в дополнение к любым дивидендам, полученным до выкупа акции. В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Martin Marietta Materials, Inc. просмотр графика истории дивидендов для MLM ниже может помочь оценить, вероятно ли продолжение последнего дивиденда и, следовательно, является ли разумным ожидать годовую дивидендную доходность в 0,5%. Ниже представлен график, показывающий историю торгов MLM за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным страйком $660: График выше и историческая волатильность акции могут служить полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом, чтобы оценить, дает ли продажа покрытого колла с истечением в июле 2026 года по страйку $660 хорошую награду за риск, связанный с потерей потенциала роста выше $660. (Большинство опционов истекают бесполезными? Этот и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность за последние двенадцать месяцев для Martin Marietta Materials, Inc. (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $628,97) на уровне 23%. Для других идей контрактов колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу опциона на акции MLM на StockOptionsChannel.com. В среду днем объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 697,243 контракта, при объеме колл-опционов 1,29M, что дает соотношение пут:колл 0,54 на сегодняшний день. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0,65, это представляет собой очень высокий объем колл-опционов по сравнению с путами; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами на сегодняшний день. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня. Также смотрите: история акций NRIM в обращении история сплитов RBNC история рыночной капитализации TUEM. Мнения и взгляды, изложенные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод