Увеличение доходности LII с 1,1% до 4,7% с использованием опционов
Акционеры Lennox International Inc (Тикер: LII), желающие увеличить свой доход сверх 1,1% годовой дивидендной доходности акции, могут продать покрытый колл с истечением в декабре 2026 года по страйку $660 и получить премию на основе ставки $18.00, что приводит к дополнительной доходности в 3,7% относительно текущей цены акции (на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме составляет 4,7% годовой доходности в сценарии, когда акция не будет выкуплена. Любой рост выше $660 будет потерян, если акция поднимется до этой отметки и будет выкуплена, но акция LII должна вырасти на 32,9% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в случае, если акция будет выкуплена, акционер заработает 36,6% доходности от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, полученных до выкупа акции.
В общем, размеры дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Lennox International Inc, изучение графика истории дивидендов для LII ниже может помочь в оценке того, вероятно ли продолжение последнего дивиденда, и, соответственно, является ли разумным ожидать 1,1% годовой дивидендной доходности.
Ниже представлен график, показывающий торговую историю LII за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным цветом страйком $660:
График выше, а также историческая волатильность акций, могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки того, оправдано ли продажа покрытого колла с истечением в декабре 2026 года по страйку $660 в плане вознаграждения за риск утраты роста выше $660. (Большинство опционов истекает бесполезными? Этот и шесть других популярных мифов об опционах опровергнуты). Мы рассчитываем волатильность за последние двенадцать месяцев для Lennox International Inc (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $494.19) на уровне 35%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу опционов LII на StockOptionsChannel.com.
В середине торгов во вторник объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 682,368 контрактов, в то время как объем колл-опционов достиг 1,19 млн, что дает соотношение пут:колл на уровне 0,57 на данный момент за день. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0,65, это представляет собой высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели сегодня проявляют предпочтение коллам в торговле опционами. Узнайте, о каких 15 колл и пут опционов сегодня говорят трейдеры.
Также смотрите:
Выбор акций Chase Coleman
Цепочка опционов FGEN
Доходность LIN с начала года
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод