Увеличение доходности Fox с 0,8% до 3% с использованием опционов

Акционеры Fox Corp (Тикер: FOX), стремящиеся повысить свой доход выше 0,8% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл на июнь с ценой исполнения $80 и получить премию на основе заявки в 60 cents, что в годовом исчислении составляет дополнительную доходность 2,1% относительно текущей цены акций (на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), в общей сложности 3% годовой доходности в сценарии, когда акции не будут выкуплены. Любой рост выше $80 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акции FOX должны вырасти на 20,9% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в случае, если акции будут выкуплены, акционер получит 21,8% дохода от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, полученных до того, как акции были выкуплены. В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Fox Corp, обращение к графику истории дивидендов для FOX ниже может помочь оценить, вероятно ли продолжение последнего дивиденда и, следовательно, является ли разумным ожидать 0,8% годовой дивидендной доходности. Ниже представлен график, показывающий историю торгов FOX за последние двенадцать месяцев, с ценой исполнения $80, выделенной красным цветом: График выше и историческая волатильность акций могут быть полезными индикаторами в сочетании с фундаментальным анализом для оценки того, дает ли продажа июньского покрытого колла с ценой исполнения $80 хорошую награду за риск, связанный с потерей прибыли выше $80. (Большинство опционов истекают бесполезными? Эта и шесть других распространенных мифов об опционах разоблачены). Мы рассчитываем волатильность за последние двенадцать месяцев для Fox Corp (учитывая последние 251 значения закрытия торгов и сегодняшнюю цену $66,17) на уровне 29%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу FOX Stock Options на StockOptionsChannel.com. В торгах в середине дня в четверг объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 902,767 контрактов, при этом объем колл-опционов составил 1,94M, что дает соотношение пут:колл 0,47 на данный момент. По сравнению со средним долгосрочным соотношением пут:колл 0,65, это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах говорят трейдеры сегодня. Также смотрите: VJET Options Chain WTV Options Chain OFIX Videos Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод