Увеличение доходности CHRW с 1,4% до 5,5% с помощью опционов
Акционеры C.H. Robinson Worldwide, Inc. (Тикер: CHRW), стремящиеся увеличить свои доходы выше 1,4% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл-опцион с истечением в январе 2028 года по страйку $210 и получить премию на основе бид-цены $14,00, что приводит к дополнительной доходности 4% в год относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме составляет 5,5% годовой доходности в случае, если акции не будут выкуплены. Любой рост выше $210 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, однако акциям CHRW необходимо вырасти на 20,8% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в случае, если акции будут выкуплены, акционер заработает 28,9% доходности от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, полученных до выкупа акций.
В общем, размеры дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае C.H. Robinson Worldwide, Inc. просмотр графика истории дивидендов для CHRW ниже может помочь оценить, вероятно ли продолжение последнего дивиденда и, следовательно, является ли разумным ожидание 1,4% годовой дивидендной доходности.
Ниже представлен график, показывающий торговую историю CHRW за последние двенадцать месяцев, с выделенным страйком $210 красным цветом:
График выше и историческая волатильность акций могут служить полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки того, дает ли продажа покрытого колл-опциона с истечением в январе 2028 года по страйку $210 хорошую отдачу за риск, связанный с отказом от роста выше $210. (Большинство опционов истекают бесполезными? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем, что историческая волатильность для C.H. Robinson Worldwide, Inc. (учитывая последние 251 значение закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $174,18) составляет 36%. Для других идей контрактов колл-опционов с различными доступными сроками действия посетите страницу опционов на акции CHRW на StockOptionsChannel.com.
В середине торгов четверга объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 902,767 контрактов, а объем колл-опционов — 1,94 млн, что дает соотношение пут:колл 0,47 на данный момент. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0,65 это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают колл-опционы в торговле опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах говорят трейдеры сегодня.
Также смотрите:
Акции дивидендов сельскохозяйственной химии
ETF, содержащие ENTG
Исторические цены акций VOE
Мнения и взгляды, изложенные здесь, являются взглядами и мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод