Усиленные Инвестиции - ключевые изменения портфеля

06.06.22 11:10 Новости и комментарии
Кузнецов Кирилл
Кузнецов Кирилл
автор стратегии "Усиленные инвестиции" на Comon

Лукойл потерял в цене 7.6% на фоне укрепления рубля. Позитивно повышение цен на нефть, дизельное топливо и бензин в ЕС. Негативно снижение цен на мазут. Потенциал роста и целевая цена снизились на 3% и 10% соответственно. Акционеры Лукойла одобрили досрочное прекращение полномочий президента Вагита Алекперов и утвердили Вадима Воробьева новым главой компании.

Фосагро снизился на 1.1% на фоне укрепления рубля. Позитивен рост цен на аммиачную селитру. Негативно снижение цен на диаммоний фосфат и карбамид, а также повышение цен на серу и аммиак. Потенциал роста и целевая цена снизились на 13% и 16% соответственно. Правительство РФ освободило от экспортных квот ряд удобрений: диаммоний фосфат, нитрат натрия, смеси нитрата кальция и нитрата аммония – позитив для Фосагро.

Акрон скорректировался на 6.3% на фоне укрепления рубля. Позитивно повышение цен на аммиачную селитру и аммиак, а также снижение цен на диаммоний фосфат. Негативно снижение цен на карбамид. Потенциал роста и целевая цен снизились на 7% и 13% соответственно.

ГлобалТранс снизился в цене 11.3%. Провели короткий звонок с IR компании, сказал, что обратный выкуп расписок пока не осуществляют (когда будут неизвестно), что негативно. Наращивать долю не планируем.

Мечел снизился на 5.2% на фоне укрепления рубля. Негативно снижение цен на холоднокатаный прокат в РФ и коксующийся уголь в Китае, а также повышение цен на железную руду в Китае. Потенциал роста и целевая цена значительно снизились. СД рекомендовал не выплачивать дивиденды по обыкновенным и привилегированным акциям.

СД ОГК-2 рекомендовал дивиденды за 2021 год в размере 0.09655 руб на акцию или ~15% доходности к текущей цене (0.6397).

Портфель снизился на 6.3% против индекса Мосбиржи -4.1%. Отчасти снижение рынка вызвано отменой ЦБ РФ запрета на совершение коротких продаж (Пресс-релиз ЦБ РФ). Стратегия просела сильнее индекса, т.к. в портфеле были в т.ч. и расписки (негативно влияет блокировка НРД), + присутствует плечо (помогает больше зарабатывать на росте, но и больше снижается на падении).

Евросоюз ввел блокирующие санкции против НРД (крупнейшим депозитарий ценных бумаг в России), теперь платежи по ценным бумагам не проходят ни в сторону НРД, ни от НРД за рубеж. РФ компании с зарубежным листингом (расписки) не смогут выплачивать дивиденды. Решили ограничить доп. приобретения расписок.

Евросоюз анонсировал 6 пакет санкций против РФ, включающий эмбарго на 90% российской нефти, отключение от SWIFT Сбербанка, Россельхозбанка МКБ.

1Изменения цен здесь приводятся от вечера пятницы прошлой недели к ценам вечера последней пятницы (момент окончания торгов)

Результаты изменения стоимости портфеля ценных бумаг и индекса Московской биржи

Динамика результативности рекомендуемого портфеля

Стратегия "Усиленные инвестиции" на comon.ru

Комментарии

Чтобы оставить комментарий, авторизуйтесь и подтвердите номер телефона и емейл.
Загружаем...