Топ аналитических отчетов по Visa, Charles Schwab и Amphenol
Пятница, 12 декабря 2025 года
Zacks Research Daily представляет лучшие исследования нашей аналитической команды. В сегодняшнем Research Daily представлены новые исследовательские отчеты по 16 основным акциям, включая Visa Inc. (V), The Charles Schwab Corp. (SCHW) и Amphenol Corp. (APH), а также два микрокапитализированных актива Autoscope Technologies Corp. (AATC) и United-Guardian, Inc. (UG). Исследования Zacks о микрокапах уникальны, так как наш контент о этих небольших и незаметных компаниях является единственным в своем роде в стране.
Эти исследовательские отчеты были отобраны вручную из примерно 70 отчетов, опубликованных нашей аналитической командой сегодня.
Вы можете посмотреть все сегодняшние исследовательские отчеты здесь >>>
Перед Уолл-стрит
Ежедневная статья 'Перед Уолл-стрит' обязательна к прочтению для всех инвесторов, которые хотят быть готовыми к торговле в тот день. Статья выходит до открытия рынка, пытаясь объяснить экономические данные, опубликованные утром, и то, как они повлияют на действия на рынке в тот день. Вы можете прочитать эту статью бесплатно на нашей главной странице и даже подписаться там, чтобы получать уведомления по электронной почте, когда эта статья выходит каждое утро.
Вы можете прочитать сегодняшнюю AWS здесь >>> Предварительные рынки смешанные перед важной неделей данных
Сегодняшние представленные исследовательские отчеты
Акции Visa превзошли индустрию финансовых транзакционных услуг Zacks за последний год (+11.1% против -8.7%). Сильная рыночная позиция компании поддерживается постоянным ростом объемов, приобретениями и технологическим лидерством в области цифровых платежей. Расширение трансакций в международных объемах, рост транзакций и инвестиции в ИИ и инфраструктуру стейблкоинов усиливают ее будущие перспективы.
Общий доход вырос на 11% в годовом исчислении в FY25, наряду с ростом международных объемов на 13%. Устойчивое финансовое положение с достаточной ликвидностью и возвратом акционерам дополнительно поддерживает долгосрочный рост. Тем не менее, компания сталкивается с растущими стимулами для клиентов и расходами, что может повлиять на рост маржи.
Аналитик Zacks ожидает, что откорректированные расходы в FY26 вырастут почти на 11%. Регуляторное давление и потенциальные законодательные изменения представляют собой дополнительные риски для ее структуры сборов. Хотя снижение объемов наличных соответствует ее цифровой стратегии, региональная слабость требует наблюдения. Таким образом, акции требуют осторожного подхода.
(Вы можете прочитать полный исследовательский отчет по Visa здесь >>>)
Акции Charles Schwab выросли на +21.8% за последний год против роста индекса Zacks Financial - Investment Bank на +37%. Расходы компании, вероятно, останутся высокими на фоне продолжающихся инвестиций в маркетинг, что негативно скажется на прибыли. Аналитик Zacks ожидает, что расходы вырастут с CAGR 7% к 2027 году. Неопределенность относительно производительности капиталовложений является еще одной крупной проблемой.
Тем не менее, стратегические поглощения (включая сделку по покупке Forge Global) и усилия по расширению филиалов на фоне благоприятных рыночных условий, вероятно, приведут к росту клиентских активов. Мы оцениваем, что общие клиентские активы вырастут с CAGR 8.2% к 2027 году.
Несмотря на снижение процентных ставок и ожидания дальнейших снижения, относительно высокие ставки и увеличенное внимание к погашению высокозатратных банковских кредитов поддержат чистую процентную маржу (NIM). Устойчивый баланс и ликвидность позволят осуществлять устойчивую деятельность по распределению капитала.
(Вы можете прочитать полный исследовательский отчет по Charles Schwab здесь >>>)
Акции Amphenol выросли на +88.5% за последний год против роста в +89.8% в индустрии Zacks Electronics - Connectors. Компания выигрывает от диверсифицированной бизнес-модели, которая снижает волатильность отдельных конечных рынков и географий. Ее сильный портфель решений, включая высокотехнологичные соединительные продукты, является ключевым катализатором.
Расширение затрат на текущие и будущие технологии обороны благоприятно сказывается на росте выручки APH. Помимо оборонных технологий, перспективы APH зависят от сильного спроса на ее решения в области коммерческой авиации, промышленности и ИТ-данных.
Сильный спрос на продукты с высокоскоростными и мощными соединениями, которые являются критически важными компонентами в системах нового поколения ИТ, создает долгосрочные возможности роста. APH ожидает, что прибыль за четвертый квартал 2025 года вырастет на 62-65% в годовом исчислении. Выручка ожидается на уровне 39-41%. Тем не менее, макроэкономическая неопределенность и жесткая конкуренция остаются главными проблемами.
(Вы можете прочитать полный исследовательский отчет по Amphenol здесь >>>)
Акции Autoscope Technologies показали более слабые результаты по сравнению с индустрией Zacks Technology Services за последний год (-5.5% против +20.6%). Эта микрокомпания с рыночной капитализацией 34.02 миллиона долларов укрепляет свои позиции на развивающемся рынке ITS через платформу нового поколения, разработанную для обнаружения с использованием ИИ, интеграции многосенсоров и готовности к умным городам, поддерживающую будущие обновления и более широкие случаи применения.
Сдвиг Autoscope Technologies к аналитике, ориентированной на данные, расширяет долгосрочные рыночные возможности и углубляет интеграцию с клиентами через повторяющиеся доходы от программного обеспечения. Федеральные инициативы безопасности обеспечивают многообещающий спрос на многие годы по всему ее портфолио, в то время как новый долгосрочный контракт в Джорджии усиливает видимость и диверсифицирует доход за пределами традиционных ITS.
Эксклюзивное соглашение о дистрибуции с Econolite обеспечивает стабильный доступ к рынку во время переходов продукта, а эффективная операционная модель позволяет поддерживать инновации без размывания или увеличения долговой нагрузки.
(Вы можете прочитать полный исследовательский отчет по Autoscope Technologies здесь >>>)
Акции United-Guardian показали более слабые результаты по сравнению с индустрией Zacks Medical - Products за последний год (-34.4% против -0.5%). Эта микрокомпания с рыночной капитализацией 27.57 миллиона долларов сталкивается с сокращением прибыльности, ослаблением операционного рычага и продолжающейся нестабильностью в сегменте косметических продуктов, связанным с партнерами и региональным воздействием. Ограниченная интенсивность НИОКР сдерживает темпы инноваций, а растущие потребности в оборотном капитале указывают на операционное напряжение. Постоянные тарифы и географические риски добавляют неопределенность к восстановлению маржи и долгосрочной видимости прибыли.
Тем не менее, инвестиционный кейс United-Guardian отражает сильные стороны в расширении своего фармацевтического портфеля, особенно через более широкий доступ к формулярным средствам для Renacidin, наряду со стабильными медицинскими продуктами, которые поддерживают базовые доходы.
Сильная конверсия наличных средств позволяет поддерживать устойчивые возвраты капитала при консервативном балансе. Растущая международная дистрибуция дополнительно снижает риски концентрации, в то время как предстоящий запуск Natrajel добавляет дифференцированный путь роста.
(Вы можете прочитать полный исследовательский отчет по United-Guardian здесь >>>)
Другие замечательные отчеты, которые мы сегодня представляем, включают American Express Co. (AXP), BHP Group Ltd. (BHP) и Trane Technologies plc (TT).
Марк Викери
Старший редактор
Примечание: Шераз Миан возглавляет отдел Zacks Equity Research и является уважаемым экспертом в области совокупной прибыли. Его часто цитируют в печатных и электронных СМИ, и он публикует еженедельные отчеты о тенденциях прибыли и предварительных данных о прибылях. Если вы хотите получать уведомления по электронной почте каждый раз, когда Шераз публикует новую статью, пожалуйста, нажмите здесь>>>
Сегодняшнее обязательное чтение
Представленные отчеты
AmEx (AXP) поддерживается высоким расходом по картам на фоне высоких затрат
По словам аналитика Zacks, более высокие расходы по картам будут способствовать росту подразделения U.S. Consumer Services компании American Express. Тем не менее, растущие расходы повлияют на ее прибыль.
Сильный рынок HVAC поддерживает Trane Technologies (TT), высокие затраты
По словам аналитика Zacks, рост выручки Trane Technologies обусловлен сильным рынком HVAC. Инновационные решения, ориентированные на клиента, способствуют росту компании. Растущие затраты остаются проблемой.
Улучшение воздушного движения помогает Curtiss-Wright (CW) на фоне нехватки рабочей силы
По словам аналитика Zacks, Curtiss-Wright, вероятно, выиграет от улучшения воздушного движения. Тем не менее, нехватка рабочей силы приводит к задержкам и, вероятно, негативно сказывается на операционных результатах.
Сила в промышленном сегменте поддерживает Graco (GGG), затраты негативно влияют
По словам аналитика Zacks, стабильный спрос на системы жидкой отделки в промышленном сегменте Graco должен способствовать его росту. Тем не менее, высокие операционные затраты остаются беспокойством.
Рост UDR поддерживается спросом, несмотря на давление со стороны предложения и конкуренции
По словам аналитика Zacks, сильное портфолио UDR, здоровый спрос и технологически ориентированные эффективности поддерживают рост, хотя высокие запасы на отдельных рынках и растущая конкуренция могут ослабить приросты аренды в будущем.
Range Resources (RRC) процветает благодаря низкозатратному газу Марселлус
По словам аналитика Zacks, Range Resources использует низкозатратные операции в Марселлусе и сильную смесь жидкостей для генерации устойчивых денежных потоков и обеспечения привлекательных доходов, даже на фоне волатильности цен на газ.
Продажи Syfovre и Empaveli поддерживают Apellis (APLS), чрезмерная зависимость является проблемой
По словам аналитика Zacks, продажи Syfovre и Empaveli способствуют росту доходов компании Apellis. Тем не менее, зависимость компании от этих препаратов для роста вызывает беспокойство.
Новые повышения
Инвестиции в проекты роста помогут BHP Group (BHP)
Аналитик Zacks отмечает, что BHP сосредоточен на инвестициях в товары, которые помогут ему следовать за растущими глобальными тенденциями, такими как декарбонизация, а также на усилиях по повышению эффективности операций.
Seagate выигрывает от растущего спроса на центры обработки данных и ИИ (STX)
По словам аналитика Zacks, эффективные с точки зрения затрат, высокоплотные и надежные устройства хранения Seagate дают ей конкурентное преимущество в обслуживании гипермасштабных облачных провайдеров, социальных медиа и предприятий, ориентированных на ИИ.
Sanmina (SANM) движется благодаря здоровому спросу и силе портфеля
По словам аналитика Zacks, стабильный импульс в нескольких вертикалях, включая сетевые коммуникации, облачные и ИИ-инфраструктуры, вероятно, будет способствовать росту выручки Sanmina.
Новые понижения
Bath and Body Works (BBWI) сталкивается с слабым спросом и давлением на маржу
По словам аналитика Zacks, BBWI продолжает сталкиваться с общей слабостью спроса, интенсивными акциями и давлением со стороны тарифов, что сигнализирует о длительных проблемах с маржей и ростом.
QuidelOrtho (QDEL) сталкивается с проблемами платежеспособности, конкуренцией и рисками политики
По словам аналитика Zacks, QuidelOrtho (QDEL) сталкивается с жесткой конкуренцией, слабой платежеспособностью и неопределенностями в области возмещения, хотя сильные продажи продукции и потенциал в лабораториях вызывают осторожный оптимизм.
Высокие затраты и макроэкономические проблемы негативно влияют на результаты Toll Brothers (TOL)
По словам аналитика Zacks, бизнес Toll Brothers страдает от продолжающихся проблем с доступностью в жилищном рынке. Также высокие затраты на землю и рабочую силу являются дополнительными проблемами.
Выбор исследовательского отдела Zacks: акции, которые, вероятно, "как минимум удвоятся"
Наши эксперты раскрыли свои 5 лучших рекомендаций с потенциалом удвоения средств – и директор по исследованиям Шераз Миан считает одну из них превосходящей остальные. Конечно, не все наши выборы являются успешными, но этот может значительно превзойти предыдущие рекомендации, такие как Hims & Hers Health, которые выросли на +209%.
Смотрите нашу топ-акцию для удвоения (плюс 4 других претендента) >>
Хотите получать последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод