Технические ETF: Что инвесторам нужно знать о XLK и FTEC?
Ключевые моменты
XLK значительно больше и ликвиднее, чем FTEC, хотя обе фонды имеют идентичные сборы и отслеживают сектор технологий США.
В топовых активах XLK наблюдается большая концентрация, в то время как FTEC включает почти 300 наименований для более широкой диверсификации.
Недавние доходы и дивидендная доходность слегка favoreт XLK, однако риск и секторная экспозиция остаются схожими.
ETF State Street Technology Select Sector SPDR (XLK) (NYSEMKT:XLK) и ETF Fidelity MSCI Information Technology Index (FTEC) (NYSEMKT:FTEC) — это оба ETF, ориентированные на технологии, с многими сходствами и некоторыми ключевыми различиями. XLK гораздо больше и ликвиднее, чем FTEC, хотя обе фонды взимают одинаковую низкую плату и нацелены на сектор технологий США.
Оба FTEC и XLK предлагают недорогую экспозицию к акциям крупных американских технологий, но они различаются по широте портфеля, объему торгов и концентрации активов. Это сравнение подчеркивает ключевые факторы, которые следует учитывать, если вы рассматриваете ETF, ориентированный на технологии.
Сводка (Стоимость и Размер)
Эмитент
Fidelity
SPDR
Коэффициент расходов
0.08%
0.08%
Возврат за 1 год (по состоянию на 12 декабря 2025 года)
18.5%
20.7%
Дивидендная доходность
0.4%
0.5%
Бета
1.24
1.21
AUM
$16.7 миллиарда
$95.6 миллиардов
Бета измеряет волатильность цен относительно S&P 500; бета рассчитывается на основе пятилетних недельных доходов. Возврат за 1 год представляет собой общий доход за последние 12 месяцев.
Оба фонда одинаково доступны с коэффициентом расходов 0.08%, но XLK показал незначительно более высокий доход за последний год и немного большую дивидендную доходность. Разница в стоимости незначительна, что делает доходность и ликвидность основными различиями для инвесторов, обращающих внимание на сборы.
Сравнение производительности и риска
Максимальная просадка (5 лет)
(34.95%)
(33.55%)
Рост $1,000 за 5 лет
$2,243
$2,303
Что внутри
XLK сосредоточен на секторе технологий S&P 500, удерживая 70 компаний с сильным уклоном в сторону крупнейших имен. Его три крупнейшие позиции — Nvidia (NASDAQ:NVDA), Apple (NASDAQ:AAPL) и Microsoft (NASDAQ:MSFT) — составляют более трети активов. XLK является одним из старейших секторальных ETF, с 27-летним треком и $92.8 миллиарда активов под управлением (AUM), что делает его одним из самых ликвидных фондов в сфере технологий.
FTEC охватывает более широкий сегмент американских технологий с 294 активами, включая несколько небольших компаний вне S&P 500. Его три крупнейшие позиции — Nvidia, Microsoft и Apple — также доминируют, причем Nvidia имеет более высокий вес, но у Microsoft и Apple вес ниже. Секторная экспозиция почти идентична, хотя FTEC может предложить дополнительную диверсификацию для тех, кто ищет более комплексный портфель технологий.
Что это значит для инвесторов
XLK и FTEC — это очень схожие ETF, которые оба сосредоточены на секторе технологий. Оба ETF полагаются на крупных технологических гигантов, таких как Nvidia, Microsoft и Apple. Благодаря этому они обладают почти идентичной производительностью и показателями риска. Более того, у них обоих коэффициент расходов составляет 0.08%, что означает, что между ними нет разницы в затратах. Однако есть несколько ключевых различий, которые стоит изучить.
Например, FTEC предлагает более широкий портфель, с почти 300 активами. Это в 4 раза больше, чем у XLK, который имеет только 70 акций. Конечно, многие из этих 300 активов в FTEC являются очень небольшими по процентному соотношению, но эти дополнительные позиции действительно обеспечивают некоторую диверсификацию.
Далее, инвесторы могут захотеть рассмотреть различия в AUM. XLK имеет значительно больший AUM в $95.6 миллиарда по сравнению с $16.6 миллиарда для FTEC. Хотя обе цифры более чем достаточны для надлежащей ликвидности, превосходное значение XLK дает ему небольшое преимущество для инвесторов, обеспокоенных этим показателем.
В заключение, XLK и FTEC — это очень схожие ETF, предлагающие идентичную или почти идентичную историю производительности, коэффициенты расходов и дивидендные доходности. Что отличает их, так это AUM и количество активов. Однако для инвесторов, ориентированных на технологии, любой из фондов предоставляет надежный способ извлечь выгоду из роста технологической индустрии в долгосрочной перспективе.
Глоссарий
ETF (биржевой инвестиционный фонд): Инвестиционный фонд, торгуемый на фондовых биржах, который держит корзину активов, таких как акции или облигации.
Коэффициент расходов: Годовая плата, выраженная в процентах от активов, которую фонд взимает для покрытия операционных расходов.
Дивидендная доходность: Годовые дивиденды, выплачиваемые фондом или акцией, выраженные в процентах от их текущей цены.
Ликвидность: Насколько легко актив можно купить или продать на рынке без влияния на его цену.
AUM (активы под управлением): Общая рыночная стоимость активов, которые фонд управляет от имени инвесторов.
Бета: Мера волатильности инвестиции по сравнению с общим рынком, обычно S&P 500.
Максимальная просадка: Наибольшее процентное падение от максимального значения фонда до его наименьшей точки за определенный период.
Секторная экспозиция: Пропорция активов фонда, инвестированных в определенную отрасль или сектор.
Широта портфеля: Количество различных активов в фонде, указывающее на то, насколько он диверсифицирован.
Концентрация активов: Степень, в которой активы фонда инвестированы в его крупнейшие позиции.
Общий доход: Изменение цены инвестиции плюс все дивиденды и выплаты, при условии, что эти выплаты реинвестируются.
Доход за последний год: Общий доход инвестиции за последние 12 месяцев.
Для получения дополнительной информации о инвестициях в ETF, ознакомьтесь с полным руководством по этой ссылке.
Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас
Когда наша команда аналитиков имеет совет по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 972%* — это превосходство по сравнению с 193% для S&P 500.
Они только что раскрыли, что они считают 10 лучших акций для инвесторов, которые следует покупать прямо сейчас, доступные, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor.
*Возвраты Stock Advisor по состоянию на 20 декабря 2025 года.
Джейк Лерч имеет позиции в Nvidia. The Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Apple, Microsoft и Nvidia. The Motley Fool рекомендует следующие опционы: длинные коллы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $395 и короткие коллы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $405. The Motley Fool имеет политику раскрытия информации.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод