Сырьевые рынки отправились в небольшое пике
Цена на нефть марки Brent во вторник протестировала $76,6/б. На утренних торгах в среду начался достаточно сильный откат. В настоящее время цена снижается на 1,7% и находится на отметке $74,6/б.
Рост цены на нефть был в очередной раз спровоцирован слухами о возможных ответных действиях Ирана, однако, на сей раз говорят об ударе уже после выборов в США, т.е. получается, что уже в ближайшее время. Iran International сообщил, что целями, по всей видимости, станут объекты системы ПВО Израиля.
Между тем, Reuters сообщил, что цены на иранскую нефть, которая поставляется в Китай, достигли максимумов на фоне опасений эскалации на Ближнем Востоке. Reuters сделал логичное заключение, что более высокие цены на иранскую нефть приведут к ещё большему снижению маржинальности китайских НПЗ, а сами независимые НПЗ в настоящее время находятся в худшем состоянии с 2016 г., работая на уровне чуть выше 50% от своих мощностей.
Bloomberg Intelligence обращает внимание на существенный рост нефтедобычи в США. Напомним, что добыча в Штатах составляет порядка 13,4-13,5 mbd. Соответственно, наращивание добычи осложняет стратегию стран OPEC+, вынужденных продлевать квотирование производства нефти в своих странах.
Увеличила свою добычу и вышедшая в прошлом году из картеля Ангола, которая не собирается возвращаться в картель.
Также нарастила экспорт нефти Венесуэла, которая входит в OPEC, но на которую не распространяется квотирование. Венесуэла увеличила продажи в Индию и… в США. Да-да, несмотря на наложенные санкции Штаты продолжают закупать нефть из этой страны. Напомним также, что американские НПЗ специализируются на тяжелых сортах, к которым относится и нефть Каракаса.
Между тем, эксперты обращают внимание, что добыча Омана снизилась на 5,1% за 9 месяцев текущего года. Объем добычи составил 272,4 mb. Среднесуточный же объем добычи в стране составил 994,2 tbd vs. 1,047 mbd в прошлом году. Напомним, что Оман входит в OPEC+ и по данным картеля добывал за сентябрь месяц порядка 765 tbd. Квота Омана составляет 759 tbd.
Saudi Aramco заявило, что мировой спрос на нефть достиг своего рекордного уровня в III кв. текущего года. Между тем, главы мировых нефтяных компаний высказывают своё недовольство прогнозами Международного энергетического агентства (МЭА). В частности, главы Shell, BP, ENI, Petronas достаточно скептично отозвались о заявлении МЭА о скором достижении спроса на нефть своего пика. В целом, ничего удивительного в подобного рода риторике нет, т.к. аналитика МЭА действительно может быть политизированной. Хотя, есть и голоса в пользу прогнозов по цифрам спроса на нефть в текущем году. Так, глава международной группы Gunvor заявил, что считает, что спроса на нефть в текущем году вырастет на 500-700 tbd, что достаточно низко. Напомним, что МЭА прогнозирует рост спроса в текущем году примерно на 900 tbd. Вместе с тем, на 2025 г. Gunvor прогнозирует рост спроса на 500 tbd – 1 mbd.
Помимо результатов американских выборов, сегодня ждем также статистику по запасам нефти и нефтепродуктов США от EIA.
Технически цель в $76,3/б быками была выполнена. Однако взять этот уровень у быков пока не получилось.
Коррекция цены подразумевает тестирование и возможный пробой нескольких уровней поддержки, первым из которых стала отметка $75,2/б. Второй уровень, которые медведи пробуют на прочность прямо сейчас – это кластер $74,4 – 74,5/б. Если цена уйдёт ниже, то следующая остановка может последовать на отметке $73,7/б – 50% коррекции от волны роста с 29.10 по 05.11 и далее возможен снова ретест пробитого ранее ценового канала. Но в этом случае пробитый уровень сопротивления может стать для цены определенным уровнем поддержки.
Цена на золото вблизи отметки $2700
Цена на золото снижается на 1,5%. В настоящее время торги ведутся на отметке вблизи $2700 за тройскую унцию.
На момент написания статьи уже было объявлено о победе Д. Трампа. Соответственно начался сброс уже «на факте», т.к. рынок закладывал возможность победы Трампа заранее. Кроме этого, «виновником» коррекции мог стать американский доллар, который начал резко укрепляться на фоне новостей.
Вместе с тем, понятно, что дальнейшая аллокация будет во многом зависеть от шагов нового президента, в том числе на внешнем контуре. Например, если Трамп будет продолжать оказывать давление на Иран, то не исключен, что цена на золото вновь начнёт расти. Таким образом, бычий сценарий остается пока доминирующим на рынке.
Технически уровень поддержки в настоящее время находится на отметке $2685,6 за унцию. Не исключено, конечно, что медведи всё же туда не доберутся. Но, не будем торопить события.
