Стратегия YieldBoost для Pitney Bowes на 21,6% с использованием опционов
Акционеры Pitney Bowes Inc (Symbol: PBI), стремящиеся увеличить свой доход выше 2.6% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл с истечением в январе 2026 года по страйку $12 и получить премию на основе заявки в $1.15, что годично соответствует дополнительной доходности 19.1% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме составляет 21.6% годовой доходности в случае, если акции не будут выкуплены. Любой рост выше $12 будет утрачен, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акциям PBI необходимо вырасти на 11.2% от текущих уровней, чтобы это произошло. Это означает, что в случае, если акции будут выкуплены, акционер получит доходность 21.9% от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, собранных до выкупа акций.
В целом, размеры дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Pitney Bowes Inc, ознакомление с графиком дивидендной истории для PBI ниже может помочь оценить, вероятно ли, что последний дивиденд продолжит выплачиваться, и, следовательно, является ли разумным ожидать 2.6% годовой дивидендной доходности.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов PBI за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным цветом страйком $12:
График выше, а также историческая волатильность акций, могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом, чтобы оценить, дает ли продажа покрытого колла с истечением в январе 2026 года по страйку $12 хорошую отдачу за риск, связанный с потерей потенциальной прибыли выше $12. (Большинство опционов истекает без стоимости? Этот и шесть других мифов о опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций Pitney Bowes Inc за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену в $10.85) на уровне 48%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения, посетите страницу опционов PBI на StockOptionsChannel.com.
В середине торгового дня в четверг объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 950,843 контракта, а объем колл-опционов - 2.14M, что дает соотношение пут:колл 0.44 на данный момент. По сравнению со средним долгосрочным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, сегодня покупатели предпочитают коллы в торговле опционами. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах сегодня говорят трейдеры.
Также смотрите:
История дивидендов
История акций OMI в обращении
Институциональные держатели ENDO
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод