Стратегия YieldBoost для John Wiley & Sons на 13.8% с использованием опционов

Акционеры John Wiley & Sons Inc. (Символ: WLY), желающие увеличить свой доход сверх годовой дивидендной доходности акций в 4,8%, могут продать покрытый колл-опцион с истечением в июне по цене исполнения $35 и получить премию на основе заявки в $1,20, что в годовом исчислении соответствует дополнительной ставке доходности в 9% от текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме составляет 13,8% годовой ставки в сценарии, когда акции не будут выкуплены. Любой рост выше $35 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акциям WLY нужно вырасти на 18% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер получит 22% дохода от этого уровня торговли, наряду с любыми дивидендами, полученными до того, как акции были выкуплены. В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае John Wiley & Sons Inc. изучение графика истории дивидендов для WLY ниже может помочь в оценке, вероятно ли, что последний дивиденд продолжит действовать, и, следовательно, является ли разумным ожидать годовую дивидендную доходность в 4,8%. Ниже приведен график, показывающий торговую историю WLY за последние двенадцать месяцев, с отметкой $35, выделенной красным цветом: График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным ориентиром в комбинации с фундаментальным анализом, чтобы оценить, дает ли продажа покрытого колл-опциона с истечением в июне по цене исполнения $35 хорошую вознаграждение за риск передачи роста выше $35. (Большинство опционов истекает без стоимости? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций John Wiley & Sons Inc. за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 249 закрытых значений торговых дней, а также сегодняшнюю цену в $29,78) на уровне 35%. Для других идей контрактов колл-опционов с различными доступными сроками действия посетите страницу опционов на акции WLY на StockOptionsChannel.com. В середине торгового дня в понедельник объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 839,905 контрактов, а объем колл-опционов составил 1,78 млн, что дает соотношение пут:колл на уровне 0,47 на данный момент дня. По сравнению со средним долгосрочным соотношением пут:колл 0,65 это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах говорят трейдеры сегодня. Также смотрите: BBLG Исторические цены акций PSHG Среднегодовая доходность PHVS Доходность с начала года Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод