Стратегия YieldBoost для DGX с доходностью 7,6% с использованием опционов
Акционеры Quest Diagnostics, Inc. (Тикер: DGX), стремящиеся увеличить свой доход выше 1,7% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл с истечением в марте 2026 года по страйку $210 и получить премию на основе ставки $4,70, что в годовом исчислении составит дополнительную доходность 5,9% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме дает 7,6% годовой доходности в сценарии, когда акции не будут выкуплены. Любой прирост выше $210 будет утерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акции DGX должны вырасти на 12,7% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер заработает 15,2% доходности от этого уровня торговли, в дополнение к любым дивидендам, полученным до того, как акции были выкуплены.
В общем, размеры дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Quest Diagnostics, Inc., изучение графика истории дивидендов для DGX ниже может помочь в оценке, вероятно ли продолжение последнего дивиденда и, соответственно, является ли разумным ожидать 1,7% годовой дивидендной доходности.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов DGX за последние двенадцать месяцев, при этом страйк $210 выделен красным цветом:
График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом для оценки, дает ли продажа покрытого колла с истечением в марте 2026 года по страйку $210 хорошую вознаграждение за риск, связанный с возможной утратой прироста выше $210. (Большинство опционов истекают без стоимости? Этот и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций Quest Diagnostics, Inc. за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 закрывающих значений торговых дней, а также сегодняшнюю цену $187,59) на уровне 23%. Для других идей по контрактам коллов на различных доступных сроках истечения, посетите страницу опционов на акции DGX на StockOptionsChannel.com.
В среду, в середине дня, объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 554,595 контрактов, в то время как объем колл-опционов составил 1,65 миллиона, что дало соотношение пут:колл 0,34 на данный момент дня. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0,65, это представляет собой очень высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в опционах на текущий момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня.
Также смотрите:
История акций WTM в обращении
Покупка инсайдеров GECC
Топ-10 хедж-фондов, владеющих IBO
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод