Стратегия увеличения доходности WTW с 1.1% до 6.6% с использованием опционов
Акционеры Willis Towers Watson Public Ltd Co (Тикер: WTW), стремящиеся увеличить свой доход выше 1.1% годовой дивидендной доходности акций, могут продать покрытый колл на апрель 2026 года с ценой исполнения $350 и получить премию на основе предложения $7.50, что составляет дополнительную годовую доходность в 5.5% по сравнению с текущей ценой акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), в итоге достигая 6.6% годовой доходности в сценарии, если акции не будут выкуплены. Любой рост акций выше $350 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, но акции WTW должны вырасти на 8.6% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции выкуплены, акционер заработал 10.9% доходности от этого уровня торговли, в дополнение к любым дивидендам, собранным до выкупа акций.
В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за подъемами и спадами прибыльности каждой компании. В случае Willis Towers Watson Public Ltd Co, изучение графика истории дивидендов для WTW ниже может помочь в оценке того, вероятно ли продолжение самых недавних дивидендов, и, в свою очередь, является ли разумным ожидать 1.1% годовой дивидендной доходности.
Ниже представлен график, показывающий торговую историю WTW за последние двенадцать месяцев, с выделенной красным ценой исполнения $350:
График выше и историческая волатильность акций могут быть полезными в комбинации с фундаментальным анализом для оценки того, дает ли продажа покрытого колла на апрель 2026 года с ценой исполнения $350 хорошую отдачу за риск, связанный с тем, что потенциальный рост выше $350 будет упущен. (Большинство опционов истекают бесполезными? Это и шесть других распространенных мифов об опционах опровергнуты). Мы рассчитываем волатильность акций Willis Towers Watson Public Ltd Co за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $322.12) на уровне 21%. Для других идей о контрактах колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу опционов WTW на StockOptionsChannel.com.
В среду во время полуденной торговли объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 787,816 контрактов, в то время как объем колл-опционов составил 1.58M, что дает соотношение пут:колл 0.50 на данный момент. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем колл-опционов по сравнению с путами; другими словами, покупатели предпочитают коллы в опционах на текущий момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня.
Также смотрите:
Низкие коэффициенты P/E
Видео RK
EVN доходность с начала года
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод