Стратегия увеличения доходности Sysco с 2.9% до 5.2% с использованием опционов
Акционеры Sysco Corp (Тикер: SYY), стремящиеся увеличить свой доход выше годовой дивидендной доходности акций в 2.9%, могут продать покрытый колл на январь 2028 года по страйку $87.50 и получить премию на основе.bid в $3.80, что в годовом выражении составляет дополнительную доходность 2.3% по сравнению с текущей ценой акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в итоге дает 5.2% годовой доходности в сценарии, если акции не будут выкуплены. Любой рост выше $87.50 будет потерян, если акции поднимутся до этой отметки и будут выкуплены, однако акции SYY должны вырасти на 15.6% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акции будут выкуплены, акционер получит доходность 20.6% от этого уровня торговли, кроме любых дивидендов, полученных до того, как акции были выкуплены.
В целом, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Sysco Corp, просмотр графика истории дивидендов для SYY ниже может помочь в оценке того, вероятно ли, что последний дивиденд будет продолжен, и, соответственно, является ли разумным ожидать годовую дивидендную доходность в 2.9%.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов SYY за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным страйком $87.50:
График выше и историческая волатильность акций могут служить полезным ориентиром в сочетании с фундаментальным анализом, чтобы оценить, дает ли продажа покрытого колла на январь 2028 года по страйку $87.50 хорошую награду за риск, связанный с тем, что вы отдали потенциал роста выше $87.50. (Большинство опционов истекает бесполезными? Это и шесть других распространенных мифов об опционах опровергнуты). Мы рассчитываем историческую волатильность для Sysco Corp (учитывая последние 250 закрытых значений торговых дней, а также сегодняшнюю цену в $75.75) на уровне 21%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения, посетите страницу опционов акций SYY на StockOptionsChannel.com.
В середине торговой сессии в среду объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 684,819 контрактов, при объеме колл-опционов 1.41M, что дает отношение пут:колл 0.48 на данный момент. По сравнению с долгосрочным медианным отношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня.
Также смотрите:
Дивидендные акции магазинов домашнего обихода
История акций EVHC
Покупка инсайдеров MTT
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод