Стратегия Повышения доходности Teleflex До 22,1% С Использованием Опционов
Акционеры Teleflex Incorporated (обозначение: TFX), желающие увеличить свой доход сверх дивидендной доходности в размере 1,1% в годовом исчислении, могут продать акции Teleflex Incorporated за июль по цене 140 долларов и получить премию, исходя из ставки в 3,50 доллара, что в годовом исчислении дает дополнительную доходность в 20,9% по сравнению с текущей ценой акций (в Stock Options Channel мы называем это повышением доходности), что составляет в общей сложности 22,1% годовых в сценарии, при котором акции не будут отозваны. Любой рост выше 140 долларов будет потерян, если акции поднимутся выше этого уровня и будут отозваны, но для этого акции TFX должны вырасти на 14,7% по сравнению с текущими уровнями, что означает, что в сценарии, когда акции будут отозваны, акционер получит доходность в 17,6% от этого торгового уровня, в дополнение к любым дивидендам, полученным до того, как акции были объявлены.
В целом, размер дивидендов не всегда предсказуем и, как правило, зависит от взлетов и падений прибыльности каждой компании. В случае Teleflex Incorporated, приведенный ниже график дивидендной истории TFX, может помочь оценить, сохранятся ли последние дивиденды, и, в свою очередь, разумно ли ожидать дивидендную доходность в размере 1,1% в годовом исчислении.
Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю TFX, на котором страйк в 140 долларов выделен красным цветом:
Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим судить о том, дает ли продажа июльских опционов с покрытием по цене 140 долларов хорошую награду за риск потери прибыли, превышающей 140 долларов. (Большинство опционов по истечении срока действия обесцениваются? Этот и шесть других распространенных мифов о опционах развеяны). Мы рассчитали, что итоговая волатильность Teleflex Incorporated за двенадцать месяцев (учитывая значения закрытия последних 250 торговых дней, а также сегодняшнюю цену в 121,95 доллара) составит 40%. Чтобы ознакомиться с другими предложениями по контрактам на покупку опционов на покупку с различными доступными сроками действия, посетите страницу опционов на акции TFX в разделе StockOptionsChannel.com.
На дневных торгах в четверг объем размещений среди компонентов S&P 500 составил 1,32 млн контрактов, а объем заявок на покупку - 2,28 млн, при соотношении "пут:колл" 0,58 на сегодняшний день. По сравнению с долгосрочным средним соотношением "пут:колл", равным 0,65, что отражает высокий объем коллов по сравнению с "путами"; другими словами, на сегодняшний день покупатели отдают предпочтение "коллам" в торговле опционами. Узнайте, о каких 15 опционах "колл" и "пут" трейдеры говорят сегодня.
Также смотрите:
Календарь выплат бывших дивидендов
Видеоролики из GDYN
Ввод средств в фонды
vi
Источник nasdaq.com, автоматический перевод